В соответствии со сложившейся ситуацией возникает вопрос: эффективно ли внедрение технологии блокчейн в банковскую сферу? Другими словами, сокращаются ли расходы банка после внедрения данной технологии? Данный вопрос актуален и представляет интерес у многих участников системы. Так, авторитетная международная компания PriceWaterhouseCoopers высказывается об этой технологии и ее перспективах следующим образом: «Ключевая идея, которую мы хотим выразить, состоит в том, что блокчейн -- это эволюционный скачок в развитии технологий оптимизации бизнес-процессов. Децентрализованные распределенные базы данных предоставляют участникам рынка такие возможности изменения облика финансового сектора, которые, как правило, появляются лишь раз в поколение». Многие аналитики и авторы авторитетных исследований уверяют, что распространение технологии блокчейн способно привести к радикальному изменению конкурентного ландшафта в финансовом секторе. Текущие фонды прибыли будут перераспределены в пользу владельцев новых эффективных блокчейн платформ (Habr, 2016).
Заинтересованность в технологии блокчейн растет с каждым годом. Следуя результатам отчета Infosys Finacle за 2017 год, примерно 50% мировых банков изъявляют желание инвестировать или уже инвестируют в данную технологию. Рисунок 2 демонстрирует инвестиции в технологию блокчейн с 2012 по 2016 год. Что касается 2017 года, то за первые три месяца инвестиции в блокчейн - стартапы получились равными около 120 млн. долл. США, распределившись на 21 сделку (Грязнова К. И., Преснова И. О., 2017).
Рис.2. График инвестиций и сделок по версии CB Insights*
*Сост. по статье: Грязнова К. И., Преснова И. О. Перспективы внедрения технологии блокчейн.
Использование блокчейн не ограничивается только транзакционным бизнесом банка (платежами, расчетами и связанными услугами). Аналитики испанского банка Santander (10-е в мире по активам) считают, что блокчейн можно использовать в двух десятках рабочих процессах банка. Вдобавок, использование такой технологии может сократить издержки финансовых организаций на 15-20 млрд. долл. США к 2020 году за счет экономии на трансграничных платежах, торговле ценными бумагами и комплаенсе.
Применение технологии блокчейн может быть экономически выгодным и рациональным в таких областях, как кредитование, сделки РЕПО, рынок акций, когда весь поток денежных средств и обязательства можно будет определить и проанализировать в реальном времени. При всем этом будут соблюдаться совершенная историчность и безопасность выполненных транзакций (Моткова М. А., 2017).
Что касается российской банковской системы, глава Сбербанка Герман Греф высказал идею о том, что «технология блокчейн - это новый интернет». К октябрю 2016 года Сбербанк начал динамично внедрять данную технологию. В первую очередь эксперименты осуществлялись в документообороте. ФАС России и Сбербанк запустили пилотный проект Digital Ecosystem, идея которого заключается в обмене документами, основываясь на технологии блокчейн.
По мнению банка, целью проекта является изучение возможности распределенного хранения документов, которые способствуют повышению скорости, надежности и качества взаимодействия при обмене ими (Кузнецова М. М., 2017).
В таблице 1 представлены еще возможные способы использования технологии блокчейн в банковской сфере.
Таблица 1.Сферы, в которых банки намерены внедрять блокчейн технологии, в %*
|
Сфера |
Банки - новаторы |
Другие банки |
|
|
Справочные данные |
83 |
59 |
|
|
Розничные платежи |
80 |
60 |
|
|
Потребительское кредитование |
79 |
64 |
|
|
Другие операции с наличными средствами |
77 |
70 |
|
|
Торговое финансирование |
77 |
63 |
|
|
Корпоративное кредитование |
74 |
60 |
|
|
Ипотека |
73 |
67 |
|
|
Депозиты |
71 |
58 |
|
|
Международные платежи |
69 |
67 |
*Сост. по статье: Андреева О. В., Фатхутдинова Р. А. Блокчейн технологии в финансовой сфере.
Базовая концепция применения технологии блокчейн в банковской сфере заключается в децентрализации рынков, другими словами, устранении централизованных узлов сети и посредников при помощи подтверждения, регистрации и передачи какого - либо типа контактов в учетной системе (Литвинова Д. А., 2017). Технология блокчейн позволяет банкам повысить эффективность своей работы, а также оптимизировать деятельность бэк - офиса и снизить риски. Вдобавок, данная технология минимизирует риски работы с неизвестными контрагентами, повышает ликвидность и объединяет людей по всему миру (miningbitcoinguide.com, 2017).
