Материал: 1359
Таблица 3.13
Анализ денежных потоков подрядч ка при производстве работ методом холодного ресайклинга, тыс. руб.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
4 |
плановаяприбыль |
– |
136 |
272 |
408 |
544 |
680 |
816 |
952 |
|||||||
Номер |
Показатель |
|
|
|
|
|
|
|
|
Годы |
|
|
|
|||
строки |
С |
|
|
0 |
|
|
1 |
2 |
3 |
|
4 |
5 |
6 |
7 |
||
1 |
2 |
|
|
3 |
|
|
4 |
5 |
6 |
|
7 |
8 |
9 |
10 |
||
|
Операционная деятельность, км |
– |
|
|
10 |
20 |
30 |
|
40 |
50 |
60 |
70 |
||||
1 |
Выручка с НДС |
б |
6 330 |
12 660 |
18 990 |
|
25 320 |
31 650 |
37 980 |
44 310 |
||||||
|
|
|
– |
|
|
|
||||||||||
2 |
Выручка без НДС: |
|
|
|
– |
|
|
5 275 |
10 550 |
15 825 |
|
21 100 |
26 375 |
31 650 |
36 925 |
|
3 |
возмещаемая аморт зац я |
|
|
– |
|
|
135 |
270 |
405 |
|
|
540 |
675 |
810 |
945 |
|
5 |
НДС в выручке |
|
|
|
– |
|
|
1 055 |
2 110 |
3 165 |
|
|
4 220 |
5 275 |
6 330 |
7 385 |
6 |
Производственные затраты ез НДС: |
– |
|
|
-5 004 |
-10 008 |
-15 012 |
|
|
-2 0078 |
-24 958 |
-29 838 |
-34 718 |
|||
7 |
материалы |
|
А |
-9 390 |
|
|
-12 520 |
-15 650 |
-18 780 |
-21 910 |
||||||
|
|
|
– |
-3 130 |
-6 260 |
|
|
|||||||||
8 |
заработная плата |
|
|
|
– |
-144 |
-288 |
-432 |
|
|
-576 |
-720 |
-864 |
-1 008 |
||
9 |
энергоресурсы и эксплуат. расходы |
|
– |
|
-610 |
-1 220 |
-1 830 |
|
-2 440 |
-3 050 |
-3 660 |
-4 270 |
||||
10 |
ТО, ТР, КР (без амортизации) |
|
|
– |
|
-233 |
-466 |
-699 |
|
-932 |
-1 165 |
-1 398 |
-1 631 |
|||
11 |
накладные расходы: |
|
|
|
– |
|
-191 |
-382 |
-573 |
|
-826 |
-893 |
-960 |
-1 027 |
||
12 |
в т.ч. отчисления на социальные нужды |
|
– |
|
Д |
-200 |
-250 |
-300 |
-350 |
|||||||
|
|
-50 |
-100 |
-150 |
|
|||||||||||
13 |
прочие расходы |
|
|
|
– |
|
-696 |
-1 392 |
-2 088 |
|
-2 784 |
-3 480 |
-4 176 |
-4 872 |
||
Расчетные величины |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
14 |
Балансовая стоимость основных |
|
|
– |
|
6 800 |
6 800 |
6 800 |
|
6 800 |
6 800 |
6 800 |
6 800 |
|||
|
производственных фондов |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
15 |
Амортизационные отчисления |
|
|
– |
|
1 020 |
1 020 |
1 020 |
|
1 020 |
1 020 |
1 020 |
1 020 |
|||
16 |
Валовая прибыль (стр.2+стр.6–стр.15) |
|
– |
|
-749 |
-478 |
И |
792 |
1 187 |
|||||||
|
|
-207 |
2 |
397 |
||||||||||||
17 |
Налоги на имущество |
|
|
– |
|
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
||||
18 |
На содержание жилфонда и объектов |
|
– |
|
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|||||
|
соц.-культ. сферы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
19 |
Налогооблагаемая прибыль |
|
|
– |
|
-749 |
-478 |
-207 |
2 |
397 |
792 |
1187 |
||||
|
(стр.16+ стр.17+стр.18) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
20 |
Налог на прибыль (0,35·стр.19) |
|
|
– |
|
0 |
0 |
0 |
-1 |
-139 |
-277 |
-415 |
||||
46
С |
– |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Окончание табл.3.13 |
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1 |
|
|
2 |
|
3 |
|
4 |
|
5 |
6 |
|
|
7 |
8 |
|
9 |
|
10 |
21 |
|
инвест |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Чистая прибыль |
– |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
(стр.16+ стр.17+стр.18+стр.20) |
|
|
|
-749 |
-478 |
-207 |
|
|
1 |
258 |
|
515 |
|
772 |
|||
22 |
альдо потока от операц онной |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
деятельности (стр.21+ стр.15) |
|
|
|
271 |
542 |
813 |
|
|
1 021 |
1 278 |
|
1 535 |
|
1 792 |
|||
Инвестиционная деятельность |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
23 |
Притоки |
|
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
0 |
|
24 |
Капиталовложен я |
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
0 |
||
25 |
Сальдо |
