Дипломная работа: Формирование прибыли и доходов страховых компаний

Таблица 2.4 Анализ динамики полученных расходов компании по видам деятельности за 2007-2010 гг.

Из данных таблицы видно, что общая величина расходов компании за период 2010-2011 годов сократилась на 71321 тыс. грн., что в относительном выражении составило 35,34%. Такое сокращение произошло в условиях роста убыточности страховых операций за счет сокращения других расходов, что может быть обусловлено политикой сокращения расходов страховой компании, на величину которых она может повлиять, для повышения рентабельности деятельности. Наибольшая величина расходов наблюдалась в 2010 году и составила 110303 тыс. грн., сократившись почти в 3 раза в 2011 году. Объяснить такой существенный рост расходов на протяжении 2010 годов можно тем, что на восстановление прежних показателей страховой компании, после финансового кризиса было направленно много средств. Следовательно, существенно выросли расходы по привлечению клиентов, а также убыточность страховых операций в связи с необходимостью заключения более рискованных контрактов, чтобы выжить на страховом рынке. Кроме этого, причиной существенной величины расходов компании в 2010 году может являться неэффективное управление финансами компании, а также завышенные цены на оказываемые услуги, что вызвало отток клиентов компании и усилило позиции конкурентов. Наибольший рост за период 2010-2011 годов показали страховых выплаты, которые возросли на 1015,5 тыс. грн., что в относительном выражении составило 137,16%, составив на конец 2011 года 3748,4 тыс. грн. За период никак не изменилась величина финансовых расходов, что свидетельствует об эффективной деятельности инвестиционного отдела, однако структура доходов компании показала наличие незначительной величины доходов по финансовой деятельности, что можно охарактеризовать, как отсутствие такой деятельности в условиях достаточного наличия собственных средств. Кроме того за период снизились операционные расходы на 2814,3 тыс. грн., что является позитивной тенденцией для компании и свидетельствует о том, что СК «Индиго» в период кризиса шла по пути сокращения расходов, чтобы удержаться на страховом рынке. Сократилась за период и величина других расходов, которые составляют основу расходов компании. Их объем на конец 2011 года составил 33027,9, при этом сократившись на 67,70% за период. Выросла величина других расходов, принадлежащих к себестоимости, составив на конец 2011 года 1971,8 тыс. грн. Это говорит о том, что компания, сокращая свои операционные и прочие расходы, наращивала расходы на привлечение клиентов в условиях кризиса.

Более наглядно динамика расходов СК «Индиго» может быть рассмотрена на рисунке 2.2. Сравнение динамики доходов и расходов за период 2010-2011 годов говорит об одинаковой тенденции этих двух показателей деятельности за соответствующий период.

Рис. 2.2 - Динамика расходов СК «Индиго» за 2008-2011 гг.

На основе анализа всех этих данных можно сделать ряд выводов о деятельности СК «Индиго» на протяжении последних 4 лет. Динамика доходов страховой компании говорит о том, что на протяжении последних лет компания увеличивала объемы полученных доходов, что говорит об эффективной деятельности, однако мировой финансовый кризис, вызвавший общее падение страхового рынка Украины; а также необоснованная тарификационная политика компании; диверсификация деятельности в пользу расширения оказываемых услуг по страхованию пожарных рисков, объемы премий по которым значительно ниже, чем по страхованию грузов и багажей; рост числа конкурентов на страховом рынке повлияли на результаты ее деятельности.

За период 2010-2011 годов наблюдается резкое падение величины полученных доходов на 173,16%. Наряду с падением доходов наблюдается почти такое же падение понесенных расходов, наряду с ростом объемов страховых выплат, что в целом говорит о том, что компания для того, чтобы не уйти со страхового рынка сокращает свою расходную часть, тем самым увеличивая прибыль в условиях сокращения полученных премий. Кроме того, можно сказать, что за рассматриваемый период времени компания теряет часть своей доли на рынке, при этом сокращаются и объемы заключенных договоров и суммы по заключенным договорам. Все это происходит в условиях изменения диверсификации оказываемых страховой компанией услуг.

Основой для анализа доходов страховой компании является анализ страховых премий, уплаченных клиентами компании. Оценим долю, занимаемую страховой компанией «Индиго» на рынке на основе определения доли страховых премий, полученных компанией в 2011 году в общем объеме страховых премий по рынку (см. табл.2.5).

Проанализировав данные расчета, можно сказать, что когда на страховом рынке Украины наблюдались резкие скачки валовых страховых премий (2008, 2009, 2010 года), СК «Индиго» постепенно теряла часть своих клиентов, о чем говорит ежегодичное уменьшение объема полученных страховых премий компанией.

Таблица 2.5 Оценка доли валовых премий СК «Индиго» в общем объеме премий рынка за 2009-2011 гг., тыс.грн.

Рис. 2.3 - Оценка доли валовых премий СК «Индиго» в общем объеме премий рынка за 2009-2011 гг.