Однако, несмотря на все положительные аспекты и перспективы развития, технология блокчейн имеет некоторые минусы и проблемы в использовании. Существует множество исследований в области данной технологии. Так, одно из подобных исследований, проведенное SIX Securities Services, считает главным барьером для внедрения технологии блокчейн в краткосрочной перспективе - отсутствие собственного опыта и нормативно - правовая неопределенность (Манахов В. А., 2015). Еще одним значимым недостатком может быть тот факт, что технология блокчейн потребляет огромные объемы электроэнергии. Так в исследовании банка ING говорится, что только при поддержании биткоина требуется 2200 МВт, что превышает потребление крупнейшей голландской электростанции Eemshavencentrale (Журнал Forklog, 2017).
2. Методы и модели оценки эффективности внедрения технологии блокчейн
2.1 Оценка эффективности технологии блокчейн на примере криптовалюты
Несмотря на немногочисленные исследования в области применения и оценки эффективности технологии блокчейн, в данной работе будут рассмотрены некоторые из них. Так, в статье Дюдиковой К. И. «Блокчейн в национальной платежной системе: сущность, понятие и варианты использования» приведены расчеты, оценивающие эффективность внедрения блокчейн в банки на примере криптовалюты (Дюдикова Е. И., 2016).
Для начала рассчитываются капитальные вложения:
1. Покупка необходимого оборудования для добычи (майнинга) криптовалюты:
,
где: ? текущий уровень мощности майнеров равен 1018 (техническая характеристика);
? мощность одной единицы устройства майнера равно 14*1012 (1012 - техническая характеристика, 14 - мощность одного устройства майнера);
? стоимость одной единицы устройства майнера составляет 2100 долл. США.
Таким образом, общая стоимость всех майнеров составит:
долл. США.
2. Покупка серверов для создания децентрализованной сети. Один сервер децентрализованной сети необходимой мощности стоит 500 долл. США. Для работы децентрализованной сети Bitcoin применяется примерно 6000 серверов. Следовательно, стоимость серверов составляет 3 000 000 долл. США.
3. Создание комплекса программного обеспечения. Сумма на создание программного обеспечения, учитывая необходимость подробного изучения и испытания самого программного кода, деятельность всей системы и гарантирование высокого уровня безопасности () составит примерно 500 000 долл. США.
4. Стоимость накладных и различных непредвиденных расходов (ННР). В данной статье показатель этого типа представлен в размере 20 % от общей суммы капитальных затрат:
,
долл. США.
Так, стоимость капитальных затрат является равной 184,2 млн долл. США.
Также, исходя из статьи, необходимо учесть эксплуатационные расходы:
1. Расходы на электроэнергию, которая требуется для поддержания функционирования децентрализованной сети в период равный одному году (СЭЭ):
,
где: - количество майнеров ;
- количество серверов 6 000;
- мощность, которая потребляется устройствами сети в час ( КВт/ч - мощность, потребляемая непосредственно устройствами майнеров); КВт/ч - мощность, которая потребляется серверами - все это технические характеристики);
- стоимость электроэнергии, 1 КВт/ч равно 5 руб.;
8760 - количество часов в год.
Таким образом, расходы на электроэнергию составят 74399895,29 долл. США.
2. Расходы на аренду площадей для расположения всех необходимых устройств децентрализованной сети.
Для расположения 71 429 майнеров + 6 000 серверов с плотностью размещения 10 шт. на 1 кв. м. требуется 7743 кв. м. Учитывая тот факт, что 1 кв. м. стоит 4 долл. США, общая стоимость аренды в год составляет 371 664 долл. США. Следовательно, стоимость эксплуатационных расходов составляет 74,77 млн долл. США.
Автор статьи полагает, что данная система может окупиться благодаря введению комиссионных сборов за регистрацию в системе, за совершение в ней расчетов и за ввод и вывод денежных средств из системы. Однако ограничением этой статьи является то, что для применения технологии блокчейн в платежной системе необходимо создание правовых механизмов регулирования, а также осуществление технологических модификаций системы, которые соответствовали бы требованиям законодательства (Дюдикова Е. И., 2016).
