Приложение 6
Стратегия с финансовымифильтрами: Price Earnings Ratio; Total Debt to Total Equity; Assets Turnover;.
Источник: расчеты автора
|
Количество акций в портфеле |
Месяц формирования портфеля |
|||||||||||||
|
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|||
|
1 |
0,159107 |
0,21671 |
0,097423 |
0,148433 |
0,174621 |
0,241263 |
8,57% |
14,33% |
2,40% |
7,50% |
10,12% |
16,78% |
||
|
2 |
0,180364 |
0,247533 |
0,126473 |
0,160074 |
0,181546 |
0,246146 |
10,69% |
17,41% |
5,30% |
8,66% |
10,81% |
17,27% |
||
|
3 |
0,150952 |
0,216575 |
0,113219 |
0,15667 |
0,185191 |
0,257845 |
7,75% |
14,31% |
3,98% |
8,32% |
11,17% |
18,44% |
||
|
4 |
0,154481 |
0,215014 |
0,118728 |
0,15991 |
0,185967 |
0,250846 |
8,10% |
14,16% |
4,53% |
8,65% |
11,25% |
17,74% |
||
|
5 |
0,13949 |
0,187457 |
0,098825 |
0,143747 |
0,176972 |
0,244749 |
6,60% |
11,40% |
2,54% |
7,03% |
10,35% |
17,13% |
||
|
6 |
0,129562 |
0,171544 |
0,098497 |
0,134213 |
0,164699 |
0,228702 |
5,61% |
9,81% |
2,51% |
6,08% |
9,13% |
15,53% |
||
|
7 |
0,122915 |
0,166729 |
0,09393 |
0,12218 |
0,151865 |
0,216694 |
4,95% |
9,33% |
2,05% |
4,87% |
7,84% |
14,33% |
||
|
8 |
0,120905 |
0,162222 |
0,098169 |
0,126919 |
0,146861 |
0,209034 |
4,75% |
8,88% |
2,47% |
5,35% |
7,34% |
13,56% |
||
|
9 |
0,124711 |
0,166872 |
0,096189 |
0,126637 |
0,14856 |
0,213917 |
5,13% |
9,34% |
2,27% |
5,32% |
7,51% |
14,05% |
||
|
10 |
0,124202 |
0,166319 |
0,096161 |
0,124646 |
0,153376 |
0,224458 |
5,08% |
9,29% |
2,27% |
5,12% |
7,99% |
15,10% |
||
|
11 |
0,120247 |
0,161257 |
0,099346 |
0,129632 |
0,155683 |
0,221387 |
4,68% |
8,78% |
2,59% |
5,62% |
8,22% |
14,79% |
||
|
12 |
0,122946 |
0,16411 |
0,104348 |
0,133747 |
0,156282 |
0,222901 |
4,95% |
9,07% |
3,09% |
6,03% |
8,28% |
14,95% |
||
|
13 |
0,118039 |
0,154139 |
0,108879 |
0,137936 |
0,169658 |
0,242909 |
4,46% |
8,07% |
3,54% |
6,45% |
9,62% |
16,95% |
||
|
14 |
0,114779 |
0,152202 |
0,101694 |
0,132217 |
0,166889 |
0,239566 |
4,13% |
7,88% |
2,83% |
5,88% |
9,34% |
16,61% |
||
|
15 |
0,114443 |
0,15244 |
0,101316 |
0,132293 |
0,167293 |
0,241531 |
4,10% |
7,90% |
2,79% |
5,88% |
9,39% |
16,81% |
8,554% |
|
|
MICEX |
0,059617 |
0,064343 |
0,095788 |
0,138432 |
0,171976 |
0,179851 |
Превышение полученных портфелей над 100% дивидендными |
15,898% |
Приложение 7
Стратегиясфинансовымифильтрами: Price Earnings Ratio; Total Debt to Total Equity; Current Ratio;Источник: расчетыавтора
|
Количество акций в портфеле |
Месяц формирования портфеля |
|||||||||||||
|
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|||
|
1 |
0,092581 |
0,115932 |
0,116441 |
0,151173 |
0,215752 |
0,346422 |
1,91% |
4,25% |
4,30% |
7,77% |
14,23% |
27,30% |
||
|
2 |
0,115353 |
0,143001 |
0,149513 |
0,178442 |
0,211238 |
0,301342 |
4,19% |
6,96% |
7,61% |
10,50% |
13,78% |
22,79% |
||
|
3 |
