Дипломная работа: Анализ движения денежных потоков предприятия Новопокровский районный союз потребительских обществ

Введение

Одно из необходимых условий, обеспечивающих бесперебойное снабжение и непрерывность производственного процесса, а так же своевременную отгрузку и реализацию производимой продукции - это хозяйственные связи. Они закрепляются и оформляются при помощи договора, где одна компания выступает поставщиком работ, услуг, либо товарно-материальных ценностей, а другая компания потребителем, то есть покупателем, а это значит плательщиком.

Между учреждениями, предприятиями и организациями производятся расчеты в безналичной форме. Безналичные расчеты проводятся методом перечисления (перевода) капитала со счета плательщика на счет получателя при помощи разных банковских операций (расчетных и кредитных), замещающих наличные средства в обороте. При всем этом посредником при расчетах между организациями и предприятиями выступают подходящие учреждения банков (коммерческие и муниципальные).

Анализ денежных потоков и управление валютной наличностью является одной из наиболее важной направленностью деятельности финансового управленца, именно этим и обусловлена актуальность темы данной выпускной квалификационной работы. Она включает в себя анализ денежного потока и его дальнейшее прогнозирование, расчет необходимого времени для обращения денежных средств, составление бюджетов, определение рационального уровня капитала и прочее.

Цель выпускной квалификационной работы - исследование теоретических и практических вопросов анализа движения потоков в исследуемом предприятии.

В соответствии с поставленной целью, в работе можно выделить ряд следующих задач:

- исследовать теоретические аспекты анализа движения денежных потоков;

- проанализировать текущее состояние денежных потоков предприятия «Новопокровский районный союз потребительских обществ»;

- исследовать способы оптимизации оборотных активов на примере предприятия «Новопокровский районный союз потребительских обществ»;

- рассмотреть и предложить подходы совершенствования финансового планирования денежных потоков предприятия «Новопокровский районный союз потребительских обществ».

Объектом исследования в выпускной квалификационной работе является предприятие «Новопокровский районный союз потребительских обществ», осуществляющее производство хлеба и мучных кондитерских изделий недлительного хранения.

В данной выпускной квалификационной работе были использованы как отечественные, так и зарубежные методики и разработки в области движения и управления денежными средствами, справочные материалы, нормативные акты и законы, научные статьи и сборники, учебники, иностранная литература, а также бухгалтерская отчетность исследуемой организации «Новопокровский районный союз потребительских обществ» за 2014-2016 гг.

1. Теоретические основы управления денежными потоками предприятия

1.1 Понятие и классификация денежных потоков предприятия

На сегодняшний день значимость и актуальность денежных средств, а так же денежных эквивалентов в хозяйственной деятельности предприятия не порождает сомнений. Представление и важность, структура и состав денежных средств это вопрос, который требует к себе подробного изучения и оценки. Денежные средства представляют собой аккумулированные в различных формах, чаще всего на счетах в банках различного рода доходы и поступления, которые находятся в постоянном обороте у различных объектов хозяйствования.

Денежные средства предприятий по своей природе представляют совокупность денежных средств, которые находятся в кассе, на банковских счетах, представленных расчетным, валютным, специальным или депозитным счетом. Также денежные средства способны храниться на аккредитивах счетах, могут быть учтены как переводах в пути и денежных документах. В широком смысле к денежным активам относят также вложения в легко реализуемые ценные бумаги и требования на получение денежных средств [31].

Определений можно найти множество, однако все они гласят, что это основной ресурс и выгодные вложения. Таким образом, денежные эквиваленты - это денежные средства, а также высоколиквидные финансовые вложения, которые могут быть легко обращены в заранее известную сумму денежных средств и которые подвержены незначительному риску изменения стоимости. К денежным эквивалентам могут быть отнесены, например, открытые в кредитных организациях депозиты до востребования.

На сегодняшний день денежные средства предприятия могут иметь различную форму: безналичную и наличную. В безналичной форме денежные средства обычно хранятся на расчётных счетах в банках. В наличной форме денежные средства представляют собой денежные средства в кассе предприятия. Но безналичные формы могут быть представлены как отечественной валюте - то есть в рублях, рублевые эквиваленты безналичных денежных средств хранятся на расчетном счете организации в банке. Если же денежные средства хранятся на счете предприятия в иностранной валюте, то они должны быть отражены в российских рублях, в соответствии с пересчетом иностранной валюты.

В соответствии с гражданским законодательством РФ предприятия обязаны открывать счета в банках. Расчетным счетом является основной счет предприятия, через который проводятся все денежные операции без ограничения их перечня.

Со счета организации денежные средства могут списываться только по распоряжению его владельца, то есть по распоряжению дирекции той или иной организации, без распоряжения владельца счета денежные средства могут быть списаны только в исключительных случаях, предусмотренных законодательством. При недостаточности денежных средств на счете для удовлетворения всех предъявленных к нему требований средства списываются по мере их поступления в очередности, установленной законодательством.

Гражданский Кодекс РФ предоставляет перечень безналичных форм расчетов, формы избираются организациями самостоятельно и предусматриваются в договорах, заключаемых с контрагентами [2].

Безналичные расчеты оформляются денежно-расчетными документами установленной формы:

- платежные поручения;

- расчеты по инкассо;

- требования-поручения;

- чеки;

- аккредитивы.

