Материал: все лекции эк анализ

Итого по третьему фактору = +69800 тыс. руб.

Проверка правильности расчетов: алгебраическая сумма влияния факторов должна быть равна изменению результативного показателя:

(+1500) + (-58700) + (+69800) = +12600 тыс. руб.

Полученную при анализе информацию можно сгруппировать как по видам продукции, так и по факторам.

Таблица

Обобщение результатов факторного анализа прибыли от продаж по видам продукции

При углублении анализа необходимо выяснить конкретные причины изменения объема продаж, причины удорожания себестоимости и возможности дальнейшего (некритического) повышения цен. На основе результатов факторного анализа прибыли от продаж могут быть приняты конкретные управленческие решения по планированию номенклатуры выпуска и продаж продукции на будущие периоды времени, а также решения относительно объемов производства конкретных видов продукции, цен на них и предельно допустимых затрат по каждому виду продукции.

Тема 5. Анализ финансового состояния организации

Задачи, направления, приемы и виды анализа финансового состояния

Достоверная и объективная оценка финансового состояния необходима как собственникам и руководству организации, так и внешним пользователям (банкам, инвесторам, поставщикам, налоговым органам и т.п.).

Финансовое состояние оказывает непосредственное влияние на производственную и коммерческую деятельность, обеспеченность организации материальными и финансовыми ресурсами. Неудовлетворительное финансовое состояние приводит к несвоевременным расчетам с работниками организации, бюджетом, внебюджетными фондами, поставщиками, банками и другими заимодавцами, что, в конечном счете, может привести к банкротству организации.

От финансового состояния зависит инвестиционная деятельность организации. Недостаток финансовых ресурсов не позволяет обновлять основные производственные фонды, осуществлять затраты на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы, применять новые технологии, что может отрицательно сказаться на конкурентоспособности выпускаемой продукции.

В свою очередь финансовое состояние зависит от результатов производственной и коммерческой деятельности. Так, при сбоях в производстве и продажах сокращается приток денежных средств и, как следствие, снижается финансовая устойчивость организации.

К основным задачам анализа финансового состояния организации относятся следующие:

1) объективная оценка финансовой устойчивости;

2) определение факторов, воздействующих на финансовую устойчивость;

3) выявление резервов повышения эффективности управления оборотным капиталом, обеспечения платежеспособности и поддержания финансовой независимости;

4) разработка вариантов конкретных управленческих решений, направленных на укрепление финансовой устойчивости.

Для решения этих задач анализ финансового состояния производится по следующим основным направлениям:

1. анализ финансовой независимости;

2. платежеспособности и ликвидности;

3. денежных потоков;

4. Анализ чистых активов;

5. по системе критериев для оценки потенциального банкротства;

6. зависимости финансовой устойчивости от:

– нераспределенной чистой прибыли;

– эффективности привлечения заемного капитала;

– дебиторской и кредиторской задолженности, в том числе состояния расчетов с бюджетом;

– других факторов, воздействующих на финансовое состояние;

1. эффективности использования оборотных активов;

2. рейтинговая (интегральная) оценка финансового состояния.

При проведении анализа финансового состояния используются общие приемы (методы), содержание которых рассмотрено в теории экономического анализа:

– система аналитических показателей;

– сравнение;

– детализация и группировка;

– факторное моделирование;

– элиминирование;

– обобщение результатов анализа.

В экономической литературе, например в учебнике А.Д. Шеремета и его соавторов, в качестве самостоятельных методов анализа финансового состояния рассматриваются горизонтальный, вертикальный, трендовый, коэффициентный и факторный. При этом отмечается, что при проведении горизонтального анализа определяются абсолютные и относительные изменения сумм различных статей (показателей) бухгалтерского баланса за определенный период. Цель вертикального анализа – определение удельного веса отдельных статей в итоге баланса, т.е. выяснение структуры активов и пассивов на определенную дату. Трендовый анализ заключается в сопоставлении величин балансовых статей за ряд лет (или других смежных отчетных периодов) для выявления тенденций, доминирующих в динамике показателей. Коэффициентный анализ сводится к изучению уровней и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношение различных величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе отчетности или бухгалтерского учета. Для выявления причин изменений абсолютных и относительных финансовых показателей, а также степени влияния различных причин на величину изменения исследуемых показателей применяется факторный анализ.