0,100186 |
0,131649 |
0,141326 |
0,178662 |
0,214868 |
0,30613 |
2,67% |
5,82% |
6,79% |
10,52% |
14,14% |
23,27% |
||
|
4 |
0,106872 |
0,132797 |
0,138866 |
0,176208 |
0,218685 |
0,305437 |
3,34% |
5,94% |
6,54% |
10,28% |
14,52% |
23,20% |
||
|
5 |
0,090193 |
0,111058 |
0,114845 |
0,157902 |
0,209232 |
0,29802 |
1,68% |
3,76% |
4,14% |
8,45% |
13,58% |
22,46% |
||
|
6 |
0,091331 |
0,106117 |
0,111068 |
0,151607 |
0,194254 |
0,27629 |
1,79% |
3,27% |
3,76% |
7,82% |
12,08% |
20,28% |
||
|
7 |
0,083604 |
0,096521 |
0,103419 |
0,138082 |
0,181038 |
0,261518 |
1,02% |
2,31% |
3,00% |
6,46% |
10,76% |
18,81% |
||
|
8 |
0,089467 |
0,103633 |
0,105733 |
0,139768 |
0,175141 |
0,254296 |
1,60% |
3,02% |
3,23% |
6,63% |
10,17% |
18,09% |
||
|
9 |
0,08891 |
0,103931 |
0,105193 |
0,142252 |
0,17373 |
0,252232 |
1,55% |
3,05% |
3,17% |
6,88% |
10,03% |
17,88% |
||
|
10 |
0,089475 |
0,104363 |
0,105656 |
0,141915 |
0,174917 |
0,259377 |
1,60% |
3,09% |
3,22% |
6,85% |
10,15% |
18,59% |
||
|
11 |
0,092193 |
0,106855 |
0,107545 |
0,143717 |
0,177518 |
0,257905 |
1,88% |
3,34% |
3,41% |
7,03% |
10,41% |
18,45% |
||
|
12 |
0,096755 |
0,111315 |
0,111855 |
0,148988 |
0,177439 |
0,256438 |
2,33% |
3,79% |
3,84% |
7,55% |
10,40% |
18,30% |
||
|
13 |
0,101106 |
0,115288 |
0,118682 |
0,155841 |
0,189701 |
0,26782 |
2,77% |
4,18% |
4,52% |
8,24% |
11,63% |
19,44% |
||
|
14 |
0,09407 |
0,108622 |
0,112721 |
0,148691 |
0,186646 |
0,265178 |
2,06% |
3,52% |
3,93% |
7,52% |
11,32% |
19,17% |
||
|
15 |
0,092385 |
0,10859 |
0,112491 |
0,148745 |
0,188305 |
0,2689 |
1,89% |
3,51% |
3,90% |
7,53% |
11,49% |
19,55% |
8,486% |
|
|
MICEX |
0,059617 |
0,064343 |
0,095788 |
0,138432 |
0,171976 |
0,179851 |
Превышение полученных портфелей над 100% дивидендными |
15,830% |
Приложение 8
Стратегия с финансовымифильтрами: Price Earnings Ratio; Return on Assets; Current Ratio;.Источник: расчеты автора
|
Количество акций в портфеле |
Месяц формирования портфеля |
|||||||||||||
|
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|||
|
1 |
0,089475 |
0,143816 |
0,157292 |
0,163342 |
0,231914 |
0,388252 |
1,60% |
7,04% |
8,38% |
8,99% |
15,85% |
31,48% |
||
|
2 |
0,075711 |
0,119217 |
0,139395 |
0,156543 |
0,218575 |
0,346969 |
0,23% |
4,58% |
6,60% |
8,31% |
14,51% |
27,35% |
||
|
3 |
0,061817 |
0,099273 |
0,122232 |
0,149938 |
0,204951 |
0,327305 |
-1,16% |
2,58% |
4,88% |
7,65% |
13,15% |
25,39% |
||
|
4 |
0,083974 |
0,119538 |
0,133677 |
0,155189 |
0,209527 |
0,324955 |
1,05% |
4,61% |
6,02% |
8,17% |
13,61% |
25,15% |
||
|
5 |
0,075257 |
0,109037 |
0,118147 |
0,143797 |
0,204314 |
0,314915 |
0,18% |
3,56% |
4,47% |
7,04% |
13,09% |
24,15% |
||
|
6 |
0,083725 |
0,108472 |
0,117636 |
0,144339 |
0,201281 |
0,304632 |
1,03% |
3,50% |
4,42% |
7,09% |
12,78% |
23,12% |
||
|
7 |
0,077424 |
0,094459 |
0,101119 |
0,12724 |
