9.Международный кредит – это движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанное
спредоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности и платности. В качестве кредиторов и заемщиков выступают банки, предприятия, государства, международные и региональные организации.
10.Долгосрочный кредит предоставляется на длительный срок и обслуживает главным образом расширенное воспроизводство основного капитала. Наиболее типичной формой долгосрочного кредита является покупка ценных бумаг корпораций – акций и облигаций. Важным видом долгосрочного кредита служит прямая банковская ссуда на срок до 10–12 лет. В качестве кредиторов на рынке долгосрочных кредитов выступают и другие кредитно-финансовые учреждения, например страховые компании, предоставляющие долгосрочные кредиты в форме покупки облигаций фирм и государства, а также закладных листов под недвижимость (на весьма длительные сроки – до 20–40 лет).
11.Краткосрочный кредит обслуживает движение оборотного капитала и предоставляется, как правило, на срок не более одного года. Краткосрочный кредит – это одна из форм ссудного капитала. Он выступает в двух формах – товарной (коммерческий кредит) и денежной (банковский кредит). Наиболее широко краткосрочный кредит распространен в сезонных отраслях промышленности, торговли и сельского хозяйства в целях обеспечения необходимых запасов сырья, материалов, топлива, а также расчетов по векселям. Краткосрочный кредит обслуживает и оборот ценных бумаг, а также тесно связан с биржевой деятельностью. Нередко краткосрочный кредит превращается в среднесрочный и даже долгосрочный в связи
смногократной пролонгацией (продлением сроков) уже выданных краткосрочных ссуд.
§ 5. Кредитная и банковская системы
Кредитная система представляет собой функциональную подсистему рыночного хозяйства, опосредствующую процессы формирования капитала в экономической системе и его движения между субъектами и секторами экономики. Кредитную систему следует рассматривать с двух сторон. Во-первых, как совокупность кре- дитно-расчетных отношений, форм и методов кредитования и, вовторых, как совокупность кредитных организаций.
71
Кредитные отношения связаны с движением ссудного капитала
ивключают, как отмечалось выше, различные формы кредита. Кредитная система как совокупность финансово-кредитных институтов аккумулирует свободные денежные капиталы, доходы и сбережения различных слоев населения и предоставляет их в ссуду фирмам, правительству и частным лицам. Основой кредитной системы исторически являются банки.
Финансово-кредитные учреждения подразделяются на банки
инебанковские специализированные финансово-кредитные институты (кредитные организации).
Банковская система, являясь частью кредитной системы, пред-
ставлена центральным банком, коммерческими банками и межгосударственными (международными) банками. В настоящее время практически во всех странах с развитой рыночной экономикой национальная банковская система имеет два уровня.
1. Центральные банки – это банки, находящиеся на первом уровне банковской системы страны, осуществляющие выпуск банкнот и являющиеся центрами кредитной системы. Они занимают в ней особое место, будучи «банками банков», и являются, как правило, государственными учреждениями. В странах Западной Европы центральные банки были национализированы в период Второй мировой войны (1939–1945 гг.) или в послевоенный период. В США центральный банк (Федеральная резервная система) находится в смешанной собственности.
Центральный банк Российской Федерации является органом управления и одновременно наделен правом юридического лица. Банк России осуществляет кредитную политику в государстве, воздействует на всю систему банковских учреждений страны.
К основным функциям центрального банка относятся нижеследующие.
Управленческая функция банка предусматривает комплекс мер воздействия на экономическое развитие страны путем изменения предложения денег, планирования и разработки правил работы с кредитными ресурсами, денежным и валютным обращением, представительства интересов страны в отношениях с центральными банками иностранных государств, подготовки и переподготовки кадров для банковской системы, ведения научной работы по вопросам банковской деятельности, проверки законности и целесообразности создания кредитных учреждений и др.
Эмиссионная функция – старейшая и наиболее важная функция центрального банка, поскольку наличные деньги по-прежнему необходимы для значительной части платежей и обеспечения ликвид-
72
ности кредитной системы, которая должна иметь средства окончательного погашения долговых обязательств.
Функция аккумулирования и хранения кассовых резервов для коммерческих банков заключается в том, что каждый банк-член национальной кредитной системы обязан хранить на резервном счете в центральном банке сумму в определенной пропорции к размеру его вкладов. Изменение норм обязательных резервов – один из методов денежно-кредитной политики. В то же время центральный банк по традиции является хранителем официальных золотовалютных резервов страны.
Кредитование коммерческих банков со стороны центрального банка характерно для командно-административных экономических систем и менее характерно для развитой рыночной экономики, где подобное кредитование существует преимущественно в периоды финансовых трудностей.