Анализ финансового состояния делится на внутренний и внешний.

Внутренний анализ проводится экономическими службами организаций, его результаты используются для планирования, текущего контроля и прогнозирования финансового состояния.

Внешний анализ может осуществляться коммерческими банками, инвесторами, поставщиками, контролирующими, вышестоящими и другими органами на основе отчетности организации.

Внешний анализ имеет следующие особенности:

– множественность субъектов анализа (пользователей информации о деятельности организации);

– разнообразие целей и интересов субъектов анализа;

– ориентация анализа только на внешнюю отчетность;

– ограниченность возможностей анализа при использовании внешней отчетности.

Характеристика аналитической информации

Основными источниками информации для анализа финансового состояния (положения) служат:

1) бухгалтерская (финансовая) отчетность;

2) статистическая отчетность;

3) данные бухгалтерского учета;

4) данные бизнес-планов, договоры, приказы, аудиторские отчеты и заключения, акты проверок, деловая переписка и другая информация.

Важнейшим источником информации является бухгалтерская отчетность.

Бухгалтерская отчетность – это систематизированная в соответствии с требованиями Федерального закона «О бухгалтерском учете» информация, которая должна давать достоверное представление о финансовом положении, финансовых результатах и движении денежных средств организации за отчетный период.

Состав, содержание и методические основы формирования бухгалтерской отчетности установлены Федеральным законом «О бухгалтерском учете», Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации и ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации».

Состав и формы бухгалтерской отчетности, действующие начиная с годовой бухгалтерской отчетности за 2011 год, утверждены приказом Минфина РФ от 2 июля 2010 г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (с учетом изменений, внесенных приказом Минфина РФ от 05 октября 2011 г. № 124н).

В соответствии с этим приказом годовая бухгалтерская отчетность включает:

1. бухгалтерский баланс;

2. отчет о прибылях и убытках;

3. приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках:

• отчет об изменениях капитала;

• отчет о движении денежных средств;

• отчет о целевом использовании полученных средств;

• иные приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках;

• аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она в соответствии с законом подлежит обязательному аудиту.

Рассматривая содержание отчетности нужно иметь ввиду, что:

1. детализация показателей по статьям всех перечисленных выше отчетов определяется организациями самостоятельно, исходя из принципа существенности;

2. иные приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках (далее – пояснения) могут оформляться в табличной и (или) текстовой форме. Содержание пояснений, представляемых в табличной форме, также определяется организациями самостоятельно, но с учетом примера их оформления, приведенного в Приложении № 3 к Приказу № 66н (далее - Приложение № 3). При этом по строкам бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и отчета о движении денежных средств в отдельной (первой) графе должна быть обозначена ссылка на номер таблицы или раздела соответствующего пояснения.

Организации-субъекты малого предпринимательства (малые предприятия) могут принимать решение о формировании бухгалтерской отчетности в соответствии с вышеприведенным полным ее составом или по упрощенной системе, при которой в бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках включаются показатели только по группам статей, а в приложениях (пояснениях) приводится лишь наиболее важная информация, без знания которой невозможна оценка финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности.

Рассмотрим содержание показателей, представляемых в бухгалтерской отчетности.

Бухгалтерский баланс

Прежде чем рассматривать содержание конкретных разделов и строк бухгалтерского баланса, напомним некоторые положения ПБУ 4/99, связанные с балансом и отчетом о прибылях и убытках, а именно:

- бухгалтерский баланс должен характеризовать финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату;

- показатели об отдельных видах активов, обязательств, доходов, расходов и хозяйственных операций могут приводиться в бухгалтерском балансе или отчете о прибылях и убытках общей суммой с раскрытием в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках, если каждый из этих показателей в отдельности несущественен для оценки заинтересованными пользователями финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности;