0,18166 |
0,28178 |
0,40% |
2,10% |
2,77% |
5,38% |
10,82% |
20,83% |
||
|
8 |
0,081105 |
0,097643 |
0,101114 |
0,128646 |
0,175377 |
0,270119 |
0,77% |
2,42% |
2,77% |
5,52% |
10,19% |
19,67% |
||
|
9 |
0,082035 |
0,098118 |
0,103552 |
0,13424 |
0,172381 |
0,266999 |
0,86% |
2,47% |
3,01% |
6,08% |
9,89% |
19,36% |
||
|
10 |
0,080403 |
0,094681 |
0,101043 |
0,131111 |
0,167683 |
0,261169 |
0,70% |
2,12% |
2,76% |
5,77% |
9,42% |
18,77% |
||
|
11 |
0,084983 |
0,099658 |
0,103059 |
0,134991 |
0,171493 |
0,259446 |
1,15% |
2,62% |
2,96% |
6,15% |
9,81% |
18,60% |
||
|
12 |
0,087981 |
0,10044 |
0,103819 |
0,136557 |
0,169991 |
0,255164 |
1,45% |
2,70% |
3,04% |
6,31% |
9,65% |
18,17% |
||
|
13 |
0,097887 |
0,111417 |
0,116616 |
0,150552 |
0,182069 |
0,262099 |
2,44% |
3,80% |
4,32% |
7,71% |
10,86% |
18,87% |
||
|
14 |
0,09771 |
0,111922 |
0,117902 |
0,152159 |
0,188041 |
0,26887 |
2,43% |
3,85% |
4,45% |
7,87% |
11,46% |
19,54% |
||
|
15 |
0,0957 |
0,109324 |
0,114092 |
0,150875 |
0,189599 |
0,273339 |
2,23% |
3,59% |
4,06% |
7,74% |
11,62% |
19,99% |
8,275% |
|
|
MICEX |
0,059617 |
0,064343 |
0,095788 |
0,138432 |
0,171976 |
0,179851 |
Превышение полученных портфелей над 100% дивидендными |
15,619% |
Приложение 9
Стратегиясфинансовымифильтрами: Price Earnings Ratio; Total Debt to Total Equity;.Источник: расчеты автора
|
Количество акций в портфеле |
Месяц формирования портфеля |
|||||||||||||
|
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|||
|
1 |
0,127761 |
0,125632 |
0,135024 |
0,174384 |
0,222294 |
0,309518 |
5,43% |
5,22% |
6,16% |
10,09% |
14,89% |
23,61% |
||
|
2 |
0,149866 |
0,162253 |
0,166547 |
0,187862 |
0,214596 |
0,289418 |
7,64% |
8,88% |
9,31% |
11,44% |
14,12% |
21,60% |
||
|
3 |
0,111235 |
0,128843 |
0,130785 |
0,166374 |
0,196581 |
0,285149 |
3,78% |
5,54% |
5,73% |
9,29% |
12,31% |
21,17% |
||
|
4 |
0,119404 |
0,137163 |
0,137187 |
0,177832 |
0,207838 |
0,289791 |
4,60% |
6,37% |
6,37% |
10,44% |
13,44% |
21,63% |
||
|
5 |
0,099585 |
0,112286 |
0,112532 |
0,16132 |
0,205722 |
0,29159 |
2,61% |
3,88% |
3,91% |
8,79% |
13,23% |
21,81% |
||
|
6 |
0,097527 |
0,108799 |
0,108276 |
0,150942 |
0,188722 |
0,266585 |
2,41% |
3,54% |
3,48% |
7,75% |
11,53% |
19,31% |
||
|
7 |
0,090216 |
0,102284 |
0,105706 |
0,140773 |
0,178375 |
0,258692 |
1,68% |
2,88% |
3,23% |
6,73% |
10,49% |
18,52% |
||
|
8 |
0,092196 |
0,104182 |
0,105249 |
0,139111 |
0,166941 |
0,24301 |
1,88% |
3,07% |
3,18% |
6,57% |
9,35% |
16,96% |
||
|
9 |
0,094117 |
0,10629 |
0,105036 |
0,14035 |
0,170088 |
0,247848 |
2,07% |
3,28% |
3,16% |
6,69% |
9,66% |
17,44% |
||
|
10 |
0,089141 |
0,102253 |
0,09917 |
0,132678 |
0,17075 |
0,256494 |
1,57% |
2,88% |
2,57% |
5,92% |
9,73% |
18,31% |
||
|
11 |
0,08918 |
0,101696 |
0,09991 |
0,135862 |
0,172117 |
0,252367 |
1,57% |
2,83% |
2,65% |
