Материал: Основы построения системы риск-менеджмента на предприятии

ООО "РАБОЧИЙ-1" значительно улучшило результативность своей деятельности в 2011 г. по отношению к 2009 г. Причем произошло это за счет снижения себестоимости. Так, например, выручка уменьшилась на 26044,2 тыс. руб. или на 30 %. В то же время сократилась себестоимость работ на 28264,3 тыс. рублей или 33,9 %. Вследствие сокращения себестоимости валовая прибыль увеличилась на 2220,1 тыс. рублей или на 62 %.

Увеличение операционных доходов и расходов, внереализационных доходов привело к увеличению прибыли в совокупности с прибылью от продаж на 7080,1 тыс. рублей или на 236 %, т.е. почти в 3,4 раз. В результате чистая прибыль предприятия увеличилась на 5380,9 тыс. рублей или на 236 %. Рост чистой прибыли - 5380,9 тыс. руб. или 236 %. В свою очередь рост чистой прибыли при сокращении выручки вызвал существенное изменение рентабельности продаж, которая увеличилась с мизерного в 2009 году уровня в 2,6 % до 12,5 % в 2011 году.

Среднегодовая стоимость основных производственных фондов за три года снизилась - на 8 %, однако за счет того, что выручка сократилась более существенно - на 30 %, произошло снижение показателя фондоотдачи на 23,8 %. Однако вследствие роста прибыли от продаж, рентабельность ОПФ увеличилась на 76,2 %.

Производительность персонала за рассматриваемый период сократилась на 31,2 %, что в некоторой степени произошло за счет роста среднесписочной численности работников со 109 человек до 111, и, в основном, за счет снижения выручки. Поскольку рентабельность персонала увеличилась в условиях роста фонда оплаты труда, составившего 26,8 %, на 27,1 %, то эффективность использования персонала можно как высокую.

Коэффициент оборачиваемости увеличился за счет сокращения среднегодового остатка оборотных средств, причем, в условиях сокращения выручки, что свидетельствует о росте эффективности использовании оборотных средств, высвобождения их излишка и более рациональном использовании. В результате, продолжительность одного оборота сократилась на три дня с 18 до 15 дней, что является благоприятной тенденцией. Предприятие в целом можно признать экономически эффективным, поскольку главный показатель результативности функционирования предприятия - прибыль, увеличивается.

.2 Характеристика рисков в управлении финансами предприятия

Задачей финансового управления на ООО "Рабочий-1" является не только определение оптимального соотношения источников капитала, но и создание условий для сохранения и увеличения финансовой устойчивости предприятия. При этом необходимо понимать, что финансовая устойчивость ООО "Рабочий-1" представляет собой такое состояние финансовых ресурсов, при котором обеспечивается рост прибыли и капитала при условии допустимого финансового риска.

Риски финансовой деятельности предприятия в целом включают в себя комплекс различных рисков, которые могут возникнуть при осуществлении предприятием финансовой деятельности. Данные риски зависят от организационно-правовой формы предприятия, от структуры его капитала и активов и других факторов. Например, одной из причин возникновения риска снижения финансовой устойчивости предприятия ООО "Рабочий-1", является несовершенство структуры капитала, в результате которого возникает несбалансированность положительного (входящего) и отрицательного (исходящего) денежных потоков.

Рассмотрим классификацию рисков данного предприятия. Резкое снижение выручки указывает на наличие проблем с качеством производства, покупателями и заказчиками строительной компании.

Опережающее снижение себестоимости услуг указывает на переход компании на малозатратные работы, что содержит риск сужения строительного сегмента деятельности компании.

Рост внереализационных доходов и снижение среднегодовой стоимости основных фондов подтверждает предположение о сокращении строительных работ и расширении деятельности по сбыту техники и оборудования.

Происходит сокращение персонала за счет ухода квалифицированных и опытных работников.

Таблица 8 - Основные характеристики персонала ООО "РАБОЧИЙ-1"

Снижение доходов компании вызвано завершением этапа строительства по нефтегазовым проектам СРП, ростом конкуренции в строительной отрасли, что указывает на наличие внешнего фактора риска. Отсутствие специального структурного подразделения, способного заниматься предупреждением убытков, вызванных рисками как внутренней, так и внешней среды усугубляет процесс нарастания кризисных явлений.

Проведем экспертный анализ рисков. Опасность риска будем оценивать по пятибалльной шкале.

Таблица 9 - Экспертный анализ риска

Проведем оценку приемлемости риска, если предельный уровень риска составляет 0,2.

Таблица 10 - Оценка приемлемости риска

Общий риск бизнеса считается непреодолимым, т.к. обусловлен общим состоянием строительных компаний в регионе. Исправить положение может только государство путем участия в софинансировании жилищного строительства и транспортной инфраструктуры.

Поэтому в целях минимизации риска по вышеуказанным факторам необходимо разработать мероприятия по снижению риска человеческих ресурсов, риска неправильной оценки рынка, противостоянию риску усиления конкуренции.