- по каждому показателю форм бухгалтерской отчетности должны быть приведены данные минимум за два года – отчетный и предшествующий отчетному. Исходя из этого требования в бухгалтерском балансе приводятся данные на конец отчетного года (периода), конец предыдущего года и конец года, предшествующего предыдущему, которые позволяют оценить финансовое положение на отчетную дату и его динамику в течение двух лет;

- бухгалтерский баланс должен включать числовые показатели в нетто-оценке, т.е. за вычетом регулирующих (корректирующих) величин. Это означает, что в бухгалтерском балансе активы, по которым начисляется амортизация (нематериальные активы, основные средства, включая доходные вложения в материальные ценности, нематериальные и материальные поисковые активы), показываются по остаточной стоимости, т.е. по первоначальной стоимости (а в случае переоценки - по текущей рыночной или текущей (восстановительной) стоимости) за минусом накопленной амортизации, а активы, по которым создаются оценочные резервы, отражаются за минусом таким резервов. В организациях розничной торговли остаток товаров по розничным ценам отражается в бухгалтерской отчетности за вычетом торговой наценки.

Раздел I. Внеоборотные активы

По строке «Нематериальные активы» показывается остаточная стоимость учтенного на одноименном счете 04 имущества, а также, исходя из содержания раздела 1 Приложения № 3, стоимость незаконченных операций по приобретению нематериальных активов, учтенную на счете 08 «Вложения во внеоборотные активы». Согласно п. 3 ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов» (далее – ПБУ 14/2007) для принятия к бухгалтерскому учету объекта в качестве нематериального актива необходимо единовременное выполнение следующих условий:

а) объект способен приносить организации экономические выгоды в будущем, в частности, объект предназначен для использования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для использования в деятельности, направленной на достижение целей создания некоммерческой организации (в том числе в предпринимательской деятельности, осуществляемой в соответствии с законодательством РФ);

б) организация имеет право на получение экономических выгод, которые данный объект способен приносить в будущем (в том числе организация имеет надлежаще оформленные документы, подтверждающие существование самого актива и права данной организации на результат интеллектуальной деятельности или средство индивидуализации – патенты, свидетельства, другие охранные документы, договор об отчуждении исключительного права на результат интеллектуальной деятельности или на средство индивидуализации, документы, подтверждающие переход исключительного права без договора и т.п.), а также имеются ограничения доступа иных лиц к таким экономическим выгодам;

в) возможность выделения или отделения (идентификации) объекта от других активов;

г) объект предназначен для использования в течение длительного времени, т.е. срока полезного использования, продолжительностью свыше 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

д) организацией не предполагается продажа объекта в течение 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

е) фактическая (первоначальная) стоимость объекта может быть достоверно определена;

ж) отсутствие у объекта материально-вещественной формы.

При выполнении перечисленных выше условий к нематериальным активам относятся, например, произведения науки, литературы и искусства; программы для электронных вычислительных машин; изобретения; полезные модели; селекционные достижения; секреты производства (ноу-хау); товарные знаки и знаки обслуживания.

В составе нематериальных активов учитывается также деловая репутация, возникшая в связи с приобретением предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части).

Нематериальными активами не являются: расходы, связанные с образованием юридического лица (организационные расходы); интеллектуальные и деловые качества персонала организации, их квалификация и способность к труду.

В пояснениях к бухгалтерскому балансу в части нематериальных активов раскрывается:

- движение за отчетный и предыдущий годы нематериальных активов в целом и каждого их вида по первоначальной стоимости с обозначением накопленной амортизации и убытков от обесценения, а также результаты их переоценки;

- первоначальная стоимость каждого вида нематериальных активов, созданного самой организацией, а также активов с полностью погашенной стоимостью по состоянию на каждую дату, обозначенную в балансе;

- движение затрат на незаконченные операции по приобретению нематериальных активов в целом и в пообъектном (погрупповом) их разрезе за отчетный и предыдущий годы.

По строке «Результаты исследований и разработок» показываются учтенные в соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкцией по его применению (далее – План счетов) на отдельном субсчете счета 04 расходы на законченные научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы (далее - НИОКР), которые дали положительный результат и используются в производстве или для управленческих нужд организации, а также, исходя из содержания раздела 1 Приложения № 3, затраты на незаконченные НИОКР, учтенные на счете 08.