Материал: Анализ деловой активности организации

Данные таблицы 3.5 показывают, что увеличение фондоотдачи на 30,6 % произошло в результате снижения фондовооруженности труда на 32,6 % при снижении производительности труда на 12 %. Степень влияния производительности и фондовооруженности труда на изменение фондоотдачи определим с помощью факторного анализа способом цепных подстановок на основе расчетов по формуле 3.2:

f = QP : F = (QP : R) : (F : R) = WR : Ф                                         (3.2)

где WR - средняя выработка продукции на одного работника, руб.;

QP - объем реализации продукции, тыс.руб.;

R - среднесписочная численность работников, чел.;

Ф - фондовооруженность труда, тыс.руб.

F - среднегодовая стоимость основных фондов, тыс.руб.;

f - фондоотдача основных фондов, руб.

f0 = 1217,19 : 460,149 = 2,645 руб.;

f1 = 1070,635 : 460,149 = 2,327 руб.;

f1 = 1070,635 : 310,002 = 3,454 руб.

Следовательно, на увеличение фондоотдачи на 0,809 руб. в целом оказали влияние следующие факторы:

снижение производительности труда - на 0,318 руб. (2,327 - 2,645 = -0,318 руб.);

снижение фондовооруженности труда - на 1,127 руб. (3,454 - 2,327 = 1,127 руб.). На снижение фондовооруженности труда повлиял рост численности работников. Но в целом стоимость основных фондов к 2011 г. значительно возросла. Предприятие приобрело на условиях лизинга новую лесозаготовительную технику: Харвастер Джон Дир 1270D и Форвардер Джон Дир 1110D. При использовании данной технологии уровень производительности заготовки сортимента на одного человека возрастает в восемь раз. Используя скандинавскую технологию лесозаготовки харвестер форвардер, значительно укрепляется дисциплина работников, решается проблема обеспечения транспортом работников комплексных бригад и многих других проблем связанных с рисками работ. В связи с этим фондоотдача использования основных фондов возрастает.

Расчеты показали, что на предприятии неэффективно используются трудовые ресурсы.

Приобретение нематериальных активов необходимо для получения экономического эффекта от их использования, который выражается в общих результатах основной и коммерческой деятельности предприятия:

росте объема продаж за счет повышения качества продукции и соответствующей надбавки в цене товара;

конкурентоспособности продукции и расширении рынка сбыта;

экономии текущих затрат за счет сокращения длительности производственного (жизненного) цикла;

снижении норм расхода материальных и трудовых затрат на производство и сбыт продукции;

увеличение прибыли.

В ООО «Верховажьелес» выручка от реализации продукции в 2013 г. по сравнению с 2010 г. возросла на 63,6 %, а нематериальные активы - на 25,3 %. Это свидетельствует о благоприятной тенденции.

В хозяйственной практике большое внимание уделяется анализу эффективности использования оборотных средств (текущих активов), так как именно от скорости их превращения в денежную наличность зависит ликвидность предприятия. В связи с этим возникает необходимость в установлении и обосновании показателей эффективности использования оборотных средств.

Критерием эффективности использования оборотных средств (деловой активности) является минимизация авансируемых оборотных средств при максимизации конечных производственных и финансовых результатов деятельности предприятия.

Эффективность использования оборотных средств в этом случае может характеризоваться следующей системой показателей:

опережением темпов роста объема товаров, продукции, работ, услуг над темпами роста средних остатков оборотных средств;

увеличением реализации товара, продукции, работ, услуг на 1 руб. оборотных средств;

относительной экономией оборотных средств.

Эти показатели представлены в таблице 3.6.

Таблица 3.6 - Показатели эффективности использования оборотных средств в ООО «Верховажьелес» за 2012-2013 гг.

Из таблицы 3.6 видно, что материальные оборотные средства предприятия использовались в 2013 г. более эффективно по сравнению с 2012 г. Об этом свидетельствует высокое значение коэффициента опережения темпов роста объема продукции над темпами роста остатков материальных оборотных средств, который равен 1,02. Но по сравнению с планом материальные средства использовались менее эффективно.

Объем реализации продукции на 1 руб. всех оборотных средств увеличился по сравнению с 2012 г. на 40,75 % вместо планового задания на 16,15 %.

Ускорение оборачиваемости оборотных средств означает экономию времени и высвобождение средств из оборота, позволяя с меньшей суммой обеспечить выпуск и реализацию продукции или увеличить объем и улучшить качество производимой продукции при том же объеме оборотных средств. Рассмотрим показатели оборачиваемости оборотных средств по таблице 3.7.

Как видно из таблицы 3.7 оборачиваемость всех оборотных средств в 2013 г по сравнению с прошлыми годами ускорилась. Об этом свидетельствует коэффициент оборачиваемости всех оборотных средств, который в 2013 г составил 2,899. По сравнению с прошлым годом он увеличился на 0,839, а по сравнению с 2011 г - на 1,539. Соответственно сократилось количество дней одного оборота. В 2013 г. оборотные средства совершали оборот за 124,19 дней.

