Дипломная работа: Финансовый анализ ООО ЧОП Радон

Горизонтальный анализ 2007 года показывает, что расходы на не материальные активы средства увеличились на 2 т.р. или на -99,55%, а основные средства увеличились на +12 т.р. в удельном выражении по итогу баланса основные средства уменьшились на -99,07%.

Так же уменьшилось не завершенное строительство с 4т.р. до 3 т.р.

Общая величина внеоборотных активов увеличилась с 1834 до 1847 т.р. или на -98,47% удельного веса баланса.

Величина запасов на сырьё, материалы и другие аналогичные ценности предприятия увеличились на +2 т.р. или на -99,99%, а так же увеличилась статья на готовую продукцию на 1 т.р. и расходы будущих периодов тоже увеличились на +3т.р. или на -99,99% удельного веса баланса. По статье «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям» произошло увеличение на +6 т.р. или на - 99,55% относительно удельного веса итога баланса.

Дебиторская задолженность снизилась на 3т.р.

Дебиторская задолженность не изменилась в статье «Покупатели и заказчики».

Денежных средств стало больше на 2 т.р. но удельный вес итога баланса уменьшился на -99,99% .

Оборотные активы в целом увеличились на +15 т.р. или на -699,17% удельного веса оборотных активов относительно итогов баланса.

Размер уставного и резервного капитала увеличился на 41т.р и составило на конец года -99,9%.

Нераспределенная прибыль отчетного года уменьшилась с -362 т.р. до -304 т.р. или на -100,5% удельного веса.

Общий итог по разделу «Капитал и резервы» уменьшилась на -17 т.р. Удельный вес в итоге баланса так же уменьшился на - 100,5%.

Займы и кредиты у ООО ЧОП «Радон» не изменились, кредиторская задолженность снизилась: с 1916т.р. до 1842 т.р., или - 99,07% удельного веса баланса, так же снизилась задолженность перед покупателями и подрядчиками на -77т.р. или на -99,1% задолженность перед персоналом организации уменьшилась на -1т.р.. Так же уменьшилась задолженность перед государством и внебюджетными фондами на -1т.р. или на -99,75% удельного веса. В статье задолженность по налогам и сборам тоже увеличилась на 6т.р. или на -99,98% удельного веса. Доходы будущих периодов тоже увеличились на +12т.р.

Общим итогам по разделу краткосрочные обязательства уменьшилось на -135т.р.

Анализ разделов баланса.

Рисунок 3. Диаграмма изменения разделов баланса

Рисунок 4. Диаграмма изменений статей баланса

2.1.2 Анализ структуры капитала

Таблица 2.5- Структура капитала.

Абсолютно ликвидные активы:

денежные средства

Высоко ликвидные активы:

краткосрочные финансовые вложения

Средне ликвидные активы:

запасы

дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)

дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

нематериальные активы

Слабо ликвидные активы:

основные средства

долгосрочные финансовые вложения

незавершенное строительство

1

-

84

-

11

7

1853

-

-

20

-

77

-

8

7

1823

-

-

22

-

83

-

5

9

1835

-

-

2.1.3 Оценка финансовой устойчивости предприятия

Анализ финансовой устойчивости предприятия позволяет установить, насколько рационально предприятие управляло собственными и заемными средствами.

Абсолютные показатели финансовой устойчивости предприятия

Наличие собственных оборотных средств.

СОСгод = СК - ВОА (тыс. руб.),

где: СОСгод - собственные оборотные средства;

СК - собственный капитал;

ВОА - внеоборотные активы.

СОС2006(нг) =132-7=125

СОС2006(кг) =160-7=153

СОС2007(кг)=201-9=192

Наличие собственных и долгосрочных заемных источников финансирования запасов.

СДИгод = СОС + ДКЗ (тыс. руб.),

где:

СДИгод - собственные и долгосрочные заемные источники финансирования запасов;

ДКЗ - долгосрочные кредиты и займы.

СДИ2006(нг) = 125+0=125;

СДИ2006(кг) = 153 + 0 = 153;

СДИ2007(кг) = 192 + 0 = 192.

Общая величина основных источников формирования запасов.

ОИЗгод = СДИ + ККЗ (тыс. руб.),

где: ОИЗгод - основные источники формирования запасов;

ККЗ - краткосрочные кредиты и займы.

ОИЗ2006(нг) = 125 + 8 = 133;

ОИЗ2006(кг) = 153 + 0 = 153;

ОИЗ2007(кг) = 192 + 0 = 192.

В результате можно определить три показателя обеспеченности запасов источниками их финансирования:

Излишек (недостаток) собственных оборотных средств.

СОСгод = СОСгод - З (тыс. руб.),

где: СОСгод - прирост, излишек оборотных средств;

З - запасы.

СОС2006(нг) = 125 - 84 = 41;

СОС2006(кг) = 153 - 77 = 76;

СОС2007(кг) = 192 - 83 = 109.

Видно, что в начале 2006 года наблюдался излишек собственных оборотных средств. К концу года - ситуация не меняется. В 2007 году также наблюдался излишек собственных оборотных средств.

Излишек (недостаток) собственных и долгосрочных заемных источников финансирования запасов.

СДИгод = СДИгод - З (тыс. руб.),

где: СДИгод - излишек (недостаток) собственных и долгосрочных заемных источников финансирования запасов.

СДИ2006(нг) = 125 - 84= 41

СДИ2006(кг) = 153 - 77 = 76;

СДИ2007(кг) = 192 - 83 = 109.

