Инструменты фискальной политики по-своему влияют на экономическую ситуацию, помогая достичь целей, поставленных перед фискальной политикой. Основными инструментами фискальной политики государства являются изменение налогов и трансфертных платежей. Инструменты фискальной политики взаимосвязаны и их роль в реализации той или иной политики государства велика.
1.3 Механизм фискальной политики
фискальная политика бюджетный налоговый
Фискальная (бюджетно-налоговая)политика государства - это маневрирование налогами и правительственными расходами в целях воздействия на экономику. Механизм фискальной политики основан на том, что изменение налоговых изъятий и объема государственных расходов влияет на совокупный спрос и, следовательно, на величину ВНП, занятость и цены.
Изменение государственных закупок:
В краткосрочном периоде:
- рост государственных закупок увеличивает совокупный спрос и, следовательно, ведет к расширению производства (росту ВНП и доходов) и снижению безработицы (рис. 2);
- сокращение государственных закупок вызывает обратную реакцию: падение производства и рост безработицы.
Рис.2 Влияние государственных закупок на ВНП
Первоначально экономика находится в состоянии равновесия при ВНП, равном Qe1. Государственные закупки увеличивают совокупный спрос доAD2. В результате равновесный объем производства увеличивается доQe2, что при прочих равных условиях ведет к росту доходов и снижению безработицы.
В долгосрочном периоде увеличение государственных закупок повышает инвестиционный спрос, что приводит к росту процентных ставок и уменьшению фактических инвестиций и, следовательно, снижению темпов экономического роста.
Изменение налогов:
Рост налогов сокращает располагаемый доход и снижает уровень потребления с C=C0+MPC(Y) до C=C0+MPC(Y-T),
где C- уровень потребления;
C0- уровень потребления при нулевом доходе;
MPC- предельная склонность к потреблению;
Y- доход;
T- налог.
Сокращение потребления ведет к падению совокупного спроса, объема производства, доходов, увеличению безработицы (рис. 3).
Снижение налогов вызывает обратное действие - рост располагаемого дохода, потребления, совокупного спроса, объема ВНП, доходов и занятости. Со временем, однако, когда безработица достигает своего естественного уровня, рост совокупного спроса в результате снижения налогов приведет к повышению цен.
Рис.3 Влияние налогов на ВНП
Первоначально экономика находится в состоянии равновесия в при Qe1. Введение налога (T) снижает уровень потребления до C0+MPC(Y-T) и весь совокупный спрос AD2. В результате равновесный объем производства падает до Qe2.
Бюджетные мультипликаторы:
Снижение или увеличение правительственных закупок и налогов оказывает влияние на величину ВНП с мультипликационным эффектом, т.е. изменение правительственных закупок и налогов приводит к более значительному изменению ВНП, чем первоначальный импульс.
Мультипликационный эффект обусловлен тем, что увеличение государственных расходов и снижение налогов повышают доход и ведут к росту потребления, что в свою очередь увеличивает доход, способствующий дальнейшему увеличению потребления и т.д. Такой переход от потребления к доходу и вновь от дохода к потреблению продолжается бесконечно. Таким образом можно сделать вывод, что сокращение государственных расходов приводит к тому, что точка макроэкономического равновесия будет сдвинута вниз по прямой на 45 градусов. Это будет означать сокращение совокупных расходов и равновесного роста ВНП.
Рисунок 4.Влияние государственных расходов на объем ВНП
Где С - потребительский расход населения;
I - инвестиции предприятия;
G - государственные расходы на закупку товаров и услуг .
Мультипликатор государственных расходов показывает приращение ВНП в результате приращения государственных расходов, потраченных на закупку товаров и услуг.
Мультипликатор государственных расходов количественно можно выразить и через такие экономические категории, как предельная склонность к сбережению (MPS) и предельная склонность к потреблению (МРС):
Мg = 1 / 1 - МРС = 1 / MPS.
