Дипломная работа: Анализ финансового состояния ЗАО «Связной логистика»

2) большая текучесть кадров (торговых работников);

3) большой объем непогашенной дебиторской задолженности.

В целях ожидания хороших финансовых результатов в планируемом году необходимо прежде всего- устранить все возникшие проблемы.

Разработаем перечень мероприятий, повышающих уровень финансовых результатов предприятия, для чего предложим следующее:

1. Предлагается увеличить товарооборот, путем повышения эффективности продаж сотовыми телефонами. Необходимо сначала надо найти причины снижения товарооборота. Для чего предлагается следующее. Необходимо ликвидировать «слабые звенья» в товарной группе. Может где-то избавиться от неэффективных торговых точек. Имущество - в аренде, и на собственном капитале предприятия это никак не скажется. Или изменить месторасположение торговых точек. Так, правильно предпринятые шаги, позволят увеличить товарооборот и прогнозируемую сумму прибыли. Для того чтобы предпринять правильные шаги и проанализировать текущее положение дел и понять, на чем именно магазин делает львиную долю продаж (какие отделы, какие товары, постоянные или разовые покупатели, какой процент от общего числа посетителей совершает покупку и проч.и есть ли неэффективные торговые точки?) я предлагаю .внедрить сбор статистических данных по магазинам и по каждому продавцу персонально (количество зашедших в магазин посетителей, количество и средняя сумма чеков, количество обслуженных дисконтных карт и проч.). Существуют специальные датчики подсчета посетителей магазина. И установить их сейчас- реально. Это даст возможность спрогнозировать объемы продаж и вовремя предпринять меры для их удержания на необходимом уровне (например, запланировать акцию на период сезонного снижения спроса), а также выявить «слабые звенья» и оперативно на них повлиять (например, если среднее количество строк в чеке равняется 1-2 позициям, можно предпринять меры по стимулированию персонала делать больше дополнительных продаж, что, в свою очередь, непременно отразится на общем объеме выручки). Все эти рекомендации позволят сети магазинов ЗАО «Связной логистика», предпринять правильные действия направленные на увеличение продаж. Поскольку продажи непосредственно зависят от спроса, который формируется под влиянием множества различных факторов и рыночной конъюнктуры, получить точные данные будущих объемов реализации, независимо от применяемых методов прогнозирования, невозможно. Поэтому на практике часто планируется не конкретная величина будущего объема продаж, а предполагаемые темпы их роста. Они могут быть установлены решением владельцев предприятия или его высшим руководством, используя мнения экспертов, среднеотраслевые прогнозы, и т. п. На базе полученной информации о будущих объемах реализации рассчитывают необходимые затраты, потребности в соответствующих активах, определяют источники их покрытия, а также вычисляют важнейшие финансовые показатели. В практике прогнозирования этих показателей широкое распространение получили аналитические методы и модели, основанные на процентных зависимостях. Сущность таких моделей заключается в изучении взаимосвязей между операционными, инвестиционными и финансовыми потребностями предприятия при заданных объемах реализации продуктов и услуг. При этом часто предполагается, что все основные статьи расходов, активов и пассивов могут быть выражены как процент (доля) от прогнозируемых продаж. В простых моделях обычно принимается допущение о линейной (пропорциональной) зависимости. Результатом применения метода процентных зависимостей является разработка прогнозных форм отчетности, по которым, в свою очередь, определяются ключевые финансовые показатели.

Так, в результате внедрения данных шагов, планируется увеличить товарооборот до уровня 2011 года, а именно на 80% (см.табл.14).

