Материал: Повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии»

Из расчетов таблицы можно сделать вывод что:

1) Коэффициент текущей ликвидности (Кт.л.) на протяжении всего анализируемого периода соответствовал нормативному значению от 1 до 2. Но к 4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г. был выше норматива.

2) Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КОСС) на протяжении всего анализируемого периода соответствовал нормативному значению ≥0,1.

Таким образом, у данного предприятия  коэффициент текущей ликвидности и КОСС в течение всего исследуемого периода соответствуют нормативным значениям, что является положительным  фактором. Значит, что структура баланса удовлетворительная и банкротство не грозит.

В практике финансово-хозяйственной деятельности западных фирм для оценки банкротства используют метод Бивера. Известный финансовый аналитик Уильям Бивер предложил свою систему показателей для оценки финансового состояния предприятия с целью определения вероятности банкротства – пятифакторную модель, содержащую следующие индикаторы:

· рентабельность активов;

· удельный вес заёмных средств в пассивах;

· коэффициент текущей ликвидности;

· доля чистого оборотного капитала в активах;

· коэффициент Бивера (отношение суммы чистой прибыли и амортизации к заёмным средствам).

Таблица 2.13 – Система показателей Бивера для диагностики банкротства

Таблица 2.14 – Данные для расчета вероятности банкротства

Таким образом, было выявлено, что вероятность банкротства для данного предприятия на протяжении всего исследуемого периода  очень разная. Согласно коэффициенту  Бивера 5 лет до банкротства ожидает период с 1 по 4 кв.2010 г. и 1 кв.,3-4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г.  Один год до банкротства  ожидает период 2 кв.2011 г.

Коэффициент рентабельности активов показывает, что на протяжении всего исследуемого периода банкротство может наступить через 5 лет.

Финансовый леверидж показывает, что 1 год до банкротства ожидается с  2010 г. по 3 кв. 2011 г.  На 4 кв.2011 г. и 1 кв. 2012 г. – банкротства наступит через 5 лет.

Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами показывает, что благоприятное состояние во 2 и 4 кв.2011 г. и в 1 кв.2012г. Пять лет до банкротства ожидает на протяжении 2010 г. и в 1 и 3 кв. 2011 г.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, что благоприятное состояние в 4 кв.2011 г. и  в 1кв.2012 г.Пять лет до банкротства на протяжении 2010 г. и с 1 по 3 кв.2011 г. 

В целом можно сделать вывод, что обе эти методики свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса, так как, рассчитав по методике утвержденной Правительством РФ все коэффициенты находятся в пределах норматива. И методика Бивера показала, что в основном банкротство грозит не скоро, а через 5 лет.

2.9Общие выводы финансового анализа

Таким образом, на основе стандартных форм бухгалтерской отчетности был проведен анализ финансового состояния предприятия ООО «Кабельные системы и технологии». За 2010-2011 гг. и 1кв.2012 г.  были оценены имущественное состояние предприятия, его финансовая устойчивость и автономность, платежеспособность, оборачиваемость, рентабельность и вероятность банкротства.

По результатам финансового анализа можно сделать вывод, что

1)   Стоимость имущества за анализируемый период увеличилась на 246748 руб., это происходит в основном за счет роста оборотных активов. Это значит, что у предприятия легкая структура имущества. Что определяет тенденцию к увеличению оборачиваемости всей совокупности активов, что положительно скажется на финансовой деятельности предприятия. Оборотные активы за анализируемый период увеличились на 237348 руб., а внеоборотные активы увеличились на 9400 руб.

Рост оборотных активов происходит в основном за счет роста краткосрочной дебиторской задолженности на 181904 руб. Это отрицательная тенденция свидетельствует об ухудшении ситуации с оплатой продукции и о выборе неграмотной политики продаж и предоставления кредита покупателям.

Внеоборотные активы в сравнении конца с началом анализируемого периода увеличились на 9400 руб. Это произошло за счет прироста основных средств на 9419 руб.

Удельный вес капитала и резерва в сравнении конца (1 квартал 2012 г.) с началом (1 квартал 2010 г.) анализируемого периода увеличился с 4,16 % до 59,75%. Это произошло за счет увеличения нераспределенной прибыли на 203700 тыс. Динамика нераспределенной прибыли имела повышательную тенденцию, но в целом положительную динамику. Свидетельствует о расширении возможностей предприятия, так как прибыль является источником самофинансирования.

Размер уставного капитала на протяжении всего анализируемого периода не изменялся и был равным 12000 руб.

Структура краткосрочных обязательств имеет неоднородную структуру. Краткосрочные обязательства в сравнении конца (1 кв.2012 г.) с началом  (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода увеличились на 43048 руб.  Это произошло за счет увеличения краткосрочной кредиторской задолженности.

Краткосрочная кредиторская задолженность в анализируемом периоде увеличилась на 44688 руб. Но были резкие скачки снижения в периодах:

1) в 3 кв. 2010 г. на 50681 руб.;

2) в 1 кв. 2011 г. на 105770 руб.;

3) во 2 кв. на 2576 руб.;

4)в 4 кв.на 82346 руб.;

5)в 1 кв. 2012 г. на 19997 руб.

В том числе КЗ перед поставщиками и подрядчиками в анализируемом периоде снизилась на 341 руб. это является положительным моментом, так как снизилась задолженность за поступившие материальные ценности.

Кредиторская задолженность перед прочими кредиторами в сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом  (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода снизилась на 10184 руб.

Займы и кредиты в сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом  (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода снизились на 1640 руб.