Основной проблемой предприятия является нарастающее снижение объема работ и услуг, простоительной техники и, как следствие уход квалифицированных кадров.

На предприятии отсутствует структурное подразделение, занимающееся развитием новых направлений деятельности и аналитикой внутренних ресурсов и факторов внешней среды. Необходимо учесть, что рассматриваемое предприятие функционирует в активно развивающейся в регионе отрасли. Это связано с ростом благосостояния населения. Практически можно констатировать бум строительства и ремонтов в Сахалинской области. На это указывают не только быстро возводящиеся новостройки, но и рост конкуренции среди магазинов строительной техники.

Данная отрасль стремительно растет.

При этом ООО "РАБОЧИЙ-1" намерено остаться на рынке ремонтно-строительных работ. Поэтому наиболее оптимальной здесь будет стратегия развития рынка, заключающаяся в поиске новых рынков для уже производимого продукта.

Если придерживаться в качестве основной стратегии развития новых услуг (например дизайнерских), то реализация требует переориентации и изменения состава, пересмотра системы контроля и анализа используемых ресурсов. Такая стратегия не реализуема без внедрения процессно-ориентированного бюджетирования. Оно может не только определить объем потребляемых ресурсов, но и, используя соответствующие показатели результативности, осуществить контроль за владельцами процессов, оценить и проанализировать эффективность отдельно взятого процесса в достижении стратегических целей. И здесь могут возникнуть информационные риски связанные:

с отсутствием системы учета работ по видам

с прогнозированием объема работ из-за отсутствия практики анализа влияния рекламы и других факторов на изменение спроса на услуги

с отсутствием стандартов оперативной отчетности руководителю предприятия по объемам выполненных работ и отклонений по срокам и затратам

с использованием в качестве единственных плановых документов сметной документации.

2.3     Оценка информационных рисков с помощью методов количественного и качественного анализа

Информационное обеспечение функционирования риск - менеджмента состоит из разного рода и вида информации: статистической, экономической, коммерческой, финансовой и т. п. Эта информация включает осведомленность о вероятности того или иного страхового случая, страхового события, наличии и величине спроса на товары, на капитал, финансовой устойчивости и платежеспособности своих клиентов, партнеров, конкурентов, ценах, курсах и тарифах, в том числе на услуги страховщиков, об условиях страхования, о дивидендах и процентах и т.п.

Полноценная информация позволяет сделать лучший прогноз и снизить риск. Для того чтобы выпустить на рынок новую услугу, строительной компании необходимо провести маркетинговое исследование, изучить спрос и потребности потребителей, рассчитать примерные объемы продаж в зависимости от конъюнктуры рынка. Руководство ООО "РАБОЧИЙ-1" на текущий момент не знает, в каком объеме планировать дизайнерские услуги и какой парк машин и техники необходим при проведении работ в муниципальных образованиях Сахалина при принятии решения об экспансии компании. Таким образом, для более точного прогноза необходимо получить дополнительную информацию о спросе на строительные услуги.

Как уже отмечалось, теория и практика выработали множество методов для определения величины информационных рисков. Все эти методы можно объединить в две группы:

) качественные методы анализа риска;

) количественные методы анализа риска.

Качественный анализ информационных рисков в инновационной деятельности предприятия позволяет создать структуру рисков. Качественный анализ риска заключается в выявлении источников и причин риска, этапов и работ по проекту, при выполнении которого возникает риск. Он состоит из ряда этапов: определение потенциальных зон риска; выявление рисков; прогнозирование практических выгод и возможных негативных последствий проявления выявленных рисков.

Результаты качественного анализа, в свою очередь, служат исходной базой для проведения количественного анализа.

Выделяют следующие методы качественного анализа рисков:

. Метод экспертных оценок.

. Метод рейтинговых оценок.

. Контрольные списки источников рисков.

Количественные методы анализа в самом общем виде делят на статистические и аналитические.

Величина риска, или степень риска, измеряется двумя критериями:

) средним математическим ожиданием;

) колеблемостью (изменчивостью) возможного результата (дохода).

Средняя величина представляет собой обобщенную количественную характеристику и не позволяет принять решения в пользу какого-либо варианта вложения капитала.

Колеблемость возможного результата представляет степень отклонения ожидаемого значения от средней величины. Для этого на практике обычно применяют два близко связанных критерия: дисперсию и среднее квадратическое отклонение. Дисперсия - средняя взвешенная из квадратов отклонений действительных результатов от средних ожидаемых.

Дисперсия и среднее квадратическое отклонение служат мерами абсолютной колеблемости. Для анализа обычно используют коэффициент вариации, который показывает колеблемость признака в относительной величине

Коэффициент вариации может изменяться от 0 до 100%. Чем больше коэффициент, тем сильнее колеблемость. В экономической статистике установлена следующая оценка различных значений коэффициента вариации:

до 10% - слабая колеблемость;

10 - до 25% - умеренная колеблемость;

свыше 25% - высокая колеблемость.