Таблица 14

Расчет прогнозных показателей при увеличении товарооборота на 80% (до уровня 2011 года)

Таким образом, чистая прибыль возрастет на 35628,48-19793,6=15834,88

2. Предлагается снизить уровень текучести кадров и повысить эффективность работы персонала ЗАО «Связной Логистика». Для этого сначала, предлагаю оценить заслугу торгового персонала в процессе товародвижения, который в этом месяце сработал лучше (например, после проведенного ранее тренинга продаж). Например, в одном из магазинов поменялось 7 из 8-ми продавцов. И сразу стал продаваться товар, за которым при старом составе закрепилась репутация «неходового» и который месяцами мог покрываться пылью на полках. Естественно, продажи тоже пошли вверх. Наличие статистических данных в разрезе по отделам и по сотрудникам позволит выявить продавцов, которые работают лучше, и продавцов, которые менее эффективны и подлежат замене. И держать в штате полезно только тех работников, которые обеспечивают максимальную прибыль.

Также, предлагаю проявлять материальное и моральное стимулирование по отношению к таким ценным работникам. Это может быть акция «Работник месяца» с ценными призами, дифференцированная система начисления зарплаты (у кого показатели лучше - тот получает больше, а не «уравниловка» в виде одинаковой для всех сотрудников ставки), присвоение категории специалиста высшего разряда и включение в кадровый резерв компании (для последующего повышения в должности) и прочее.

Для того, чтобы работники были более искусны в продажах, предлагаю регулярное обучение торгового персонала: мини-тренинги, аудиторные тренинги по 1-2 дня, планерки и проч. - для того, чтобы выработать у сотрудников автоматизм на применение тех или иных стандартов, привить им новые стереотипы поведения, чтобы в реальной ситуации работы с покупателями они делали «как надо» «на автомате», не задумываясь.

Вот, пожалуй, основные моменты, которые в сумме позволяют увеличить объем выручки в розничном магазине, и в сети - в целом. Инвестиции, направленные на проведение таких мероприятий очень быстро окупаются за счет увеличения среднего чека покупателя.

Решение проблемы: «большой объем непогашенной дебиторской задолженности», занимающей в структуре имущества предприятия львиную долю. Несмотря на краткосрочный характер данной задолженности, необходимо учитывать факт ее роста, и вследствие чего перехода в группу долгосрочной или безнадежной.

Следовательно, возникает необходимость оптимизировать дебиторскую задолженность. Для этого предполагается воспользоваться факторингом, а именно услугами Национальной Факторинговой Компании.Факторинг - это комплекс услуг, оказываемый клиенту взамен уступки дебиторской задолженности. Факторинг сегодня стал одним из самых мощных инструментов развития бизнеса. Использование услуг факторинга дает предприятию возможность решения многих насущных проблем предприятий [40,с.82]: недостаток оборотных средств, ускорение оборачиваемости денежных средств, превращения дебиторской задолженности в деньги, получения дополнительного финансирования. Смысл факторинга в том, чтобы помочь компании-поставщику увеличить сбыт за счет предоставления своим покупателям товарного кредита [32,с 49]. Преимущества применения факторинга представлены на рисунке 5.

Факторинговая схема позволит без сокращения объема реализации на условиях товарного кредитования управлять оборотными средствами, таким образом, предприятие сможет своевременно и в полном объеме рассчитываться с государством и поставщиками.

Кроме того, удобная схема финансирования поставок продукции с отсрочкой платежа даст возможность предоставлять более «длинные» отсрочки, если того требует конкурентная среда, без «оглядки» на возникающие при этом кассовые разрывы, увеличивать объемы сбыта своей продукции[38]. Схема факторинговой сделки приведена на рисунке 6.

Рис. 6. Схема факторинговой сделки

Таким образом, оптимизация системы управления оборотными активами ЗАО «Связной Логистика» позволит предприятию сократить уровень запасов товаров подверженных моральному износу, использовать временно свободные денежные средства для получения дополнительной прибыли.

3.2 Прогнозный баланс и отчет о прибылях и убытках на 2013 год и его оценка

В целях повышения эффективности финансово-хозяйственной деятельности ЗАО «Связной Логистика» и прогнозирования положительных финансовых результатов деятельности. Необходимо все вышепредложенные рекомендации подвергнуть внедрению в планируемом году.