В публикации под названием «Блокчейн в банкинге: анализ ценности технологии для инвестиционных банков» («Banking on blockchain: a value analysis for investment banks») проиллюстрировано то, как внедрение технологии блокчейн влияет на операционную деятельность банков (Geektimes, 2017). В приведенном анализе использовались данные об операционных расходах восьми крупнейших (по доходу) инвестиционных банков мира. Затем данные были проанализированы при помощи фирменной модели Accenture High Performance Investment Bank, что позволило понять какие показатели и операционные величины инвестиционных банков могут в наибольшей степени испытывать влияние технологии.
Результаты позволили сделать следующие выводы:
1. Благодаря оптимизации качества информации, прозрачности и внутреннему контролю, затраты на основную финансовую отчетность снизились на 70 %.
2. Благодаря легкости перепроверки финансовых транзакций и повышенной прозрачности, затраты на соблюдение требованиям нормативно - правового регулирования понизились на 30 - 50 %.
3. Также понизились затраты на централизованную деятельность на 50%.
4. За счет полной или частичной автоматизации деятельностей некоторых специалистов (взаиморасчеты и клиринг, деятельность специалистов поддержки и контроля сделок) издержки на бизнес - операции понизились на 50 % (Accenture Consulting, 2017).
В статье «Системный анализ технологии обмена и хранения данных блокчейн» анализируются и классифицируются некоторые области применения технологии, а также проводится проверка на достоверность данных (Власов А. И., Карпунин А. А., Новиков И. П., 2017).
Так, рассматривая область межбанковских платежей, автор подчеркивает облачную платежную платформу RC Cloud, которая позволяет проводить практически мгновенно и гораздо дешевле внутренние и международные денежные переводы.
Достоверность данных является одной из основных проблем блокчейн, и это приводит к появлению необходимости применения эффективных алгоритмов шифрования. Их задача - гарантировать требуемую криптографическую стойкость для данных в сети и осуществлять цифровую подпись. В статье рассматривается алгоритм работы асимметричного шифрования RSA. Для этого необходимо выбрать два простых числа p и q. Затем рассчитывается модуль для открытого и закрытого ключа, а также функция Эйлера от модуля:
,
.
Далее необходимо выбрать целое число е, принадлежащее промежутку от 1 до , и при этом взаимно простое с . Следующий шаг требует найти число :
.
Следовательно, создается публичный ключ () и приватный ключ (), которые способствуют шифрованию и дешифрованию данных:
,
,
где:;
- зашифрованные данные;
- нешифрованные данные;
- диапазон значений (чем больше, тем лучше).
В случае попытки подбора/взлома ключа требуется перебрать комбинаций (N - длина ключа). Если длина ключа составит 256 бит, а скорость подбора комбинаций 1024 в секунду, то необходимо 1,23е + 67 лет для взлома этого ключа. Так, приведенные расчеты и анализ логической модели «достоверности» технологии блокчейн подтверждают, что алгоритмы шифрования информации эффективны (данные зашифрованы и достоверны) (Власов А. И., Карпунин А. А., Новиков И. П., 2017).
В данной работе также может быть рассмотрена статья «Перспективы внедрения криптовалюты в национальную платежную систему России» (Дюдикова Е. И., Куницына Н. Н.,2016). Авторы статьи пытаются определить целесообразность внедрения технологии блокчейн в платежную систему и оценить ее эффективность на примере криптовалюты (так как операции по ним проводятся через блокчейн). Подсчеты говорят о том, что стоимость эксплуатационных расходов составляет 74,77 млн долл. США. Абсолютно идентичные результаты получились и в первой статье «Блокчейн в национальной платежной системе: сущность, понятие и варианты использования» (Дюдикова Е. И., 2016).
В публикации подразумевается, что децентрализованная криптовалютная система (в основе которой лежит блокчейн) работает также, как и криптосистема Bitcoin. Также предполагается, что количество людей, пользующихся электронными деньгами и дистанционным банковским обслуживанием равно количеству людей, пользующихся системой Bitcoin. Для наблюдения динамики изменения количества пользователей применяется функция Гомперца. А количество пользователей криптовалютной системы считается равной количеству экономически активного населения (Росстат: за январь 2016 количество экономически активного населения от 15 до 72 лет = 75,8 млн. чел.).