Все это привело к тому, что доля СК «Индиго» на страховом рынке снизилась на 65,9%, составив в конце 2011 года всего лишь 0,1 %. Такое сокращение доли говорит о недостаточно эффективной работе с клиентами, потери части клиентов в результате сильной конкуренции на страховом рынке. Возможной причиной могут быть и необоснованные цены на страховые услуги, предлагаемые населению или изменение спроса на рынке на те или иные услуги, предлагаемые компанией.

Для уточнения анализа проведем анализ динамики и структуры полученных страховых премий по видам страхования, оказываемых СК «Индиго». Для этого нам потребуются данные о диверсификации деятельности СК «Индиго» по видам оказываемых страховых услуг, которые приведены в таблице 2.6.

Таблица 2.6 Диверсификация деятельности СК «Индиго» по видам оказываемых услуг за 2008-2011 гг., тыс. грн

Учет таких данных ведется самой страховой компанией для определения наиболее и наименее прибыльных видов оказываемых услуг, а также для определения спроса на услуги в отдельных регионах. Помимо сведений о диверсификации деятельности страховой компании по видам оказываемых страховых услуг, большинство страховых компаний ведет учет данных по диверсификации деятельности по видам клиентов (малые, средние и крупные), а также данные географической диверсификации деятельности по видам оказываемых страховых услуг в различных регионах страны.

Рис. 2.4 - Диверсификация деятельности СК «Индиго» по видам оказываемых услуг за 2008-2011 гг., тыс. грн

Исходя из имеющихся данных проведем анализ структуры и динамики диверсификации страховой деятельности СК «Индиго» за 2008-2011 годы, % (см. табл. 2.7) по видам основных направлений оказываемых страховых услуг. Анализ таких данных позволяет определить направления деятельности компании за рассматриваемые года, а также выявить изменения в стратегии деятельности компании на страховом рынке.

Таблица 2.7 Анализ структуры диверсификации деятельности СК «Индиго»

По данным видно, что СК «Индиго» удалось за 2011 год переломить ситуацию с уровнем диверсификации по видам страхования. Так в 2011 году доля страхования грузов и багажа, которая всегда составляла основу страхового портфеля компании, уменьшилась с 56,29% (в 2010 году) до 16,62% (в 2011 году). При этом самым значимым для компании стало страхование от пожарных рисков и рисков стихийных бедствий, доля которого в общем страховом портфеле за период с 2008 года до 2011 года выросла на 24,44% и составила в 2011 году 24,96%, собрав наибольшее число страховых премий по всем видам страховых услуг. Кроме того, выросла доля страхования транспортных средств: за период 2008-2011 годов объем полученных премий от этого вида страхования вырос на 536,91 тыс. грн., что в относительном выражении составило прирост в 14,5%. Такой прирост доли полученных страховых премий от страхования транспортный средств обуславливается вступлением Украины в программу «Зеленая Карта», а также увеличением спроса на данный вид страховой услуги в связи с ростом числа автомобилей и удобством и простотой предлагаемого страхового полиса. На конец 2011 года доля этого вида страхования в общем страховом портфеле составила 23,35%. В целом за период 2008-2011 года доля всех видов страхования в общем страховом портфеле компании выросла за счет сокращения доли страхования багажа и грузов.

Эту тенденцию можно характеризовать как положительную, поскольку специализация компании на страховании грузов и багажа была обусловлена исторически сложившимся положением по привлечению клиентов, длительными взаимоотношениями и доверием между ЗАО СК «Индиго» и перевозчиками. Спецификой страхования грузов в СК «Индиго» являлось небольшое количество договоров и их крупные объемы, что в прошлом негативно отражалось и на показателях клиентской диверсификации. Появление в 2010 году в страховом портфеле существенной доли имущественного страхования оценивается позитивно, поскольку помогло увеличить уровень диверсификации деятельности компании, что говорит о снижении рискованности операций, которые берет на себя компания по заключенным договорам страхования, а значит о повышении надежности деятельности страховой компании.

Таким образом, общее падение объемов полученных компанией страховых премий сопровождалось изменением структуры страхового портфеля компании. Существенную роль в падении объемов страховых премий сыграло снижение доли полученных страховых премий от страхования багажа и грузов за рассматриваемый период на -35278,08тыс. грн. Связано это с тем, что контракты по этому виду страхования заключались на значительные суммы и вносили существенную долю в доходы компании, полученные от рисковых видов страхования. Выросла же доля премий, полученных от страхования пожарных рисков, премии по контрактам которых значительно ниже. В сложившихся условиях самым оптимальным для страховой компании является проведение политики активной рекламы своей деятельности, увеличение существующих и разработка новых видов предлагаемых страховых продуктов в целях привлечения дополнительных клиентов для увеличения объема полученных премий.

Оценим долю страховых выплат СК «Индиго» в общем объеме выплат страхового рынка за 2009-2011 гг., тыс.грн., результаты сведем в таблицу 2.8.

Таблица 2.8 Оценка доли страховых выплат СК «Индиго» в общем объеме выплат рынка за 2009-2011 гг., тыс.грн.