Для внедрения факторинга на ЗАО «Связной Логистика» предлагается воспользоваться услугами факторинговой компании, например, ЗАО Банк «Национальная Факторинговая Компания». Это один из самых опытных оператороов российского рынка факторинга и единственная в стране специализированная факторинговая компания, обладающая банковской лицензией. ЗАО Банк «Национальная Факторинговая Компания» более 5 лет работает на рынке факторинга.

Адрес ближайшего представительства: республика Башкортостан, г.Уфа,ул. Крупской,д.9.

ЗАО «Связной Логистика» имеет дебиторской задолженности на сумму составляет 953 903 тыс.руб., в том числе 15 317 тыс. руб. задолженности долгосрочного характера.

Так, на сумму долгосрочной дебиторской задолженности ЗАО «Связной Логистика» в сумме 15317 тыс.руб. предлагаю - заключить факторинговый договор с ЗАО Банк «Национальная Факторинговая Компания» на следующих условиях:

1) сумма факторинговой операции 15317 тыс.руб.;

2) аванс - 90 %, резерв - 10 %;

3) комиссия фирмы - 3 %;

Расчет экономического эффекта при условии использования факторинга представлен в таблице 15.

Таблица 15

Расчет экономического эффекта при применении факторинга по долгосрочной задолженности для ЗАО «Связной Логистика»

Резервная (оставшаяся) сумма уплачивается после погашения дебиторами всего долга.

Сумма экономического эффекта от предложенного мероприятия по факторингу составит:

Эк.э.ф = С.ф.с - (С.ф.с. * %резерва) / 100% -(С.ф.с. * %ком.) / 100%. (3)

где Эк.э.ф. - экономический эффект;

С.ф.с - сумма фактической сделки факторинга;

%ком.- процент комиссионных за сделку.

Подставив значения в формулу 3, получим сумму экономического эффекта.

Эк.э.ф = 15317 - (0,1*15317) - (0,03*15317) = 15317 - 1531,7- 459,51 = 13325,79 тыс.руб.

Таким образом, передача долгосрочной задолженности в факторинг позволит высвободить денежные средства в размере 13325,79 тыс.руб. из дебиторской задолженности долгосрочного характера

С помощью механизма скидок и предоплаты компания сможет повысить оборачиваемость дебиторской задолженности, сократить сроки отвлечения денежных средств в расчетах с покупателями и улучшить показатели ликвидности.

Рассмотрим несколько вариантов размера скидок при осуществлении предоплаты в таблице 16.

Таблица 16

Расчет скидки за внесенную предоплату

Рассмотрим первый вариант. Если покупатель внесет 15% предоплаты, ему предоставляется скидка 2%.

Рассмотрим предлагаемую систему по данным дебиторской задолженности за 2011 год в таблице 17.

Таблица 17

Предложение покупателю о предоплате в 15% и соответствующей скидке в 2%

Таким образом, при осуществлении предоплаты в размере 15% величина дебиторской задолженности снизится на 140787,9 тыс.руб.

Предприятие получит с каждого рубля вложенного в дебиторскую задолженность на 0,52 рубля больше выручки.

Сократится срок погашения дебиторской задолженности на 19 дней. За предоплату товара скидка составит 18717,2 тыс.руб.

Таким образом, дополнительная прибыль при введении предоплаты в 15% и скидке 2% составит:

140787,9- 938586*2% = 122070,7 тыс. руб.

То есть, применение предоплаты в размере 15% и соответствующей скидки в 2% позволит предприятию высвободить денежные средства в размере 122070,7 тыс.руб.

Рассмотрим второй вариант, если покупатель внесет 30% предоплаты, ему предоставляется скидка 3%.

Данная система представлена в таблице 18.

Таблица 18

Предложение покупателю о предоплате в 30% и соответствующей скидке в 3%