Таким образом, ДВНП = ДG Ч Mg
Это означает, что если государство повышает на определенную величину объем своих расходов, не увеличивая доходы бюджета, то получается именно такой прирост дохода. Следовательно, изменение величины государственных расходов вызывает изменение дохода, пропорциональное изменению величины расходов
Мультипликатор правительственных закупок:
Мультипликатор правительственных закупок (MRG) характеризует отношение прироста ВНП к приросту правительственных закупок и равен величине, обратной предельной склонности к сбережению.
Совокупный эффект от увеличения правительственных закупок равен их приросту, умноженному на мультипликатор:
?GNP = ?G x MRG.
Поскольку мультипликатор действует в обоих направлениях, очевидно, что сокращение правительственных закупок приводит к сокращению ВНП и доходов на величину, превышающую уменьшение правительственных закупок.
Налоговый мультипликатор:
Налоговый мультипликатор (MRT) зависит от соотношения, в котором придельный доход распадается на потребление и сбережение, т.е. он равен отношению предельной склонности к потреблению (MPC) к предельной склонности к сбережению (MPS):
Следовательно, изменение величины ВНП в результате изменения величины налогов равно:
?GNP = ?T x MRT.
Поскольку правительственные закупки непосредственно входят в совокупный спрос и их изменения полностью отражаются на величине спроса (тогда как налоги, изменяя величину располагаемого дохода, влияют и на потребление, и на сбережения), то мультипликатор правительственных закупок «сильнее» налогового мультипликатора.
Рисунок 5.Влияние налогов на ВНП
При постоянных I и G график совокупных расходов (С+I+G) сдвинется вниз и вызовет сокращение объема ВНП. Точка макроэкономического равновесия переместится вниз по линии в 45°, что иллюстрирует рис. 5.
Влияние налогов на объем ВНП имеет специфику по сравнению с воздействием инвестиций и государственных расходов. Дело в том, что величина располагаемого дохода используется не только на потребление, но и на сбережения населения. Снижение располагаемого дохода налогоплательщиков уменьшит не только потребительские расходы, но и сбережения. Каким будет это уменьшение? Это зависит от предельной склонности к потреблению MPC и предельной склонности к сбережению MPS. Показывает, какая часть падения располагаемого дохода после введения налога произойдет за счет потребления, показывает MPC, а какая за счет сбережения -- MPS.
Для определения величины сокращения потребления надо умножить сумму налогового приращения (ДT) на MPC:
ДC = ДTЧMPC.
Аналогично, умножение суммы увеличения налога на MRS покажет величину уменьшения сбережения налогоплательщиков:
ДS = ДTЧMPS.
Динамика налогов, подобно инвестициям и государственным расходам, обладает мультипликационным эффектом. Но мультипликатор налогов всегда меньше мультипликатора инвестиций и государственных расходов, поскольку, например, при сокращении налогов потребление увеличивается лишь частично (есть располагаемого дохода идет на увеличение сбережения), тогда как каждая единица прироста государственных расходов оказывает прямое воздействие на объем ВНП.
Налоговый мультипликатор равен мультипликатору государственных расходов, умноженному на MPC:
МРt = MPgЧMPC.
Таким образом налоговый мультипликатор оказывает гораздо меньшее воздействие на уменьшение совокупного спроса, чем мультипликатор государственных расходов на его увеличение. Рост налогов ведет к сокращению ВНП, а снижение налогов--к росту ВНП. Снижение налогов для потребителей ведет к росту их доходов и соответственно к росту их расходов, что выражается в росте спроса на потребительские товары. Снижение налогов для фирм ведет к росту доходов предпринимателей, что стимулирует их расходы на новые инвестиции и ведет к росту спроса на инвестиционные товары.
Мультипликатор сбалансированного бюджета:
Фискальная политика, предусматривающая равное увеличение налогов и правительственных расходов, приводит к эффекту сбалансированного бюджета, суть которого состоит в том, что одинаковое по величине изменение государственных расходов и налогов приводит к изменению равновесного ВНП на ту же величину, т.е.
?GNP = ?G = ?T,
или мультипликатор сбалансированного бюджета равен 1.
Механизм воздействия фискальной политики на совокупный спрос
Согласно классической концепции инструменты фискального воздействия приводят к перераспределению средств от частного сектора к государственному и не влияют на значение реальных переменных (национального дохода и занятости) в экономике.
