Материал: Учет и анализ внешнеэкономической деятельности

Выручка от продажи продукции

Определим точку безубыточности и запас финансовой прочности при фактической структуре выпуска продукции. Результаты расчетов сведем в таблицу 3.

Таблица 3

Рассчитаем прибыль от продаж при увеличении объемов реализации на 10%.

Цена без НДС (шкафы) = 8260 - 8260×18/118 = 7000 руб.

Цена без НДС (диваны) = 30680-30680×18/118 = 26000 руб.

Прибыль (шкафы) = 100×1,1×(7000-3869)-83500 = 260965 тыс.руб.

Прибыль (диваны) = 50×1,1 ×(26000-15560) - 100000 = 474200 тыс.руб.

Далее определим точку безубыточности и запас финансовой прочности предприятия при изменении структуры продаж. Результаты расчетов сведем в таблицу 4.

Таблица 4

. Провести экспресс-анализ финансового состояния ООО «Мебель» методом финансовых коэффициентов. Результаты расчетов оформить в таблице (Приложение 8). Написать развернутый текстовый вывод (объемом 1,5-2 печатные страницы), уделив особое внимание тенденциям в изменении финансового состояния в 20ХХ г. по сравнению с 20Х(Х-1) г.

Приложение 6

Приложение 7

Приложение 8

Экспресс-анализ финансового состояния ООО «Мебель»

Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы, без учета долгосрочной дебиторской задолженности / Краткосрочные обязательства

Рекомендованное значение: не меньше 2.

Коэффициент быстрой ликвидности = (Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения + Краткосрочная дебиторская задолженность) / Краткосрочные обязательства

Рекомендованное значение: 1 и больше.

Коэффициент обеспеченности СОС = (Собственный капитал - Внеоборотные активы) / Оборотные активы

Нормальное значение коэффициента обеспеченности собственными средствами должно составлять не менее 0,1

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности показывает, какая величина дебиторской задолженности приходится на 1 рубль кредиторской задолженности. Рекомендуемое минимальное значение - 1.

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности = Дебиторская задолженность/Кредиторская задолженность

Коэффициент оборачиваемости оборотных активов = Выручка / Средний остаток оборотных средств за период

Коэффицент оборачиваемости запасов показывает, сколько раз за анализируемый период организация использовала средний имеющийся остаток запасов.

Оборачиваемость запасов (коэффициент) = Себестоимость продаж / Среднегодовой остаток запасов

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает сколько раз в среднем в течение года дебиторская задолженность превращалась в денежные средства.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = Выручка от реализации / Средняя величина дебиторской задолженности

Коэффициент автономии показывает, насколько организация независима от кредиторов. Чем меньше значение коэффициента, тем в большей степени организация зависима от заемных источников финансирование, тем менее устойчивое у нее финансовое положение.

Коэффициент автономии = Собственный капитал / Активы

Общепринятое нормальное значение коэффициента автономии в российской практике: 0,5 и более (оптимальное 0,6-0,7)

Коэффициент финансового левериджа (рычага) (англ. debtratio) - коэффициент, показывающий процент заимствованных средств по отношению к собственным средствам компании.

Коэффициент финансового левериджа = Обязательства / Собственный капитал

Рекомендуемое значение - 1.

Рентабельность продукции по валовой прибыли - это соотношение между валовой прибылью и её себестоимостью (полным издержкам) ее обращения и производства.

Рентабельность продукции по валовой прибыли = Валовая прибыль / Себестоимость продукции

Рентабельность продаж по чистой прибыли = Чистая прибыль / Выручка

Рентабельность продаж по прибыли от продаж = Прибыль от продаж / Выручка

Таким образом, на конец отчетного периода соответствуют нормативным значениям и характеризуют деятельность предприятия с положительной стороны: коэффициент быстрой ликвидности, коэффициент обеспеченности запасов собственным оборотным капиталом и коэффициент финансового левериджа.

Это свидетельствует о том, что компания способна погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт оборотных активов, у организации достаточно собственных средств для финансирования текущей деятельности.

Коэффициент автономии также находится в пределах нормативного значения, что свидетельствует о том, что организация не сильно зависима от заемных источников финансирование, финансовое положение является устойчивым.

Коэффициент финансового левериджа снизился на 0,56, и на конец отчетного периода составляет 0,5, что также свидетельствует о том, что предприятие независимо от внешних кредиторов, что с положительной стороны характеризует финансовую устойчивость и платежеспособность предприятия.

Коэффициент текущей ликвидности и коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности не соответствуют нормативу, что с отрицательной стороны характеризует финансовое положение ООО «Мебель».

За отчетный год все показатели рентабельности увеличились, что свидетельствует о том, что возросла доля прибыли в каждом заработанном рубле.

Коэффициенты оборачиваемости оборотных активов и запасов за отчетный год по сравнению спрошлом снизились на 0,53 и 19,05 пунктов соответственно.

Данное изменение связано с увеличением величины запасов, а также со снижением размера выручки от продаж на 1320 тыс. руб.

Произведенные расчеты свидетельствуют о том, что снизилось качество запасов и эффективность управления ими, необходимо проанализировать и выявить неиспользуемые и устаревшие запасы, с целью сокращения их величины.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности за отчетный год по сравнению с предыдущим увеличился на 1,38 пункта, следовательно, увеличилось количество раз в течение года,когда дебиторская задолженность превращалась в денежные средства. Данное изменение связано с уменьшением размера дебиторской задолженности за отчетный год на 1449 тыс. руб.