Денежные средства, являются более реализуемой категорией активов, что гарантирует предприятию максимальный уровень ликвидности. Денежные средства предполагают собой начало и окончание производственно-коммерческого цикла. Деятельность организации, нацеленная на получение доходов, так или иначе будет требовать, чтобы денежные ресурсы переводились в разные типы резервов, т.е. в различного рода активы, которые в последующем формируются в дебиторскую задолженность. Итоги деятельности являются достигнуты, если при процессе инкассирования денежные средства потоком вновь возвращаются на предприятие, и уже на основе этого может начаться новый цикл, приносящий прибыль организации.

Денежные средства являются источником формирования денежных потоков, разница между денежными поступлениями и потреблениями организации - это и есть денежные потоки [42]. Эффективное управление денежными потоками позволяет снизить потребность в капитале, ускорить обороты, а также выявить финансовые резервы внутри предприятия и тем самым снизить объемы внешних займов.

Движение денежных средств зачастую рассматриваются за определенный период времени, как правило, берется финансовый год. Однако если на предприятии имеет место дефицит финансовых средств, то в зависимости от временного промежутка преследуются цели:

1) ускорение привлечения денег и замедление выплат (характерно для краткосрочного периода).

2) рост объема положительного денежного потока и снижение объема отрицательного (характерно для долгосрочного периода)

3) привлечение средств стратегических инвесторов, финансовых кредитов, проведению дополнительной эмиссии акций, а также продаже финансовых инструментов инвестирования.

Все денежные потоки можно разделить на 3 группы:

- денежные потоки от текущих операций. Прирост данного потока дают основные виды деятельности: продажа, дивиденды, получаемые от инвестиций. Уменьшается поток за счет производственных расходов, в том числе выплат процентов и налогов;

- денежные потоки от финансовых операций. Данный поток формируют долгосрочные пассивы и собственный капитал. Увеличение долгосрочных заемных средств или реализация акций формирует приток, уменьшение пассивов и распределение дивидендов акционерам формирует отток;

- денежные потоки от инвестиционных операций. В эту группу можно включить денежный поток, который формируется на основании долгосрочных активов. Прирост средств данного потока происходит за счет уменьшения объема инвестиций, списания недвижимости и оборудования, а также при реализации нематериальных и других активов.

Денежные средства организации как наиболее мобильный вид оборотных активов представляют собой наибольший интерес для потенциальных пользователей учетной информации. Поэтому отчетность о движении денежных средств должна быть направлена не только на раскрытие информации об их остатках в пределах соответствующих мест хранения, но и отражать направление потоков их движения. Такая информация содержится в бухгалтерском балансе и отчете о движении денежных средств [27].

Существует два метода построения отчетности о движении денежных средств: прямой метод и косвенный.

При использовании прямого метода раскрываются основные виды валовых денежных поступлений и выплат. Выделяют следующие достоинства этого метода:

- устанавливает взаимосвязь между реализацией и денежной выручкой за отчетный период;

- возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для платежей по различным текущим обязательствам;

- непосредственная привязка к кассовому плану (бюджету денежных поступлений и выплат);

- возможность показать основные источники притока и направления оттока денежных средств.

Отчет о движении денежных средств в разрезе операционной деятельности может быть получен и с помощью косвенного метода. По алгоритму построения этот метод является обратным к прямому.

При использовании косвенного метода убыток фирмы или чистая прибыль корректируются с учетом результатов операций не денежного характера, а также изменений, произошедших в операционном оборотном капитале. Таким образом, данный метод:

- устанавливает зависимость между чистой прибылью и изменениями в оборотном капитале предприятия за отчетный период;

- показывает взаимосвязи между разными видами деятельности предприятия [25].

В таблице 1 представлена квалификация отчета о движении денежных средств в бухгалтерской отчетности.

Таблица 1 - Статус отчета о движении денежных средств в зависимости от метода его составления

При рассмотрении вопроса денежных средств, можно выявить основные проблемные аспекты, которые требуют внимания руководства:

- не рациональное использование денежных средств;

- несоблюдение законодательства в области учета и хранения денежных средств.

Руководство организации должны понимать, что денежные средства готовы приносить финансовую выгоду, но только в том случае, если они целесообразно и эффективно используются.

Таким образом, денежные средства, как источник денежных потоков, требует детального контроля при проведении расчетных операций. Кроме того руководство предприятия обязано осуществлять контроль за выполнение общепризнанных норм законодательства Российской Федерации в сфере движения денежных средств, только лишь в этом случае организация сможет рационально и выгодно осуществлять свою финансово-хозяйственную деятельность.

1.2 Методы расчета потоков денежных средств предприятия

Управление валютными активами или же остатком капитала и их эквивалентов, непрерывно оказавшимся в управлении компании, составляет обязательную часть функций совокупного управления используемыми активами. Объем остатка валютных активов, которым оперирует предприятие в ходе хозяйственной работы, описывает уровень его полнейшей платежеспособности, то есть готовность компании незамедлительно рассчитаться по всем имеющимся срочным экономическим обязательствам. А так же оказывает большое влияние на объем капитала, инвестируемого в используемые активы, также определяет в некой мере его инвестиционные способности (инвестиционный потенциал осуществления предприятием краткосрочных денежных инвестиций) [26, С. 6].