В 2005 и 2006 годах излишек собственных и долгосрочных источников финансирования запасов.

Излишек (недостаток) общей величины основных источников покрытия запасов.

ОИЗгод = ОИЗгод - З (тыс. руб.),

где: ОИЗгод - излишек (недостаток) общей величины основных источников покрытия запасов.

ОИЗ2006(нг) = 133 - 84 = 49;

ОИЗ2006(кг) = 153 - 77 = 76;

ОИЗ2007(кг) = 192 - 83 = 109.

В 2006 и в 2007 годах наблюдается излишек общей величины основных источников покрытия запасов.

Приведенные показатели обеспечения запасов обладают соответствующими источниками финансирования. На их основании можно сделать вывод о типе финансовой устойчивости предприятия.

Вывод формируется на основе трехкратной модели:

М(СОС; СДИ; ОИЗ)

В результате расчетов видно: на начало 2006 года М(СОС > 0; СДИ > 0; ОИЗ > 0); на конец 2006 М(СОС > 0; СДИ > 0; ОИЗ > 0), в 2007 году - М(СОС > 0; СДИ > 0; ОИЗ > 0).

Это означает следующее: ООО ЧОП «Радон» в начале 2006 года обладало абсолютной финансовой устойчивостью. Источником финансирования запасов служили собственные оборотные средства. В начале 2006 года наблюдался высокий уровень платежеспособности, и оно не зависело от внешних кредиторов. К концу года и далее в 2007 году ситуация не изменилась: фирма осталась в устойчивом финансовом положении. На финансирование запасов тратятся как собственные оборотные средства, так и кредиты и займы.

2.1.4 Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия.

Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия характеризуют степень зависимости предприятия от внешних кредиторов и инвесторов.

Таблица 2.6 - Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия (коэффициенты структуры капитала) (тыс. руб.)

Оптимальная величина коэффициента финансовой независимости равна Кфн = 0,6. Кфн2006(нг) = 132; Кфн2006(кг) = 9; Кфн2007(кг) = 9,13. В течение 2006 и 2007 года ООО ЧОП «Радон» независимо от внешних источников.

Нормальное ограничение коэффициента финансовой зависимости равна Кз = 0,5-0,7. Кз2006(нг) = 0,06; Кз2006(кг) = 0; Кз2007(кг) = 0. В начале 2006 году величина заемных средств компании превышает рекомендуемого значения, а вот в конце 2006 года и конце 2007 ситуация поменялась. Фирма независима от своих кредиторов.

Рекомендуемое значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами Ко 0,1. Ко2006(нг) = ,77; Ко2006(кг) = 0,89; Ко2007(кг) = 0,87. Обеспеченность предприятия СОС возросла на конец 2006, а на конец 2007г. Опять уменьшается, у компании есть достаточно оборотных активов, чтобы проводить независимую финансовую политику.

Нормальное ограничение коэффициента маневренности: Км (0,2; 0,5). Км2006(нг) = 0,64; Км2006(кг) = 0,60; Км2007 (кг) = 0,52. У предприятия есть хорошие возможности для маневрирования своими средствами.

Рекомендуемое значение коэффициента финансовой напряженности Кфнапр равно не более 0,4 Кфнапр2006(нг) = 8; Кфнапр2006(кг) = 0; Кфнапр2007(кг) = 0. расчеты показывают, что в течение 2006 года зависимости от внешних источников не наблюдается.

Кс - коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активов. Кс2006(нг) = 0,05; Кс2006(кг) =0,05; Кс2007(кг) = 0,06. 0 рублей 05 коп. внеоборотных активов приходится на 1 рубль оборотных активов в начале 2006 года. 0 рублей 05 копеек внеоборотных активов приходится на 1 рубль оборотных активов в конце 2006 года.0 рублей 06 копеек внеоборотных активов приходится на 1 рубль оборотных активов в 2007 году. Данные соотношения показывают, что фирма не растрачивает свой производственный потенциал.

2.1.5 Оценка платежеспособности и ликвидности предприятия

При анализе ликвидности баланса осуществляется сравнение активов, сгруппированных по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву, расположенными по срокам их погашения. Такая группировка статей актива и пассива баланса представлена на рис. 4

Оценка аналитических показателей ликвидности баланса осуществляется с помощью аналитической таблицы (таблица 7, таблица 8).

Условиями абсолютной ликвидности баланса являются следующие.

Условия: А1 П1; А2 П2; А3 П3; А4 П4. Проверим, являются ли балансы ООО ЧОП «Радон» ликвидными.

Активы предприятия в зависимости от скорости превращения их в деньги делятся на 4 группы:

А1 - наиболее ликвидные активы - денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения.

А2 - быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность и прочие активы.

А3 - медленно реализуемые активы - запасы, а также статьи из раздела I актива баланса «Долгосрочные финансовые вложения».

А4 - труднореализуемые активы - итог раздела I актива баланса, за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 - наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность, прочие пассивы, а также ссуды, не погашенные в срок.

П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства.

П3 - долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные средства.

П4 - постоянные пассивы - собственный капитал, находящийся постоянно в распоряжении предприятия.

Рис. 5. Классификация статей актива и пассива баланса

Таблица 2.7 - Абсолютные показатели ликвидности баланса ООО ЧОП «Радон», (тыс. руб.)

Таблица 2.8 - Абсолютные показатели ликвидности баланса ООО ЧОП «Радон», (тыс. руб.)