Таблица 3.7 - Показатели оборачиваемости оборотных средств ООО «Верховажьелес» за 2011-2013 гг

Это меньше по сравнению с прошлым годом на 50,6 дней, а по сравнению с 2011 г - на 140,47 дней. Укрепление деловой активности привело к удовлетворительному экономическому результату: сумма сэкономленных вложений средств в оборот составила 440031 : 360 * (-50,6) * 2,899 = 179 299,7 тыс.руб.

По материальным оборотным средствам ускорилась их оборачиваемость на 1,2 дня. В связи с этим у предприятия появилась возможность направить высвобожденные средства в сумме 440031 : 360 * (-1,246) * 6,649 = 10126,4 тыс.руб. на стабилизацию финансового состояния.

Финансовое благополучие предприятия в немалой степени обусловливается эффективностью вложения капитала. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала рассчитывается как частное от деления объема реализованной продукции на среднегодовую сумму собственного капитала. Этот показатель характеризует различные аспекты деятельности предприятия: с коммерческой точки зрения он отражает либо излишки продаж, либо их недостаточность; с экономической - активность денежных средств, которыми рискует вкладчик (акционер); с финансовой - скорость оборота вложенного капитала. Если он слишком высок (что означает значительное превышение уровня реализации над вложенным капиталом), то это влечет увеличение кредитных ресурсов и возможность достижения того предела, за которым кредиторы начинают более активно участвовать в деле, чем собственники предприятия. В этом случае отношение обязательств к собственному капиталу увеличивается, что ведет к увеличению рисков кредиторов, а предприятие может иметь серьезные финансовые затруднения, обусловленные уменьшением доходов. Низкий показатель оборачиваемости означает бездействие части собственного капитала.

Рассмотрим эффективность использования всех активов предприятия и собственного капитала по таблице 3.8.

Таблица 3.8 - Показатели оборачиваемости активов и собственного капитала ООО «Верховажьелес» за 2011-2013 гг.

По данным таблицы 3.8 видно, что эффективность деятельности предприятия к 2013 г. улучшается, так как показатели деловой активности ООО «Верховажьелес» повышаются. Коэффициент деловой активности отражает скорость оборота всего капитала или эффективность использования всех имеющихся ресурсов независимо от их источников. Данные таблицы показывают, что за изучаемый период времени этот показатель составил 1,39. Значит, на предприятии совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль 1,39 раз в год. По сравнению с 2012 г. он увеличился на 0,353, а по сравнению с 2009 г. - на 0,78. Этот показатель имеет большое аналитическое значение, так как он тесно связан с прибыльностью предприятия, а, следовательно, влияет на результативность финансово-хозяйственной деятельности. Можно сказать, что результативность деятельности предприятия невысокая.

Более эффективно стал использоваться собственный капитал предприятия. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала в 2013 г. составил 9,358. По сравнению с 2012 г. он увеличился на 2,066, а по сравнению с 2011 г. - на 3,417. Соответственно длительность одного оборота сократилась. Это свидетельствует о более рациональном использовании собственного капитала предприятия.

Деловая активность в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов - показателей оборачиваемости. Они очень важны для организации.

Второе направление - выявление динамики основных показателей, так как наиболее информативные аналитические выводы формулируются в результате сопоставления темпов их изменения. В частности, в известном смысле является оптимальным следующее соотношение темповых показателей:

% < Tk < Tp < Tп                                                                          (3.3)

где Tk , Tp , Tп - соответственно темп изменения совокупного капитала, авансированного в деятельность коммерческой деятельности, объема реализации и прибыли [12,с.203].

Проверим соотношение показателей:

Tk = 122,07% Tp = 163,58% Tп = 0,72%

Оптимальное соотношение показано в формуле 3.3.

Фактическое соотношение: 100 % > Tk < Tp < Tп

Получается, что экономический потенциал ООО «Верховажьелес» по сравнению с 2010г снижается, то есть масштабы его деятельности сокращаются. По сравнению со снижением экономического потенциала объем реализации увеличивается, но, тем не менее ресурсы организации используются эффективно. Прибыль организации снижается опережающими темпами. Это свидетельствует об имевшемся в отчетном периоде относительном возрастании издержек обращения.

.3 Расчет и оценка продолжительности операционного и финансового циклов предприятия

Показатели оборачиваемости запасов, дебиторской и кредиторской задолженности определяют общую продолжительность финансового цикла, то есть денежного оборота.

Рассчитаем операционный и финансовый цикл предприятия по таблице 3.9.

Таблица 3.9 - Динамика операционного и финансового цикла в ООО «Верховажьелес» за 2011-2013 гг