Функция предоставления кредитов и выполнения расчетных операций для правительственных органов означает ведение центральным банком счетов правительственных учреждений и организаций, местных органов власти, аккумулирование на этих счетах средств и проведение выплат с них. Кроме того, центральный банк осуществляет операции с государственными ценными бумагами; предоставляет государству кредит в форме прямых краткосрочных и долгосрочных ссуд или покупки государственных облигаций. Центральный банк также проводит по поручению правительственных органов операции с золотом и иностранной валютой.
Безналичные расчеты, основанные на зачете взаимных требований и обязательств, т. е. клиринги, являются важной функцией центральных банков. В ряде стран центральные банки ведут операции по общенациональному клирингу, выступая посредниками между коммерческими банками, расположенными в разных районах страны.
2. Второй уровень национальной банковской системы составляют коммерческие банки (в основном специализированные), основными функциями которых, прежде всего, являются аккумулирование бессрочных депозитов (ведение текущих счетов) и оплата чеков, выписанных на эти банки, а также предоставление кредитов предпринимателям. В зависимости от специализации согласно российскому законодательству коммерческие банки могут осуществлять и другие виды кредитных, расчетных и финансовых операций:
– куплю и продажу иностранной валюты в наличной и безналичной форме;
73
–выдачу банковских гарантий;
–приобретение прав требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;
–доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с юридическими и физическими лицами;
–осуществление операций с драгоценными металлами и камнями в соответствии с принятым законодательством;
–предоставление в аренду юридическим и физическим лицам специальных помещений и сейфов для хранения документов и ценностей;
–лизинговые операции;
–оказание консультаций и др.
В России в настоящее время существует несколько типов коммерческих банков, классифицируемых по следующим признакам:
–по видам собственности – частные и государственные;
–по способу формирования уставного фонда банка – акционерные, общества с ограниченной ответственностью, банки с участием иностранного капитала, частные банки;
–по территории деятельности – республиканские и региональные;
–по отраслевой ориентации;
–по видам осуществляемых операций: депозитные банки, занимающиеся приемом депозитов и выдачей краткосрочных кредитов; инвестиционные банки, осуществляющие функции первых и занимающиеся размещением собственных и заемных средств в ценные бумаги; ипотечные банки, аккумулирующие средства юридических
ифизических лиц путем выпуска акций и облигаций. Возвратность кредита гарантируется и обеспечивается недвижимостью, внесенной в банк в качестве уставного капитала и залога.
Небанковские специализированные финансово-кредитные институты (кредитные организации) являются важной частью кредитной системы. Основными среди них являются следующие:
–сберегательные кассы, почтово-сберегательная система и другие виды сберегательных и ссудно-сберегательных учреждений;
–компании страхования жизни и имущества, фонды социального страхования и пенсионные фонды (государственные и частые);
–компании, основной функцией которых является держание ценных бумаг других акционерных обществ – холдинг-компании, инвестиционные тресты, финансовые компании;
–специализированные небанковские кредитные учреждения в разных сферах экономики;
–посредники в операциях с ценными бумагами, векселями, закладными листами;
74
–фондовые биржи, где осуществляется непрерывный оборот ценных бумаг;
–расчетные палаты, через которые проводятся безналичные расчеты между банками и сберегательными кассами, и т. п.
§ 6. Банковские операции
Банки выполняют многочисленные кредитные операции в коммерческой и инвестиционной областях. Обычно выделяют четыре группы банковских операций:
1)пассивные операции (привлечение средств);
2)активные операции (размещение средств);
3)банковские услуги;
4)собственные операции банков.
Первые две группы операций наиболее распространены, на них приходится основная часть банковской прибыли. В развитых странах с рыночной экономикой в последние годы возрос объем банковских услуг. Они постепенно становятся вторым по важности источником доходов банков. Собственные операции банков играют попрежнему подчиненную роль.
Пассивные операции служат для мобилизации средств (ресурсы банка). В результате пассивных операций, суть которых сводится к получению ссуды, банки получают денежные средства, которые используются для финансирования активных операций (рис. 10). Результаты этих операций отражаются в пассиве баланса банка.
Рассмотрим подробнее виды пассивных операций, с помощью которых банки образуют ресурсы денежного капитала, складывающиеся из собственных, привлеченных и эмитированных средств.
1.Собственные средства – это акционерный и резервный капитал, а также нераспределенная прибыль, которые составляют около 10 % ресурсов современного банка. Но это лишь отправная точка для организации собственного банковского дела. Банковские операции базируются на заемных средствах.
2.Средства, помещенные в банке юридическими лицами (предприятиями и организациями, государственными учреждениями) и физическими лицами (на счетах заработной платы) в форме депозитов. Под депозитами понимаются как срочные, бессрочные (счета до востребования), так и сберегательные вклады клиентов банка. Банк может располагать этими вкладами более продолжительное время, увеличив свои доходы от процентов за счет кредитов, выданных под эти вклады.
75