6,24% |
9,87% |
17,89% |
||
|
12 |
0,09769 |
0,110884 |
0,10908 |
0,144533 |
0,175721 |
0,255403 |
2,42% |
3,74% |
3,56% |
7,11% |
10,23% |
18,20% |
||
|
13 |
0,092292 |
0,104764 |
0,103951 |
0,138735 |
0,180414 |
0,269338 |
1,88% |
3,13% |
3,05% |
6,53% |
10,70% |
19,59% |
||
|
14 |
0,082109 |
0,093436 |
0,093545 |
0,128829 |
0,174797 |
0,265141 |
0,87% |
2,00% |
2,01% |
5,54% |
10,14% |
19,17% |
||
|
15 |
0,082578 |
0,095936 |
0,095975 |
0,131489 |
0,178178 |
0,270668 |
0,91% |
2,25% |
2,25% |
5,80% |
10,47% |
19,72% |
8,239% |
|
|
MICEX |
0,059617 |
0,064343 |
0,095788 |
0,138432 |
0,171976 |
0,179851 |
Превышение полученных портфелей над 100% дивидендными |
15,583% |
Приложение 10
Стратегиясфинансовымифильтрами: Current Ratio; Total Debt to Total Equity.Источник: расчеты автора
|
Количество акций в портфеле |
Месяц формирования портфеля |
|||||||||||||
|
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|||
|
1 |
0,026166 |
0,062078 |
0,060274 |
0,094482 |
0,160873 |
0,297902 |
-4,73% |
-1,14% |
-1,32% |
2,10% |
8,74% |
22,45% |
||
|
2 |
0,072866 |
0,103553 |
0,112485 |
0,151394 |
0,161197 |
0,240902 |
-0,06% |
3,01% |
3,90% |
7,80% |
8,78% |
16,75% |
||
|
3 |
0,101291 |
0,137739 |
0,150054 |
0,190712 |
0,205178 |
0,273943 |
2,78% |
6,43% |
7,66% |
11,73% |
13,17% |
20,05% |
||
|
4 |
0,099366 |
0,127694 |
0,137758 |
0,175025 |
0,211159 |
0,282137 |
2,59% |
5,43% |
6,43% |
10,16% |
13,77% |
20,87% |
||
|
5 |
0,08375 |
0,107591 |
0,115983 |
0,163432 |
0,205115 |
0,281873 |
1,03% |
3,41% |
4,25% |
9,00% |
13,17% |
20,84% |
||
|
6 |
0,087495 |
0,101895 |
0,110012 |
0,157445 |
0,191328 |
0,262178 |
1,41% |
2,85% |
3,66% |
8,40% |
11,79% |
18,87% |
||
|
7 |
0,079508 |
0,096619 |
0,107198 |
0,146737 |
0,18408 |
0,256662 |
0,61% |
2,32% |
3,38% |
7,33% |
11,06% |
18,32% |
||
|
8 |
0,087112 |
0,107915 |
0,112616 |
0,150794 |
0,186333 |
0,262925 |
1,37% |
3,45% |
3,92% |
7,74% |
11,29% |
18,95% |
||
|
9 |
0,083097 |
0,103622 |
0,106811 |
0,149184 |
0,17974 |
0,255853 |
0,97% |
3,02% |
3,34% |
7,57% |
10,63% |
18,24% |
||
|
10 |
0,088111 |
0,107569 |
0,111936 |
0,155236 |
0,187582 |
0,273735 |
1,47% |
3,41% |
3,85% |
8,18% |
11,41% |
20,03% |
||
|
11 |
0,094338 |
0,113422 |
0,11735 |
0,158507 |
0,195454 |
0,281189 |
2,09% |
4,00% |
4,39% |
8,51% |
12,20% |
20,77% |
||
|
12 |
0,099268 |
0,117409 |
0,119894 |
0,163314 |
0,195345 |
0,28156 |
2,58% |
4,40% |
4,65% |
8,99% |
12,19% |
20,81% |
||
|
13 |
0,109273 |
0,125105 |
0,131327 |
0,172945 |
0,207891 |
0,286632 |
3,58% |
5,17% |
5,79% |
9,95% |
13,44% |
21,32% |
||
|
14 |
0,102695 |
0,119575 |
0,125491 |
0,164045 |
0,198987 |
0,274015 |
2,93% |
4,61% |
5,20% |
9,06% |
12,55% |
20,06% |
||
|
15 |
0,098477 |
0,116784 |
0,123286 |
0,161261 |
0,195356 |
0,270388 |
2,50% |
4,33% |
4,98% |
8,78% |
12,19% |
19,69% |
8,218% |
|
|
MICEX |