В целом, снижение краткосрочной кредиторской задолженности следует оценить положительно, так как увеличивается ликвидность, улучшается мобильность и финансовая независимость предприятия.

На протяжении всего исследуемого периода у предприятия отсутствуют долгосрочные кредиты и займы. Отсутствие долгосрочных  кредитов и займов можно отметить как положительный момент, так как проценты за кредит высоки, особенно у долгосрочных кредитов

1)    По финансовой устойчивости предприятия: для 2010 г. и с 1 по 3 кв.2011г. характерно кризисное финансовое состояние – крайне отрицательный показатель. Но на 4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 – абсолютная финансовая устойчивость. Предприятие не зависит от внешних источников финансирования

Величина чистых активов находится в достатке.

2)   По оценке платежеспособности. Исходя из расчетов, можно охарактеризовать ликвидность баланса ООО «Кабельные системы и технологии» как недостаточную, так как нарушено 1 условие абсолютной ликвидности (наиболее ликвидные активы >= наиболее срочных обязательств) на протяжении 2010 – 1 кв. 2012 г. Следовательно, баланс исследуемого предприятия нельзя считать ликвидным, так как недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для покрытия кредиторской задолженности.

3)   По деловой активности – в  целом за анализируемый период динамика коэффициентов оборачиваемости неоднородная.

4)   По финансовым результатам.

Чистая прибыль за анализируемый период снизилась на 25544 руб. Данное снижение произошло за счет:

1. Увеличения себестоимости товаров на 305778 руб.

2.   Снижение валовой прибыли на 761 руб.

3.   Снижением объема продаж на 77715 руб.

За исследуемый период чистая прибыль изменялась следующим образом: за 1кв. 2010 составляет 42212 руб.; во 2 кв. наблюдается небольшой подъем на 388 руб.  и составляет 42403 руб.; 3 кв. отмечается спадом на 33280 руб.; за 4 кв. снизилась на 8155 руб. и составила 968 руб. За 1 кв. 2011 г. ЧП возросла до47975руб. и на2 кв. приняла отрицательное значение -72425 руб. снизилась на 54707 руб.; на 3 кв. увеличилась до 29942 руб., на 4кв. рост составил 56588 руб. На 1 кв. 2012 г. спад ЧП составил на -68862руб. Снижением чистой прибыли произошло под влиянием увеличением себестоимости, прочих операционных расходов и доходов, процентов к получению

3)   Оценка состояния банкротства – на протяжении исследуемого периода у данного предприятия коэффициенты соответствуют нормативам. Структура баланса удовлетворительная и банкротство не грозит.

Рассчитав методикой Бивера, было выявлено, что вероятность банкротства для данного предприятия на протяжении всего исследуемого периода  очень разная. Согласно коэффициенту  Бивера 5 лет до банкротства ожидает период с 1 по 4 кв.2010 г. и 1 кв.,3-4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г.  Один год до банкротства  ожидает период 2 кв.2011 г

В целом можно сделать вывод, что обе эти методики свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса.

Для стабилизации финансового состояния предприятия необходимо:

1) Оптимизировать систему заключения договоров.

2) Разработать гибкую систему скидок.

3)Прогнозировать объем продаж.

3 РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО УВЕЛИЧЕНИЮ ПРИБЫЛИ

3.1 Изменение системы посредников

ООО «Кабельные системы и технологии» занимается оптовой продажей кабельной продукции. Любая сделка между производителем и покупателем,приобретающим продукцию с целью ее перепродажи, является оптовой сделкой. Таким образом, оптовая торговля заключается в продаже товара любым лицам или организациям, которые не являются конечными потребителями. Основные потребители – юридические лица: ООО «Спецстрой», ООО «Монтажсервис, ООО «Спецавтоматика» и др. организации.

По результатам финансово-экономического анализа ООО«Кабельные системы и технологии» функционирует удовлетворительно, выявлен недостаток прибыли. В связи с высокой рыночной конкуренцией в данной отрасли предлагается оптимизировать систему заключения договоров, выбрать наиболее оптимальный и выгодный вариант закупки кабельной продукции. Сведем данные в таблицу 3.1.

На данный момент ООО«Кабельные системы и технологии» работает с 3 поставщиками: ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» г.Уфа, ОАО «Кабель электросвязь»г. Москва, ООО «Паритет» г.Москва (посредническая фирма).

С ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» г.Уфаработает на долгосрочной основе, ежемесячно поставляет 2 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 20000 руб.за одну тонну, кабеля из меди 3 тонны по закупочной цене 22000руб.,3 тонны кабеля из железа по закупочной цене 26000 руб. Срок доставки составляет 1 день.

С ОАО «Кабель электросвязь г. Москва, работает по факту. В среднем ежемесячный объем поставки составляет: 3 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 17000 руб.за одну тонну, 4 тонныкабеля из меди по закупочной цене 19000 руб., 4 тонныкабеля из железа по закупочной цене 22000 руб. Срок доставки составляет 3 дня.

С ООО «Паритет» г.Москва (посредническая фирма), работает по факту. В среднем ежемесячный объем поставки составляет: 3 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 17500 руб. за одну тонну, 4 тонныкабеля из меди по закупочной цене 23000 руб., 4 тонныкабеля из железа по закупочной цене 23000 руб. Срок доставки составляет 4 дня.

Рассмотрим суммарныепостоянные затраты ООО «Кабельные системы и технологии» (Таблица 3.1).

Таблица 3.1 Основные условия по заключению договоров с поставщиками