В силу абсолютной гибкости цен и нейтральности денег действует эффект вытеснения ( рис.6)
Рис.6 Эффект вытеснения
1. Спрос на деньги не зависит от ставки процента - вертикальный вид кривой LM.
2. Полная занятость и полная загрузка производственных мощностей объясняет вертикальный вид кривой AS.
3. Рост государственных закупок за счет увеличения дефицита бюджета сдвинет кривые IS и AD вправо.
4. Рост процентных ставок (i0? i1) вызовет снижение запланированных частных инвестиций в размере, равном первоначальному G, то есть имеет место простое перераспределение средств от частного сектора к государственному.
5. Предложение благ жестко фиксировано, предприниматели на рост совокупного спроса повысят цены (Р0 >Р1).
6. Величина реального национального дохода не изменится Y = Y?F.
В кейнсианской концепции фискальная политика есть основной инструмент макроэкономического регулирования, поскольку в связи с ростом государственных расходов растет совокупный спрос и национальный доход. Прирост последнего обеспечивает увеличение сбережений, которые являются источником финансирования государственных расходов. Эта политика наиболее эффективна в период спада (рис. 6)
1. Государство для преодоления экономического спада увеличивает государственные расходы. Кривая IS ? IS1, при этом отмечается нарушение равновесия на рынке денег.
2. Эффективный спрос и процентная ставка растут Y0? Y1, r0? r1. AD?AD1.
3. На рынке благ отмечается товарный дефицит Y2 > Y0.
4. Под воздействием товарного дефицита растут цены, что вызывает два эффекта:
а) со стороны спроса 1) в ответ на повышение цен сокращается объем покупок; 2) под воздействием уровня цен происходит сдвиг кривой LM LM1, при этом растет процентная ставка;
б) под воздействием роста цен при фиксированной номинальной заработной плате происходит падение реальной заработной платы, однако работники в условиях денежных иллюзий не реагируют на изменение заработной платы, и кривая предложения труда остается без изменений.
5. Уменьшение реальной заработной платы изменяет ценность предельного продукта труда, предприниматели повышают спрос на труд. Так как предложение труда не меняется, то занятость возрастает.
Таким образом, в результате фискальных мероприятий в экономике наблюдается оживление экономической активности при некотором уровне цен. Однако это равновесие устойчиво только в коротком периоде. В долгосрочном периоде фискальная политика не приводит к расширению активности, и все результаты нейтрализуются ростом цен и ростом процентной ставки.
Рисунок 7.Фискальная политика в кейнсианской концепции
2. Особенности фискальной политики в РФ
2.1 Современное состояние фискальной политики
Наша страна на сегодняшний день характеризуется недостаточно эффективным использованием макроэкономических регуляторов, в том числе бюджетно-налоговых инструментов. Сбалансированные бюджеты на 2010 и 2011 гг. являются не столько следствием продуманной бюджетно-налоговой политики и промышленного роста, сколько результатом действия внешних факторов - повышения мировых цен на нефть и заниженного курса национальной валюты.
Экономический рост в России имеет прямую зависимость от экономической конъюнктуры мирового сообщества, и ситуации, которая сложилась на мировых финансовых рынках. Кроме того, рост экономического бюджета России зависит от национального бюджета, гибкости налоговой системы и динамики инвестиций в экономику.
На данном временном этапе главная задача, стоящая перед российским правительством - стабилизация и контроль ситуации на финансовом рынке страны.
Существуют задачи, которые касаются именно фискальной политики и требуют немедленного решения. Первым делом, это использование мер монетарной и фискальной политики.
Для этого следует принять меры денежно-кредитной политики при наличии резервов. Но здесь нужно установить, какие должны быть оптимальные меры и объемы средств из бюджета, чтобы они оказали положительное влияние на финансовый сектор, одновременно не приводя к неблагоприятным последствиям в виде инфляции или роста бюджетного дефицита.
Необходимо осуществить меры, которые помогут усовершенствовать фискальную политику России. Прежде всего, нужно выработать новые правила регулирования финансовых рынков и расширить финансовые возможности МВФ. Так же следует создать единую систему для регулирования деятельности агентств по рейтингам.