|
ц онной деятельности |
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
0 |
26 |
Сальдо двух потоков (стр.22+ стр.25) |
– |
|
|
271 |
542 |
813 |
|
|
1 021 |
1 278 |
|
1 535 |
|
1 792 |
|||
27 |
Сальдо накопленного потока от операци- |
– |
|
|
271 |
813 |
1 626 |
|
|
2 647 |
3 925 |
|
5 460 |
|
7 252 |
|||
|
онной и инвестиц. деятельности |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
28 |
Притоки (стр.2+ стр.23) |
0 |
|
|
5 275 |
10 550 |
15 825 |
|
|
21 100 |
26 375 |
|
31 650 |
|
36 925 |
|||
|
б |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
29 |
Коэффициент дисконтирования Е=10% 1,00 |
0,91 |
0,83 |
0,75 |
|
|
0,68 |
0,62 |
|
0,56 |
|
0,51 |
||||||
30 |
Дисконтированные притоки |
0 |
|
|
4800 |
8756 |
11869 |
|
|
14348 |
16353 |
|
17724 |
|
18832 |
|||
31 |
Сумма дисконтированных притоков |
|
|
|
|
|
|
|
92 682 |
|
|
|
|
|
||||
32 |
Оттоки (Σ стр.6, 17, 18, 20, 24) |
0 |
|
|
-5 003 |
-10 008 |
-15 012 |
|
|
-20 079 |
-25 097 |
|
-30 115 |
|
-35 133 |
|||
33 |
Дисконтированныеоттоки |
0 |
|
Д |
-13 654 |
-15 560 |
|
-16 864 |
|
-17 918 |
||||||||
|
|
-4 553 |
-8 307 |
-11 259 |
|
|
|
|
||||||||||
|
А |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
34 |
Абсолютная величина суммы дисконтир. |
88 115 |
|
|
|
|
|
|||||||||||
|
оттоков |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
35 |
Индекс |
|
доходности дисконтированных |
92 682/88 115=1,052 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
затрат (ИД) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
Итоговые результаты |
|
|
|
|
|
И |
|
|||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
36 |
Сальдо финансового потока |
0 |
|
|
0 |
0 |
|
0 |
|
0 |
0 |
|
0 |
|
0 |
|||
37 |
Суммарное сальдо трех потоков |
0 |
|
|
271 |
542 |
813 |
|
1 021 |
1 278 |
|
1 535 |
|
1 792 |
||||
38 |
Накопленное сальдо трех потоков |
0 |
|
|
271 |
813 |
1 626 |
|
2 647 |
3 925 |
|
5 460 |
|
7 252 |
||||
40 |
Дисконтированное сальдо |
0 |
|
|
247 |
675 |
1 220 |
|
1 800 |
2 434 |
|
3 058 |
|
3 699 |
||||
|
|
|
|
|
|
ЧД=7 252 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ЧДД=3 699 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
47
При годовом объеме работ 10 км чистая прибыль составила 749 тыс.руб. (убытки). Сальдо суммарного потока получается положительным за счет привлечения амортизационных отчислений в сумме 749 тыс.руб. для покрытия убытков организации. Только при годовом объеме более 40 км будет получена положительная величина чистой прибыли. При объеме 40 км в дополнительные фонды будет отчислен полный объем амортизации1020 тыс.руб.
При годовых объемах более 40 км принято, что размер общих производственных расходов (накладные расходы) не будет увеличиваться пропорц онально росту объемов (условно-постоянные расхо-
ды). При стаб л зац |
структуры управления рост накладных расхо- |
|
С |
|
|
дов про сход т за счет статьи «Отчисления на социальные нужды», |
||
так как х вел ч на определяется в процентах от начисленной зара- |
||
ботной платы ра оч х |
механизаторов основного производства. ЧДД |
|
за 7 лет состав т 3699 тыс. |
., что, однако, не покрывает инвести- |
|
ций в новуюрубтехнолог ю в сумме 9000 тыс. руб.
В ы в о д. Рассмотренная технология является эффективной в данном рег оне. Высок й эффект обеспечивается прежде всего из-за высокой стоимости привозныхАматериалов для производства асфаль-
тобетонной смеси. При этом для подрядной организации технология ХР будет эффективной только при годовом объеме 40 км и более. Объем 40 км является точкой езубыточности для подрядной органи-
зации, осуществляющей работы Дпо технологии ХР. Учитывая это обстоятельство и высокую НХЭ данной технологии, инвестор должен разделить с подрядчиком риск работы по данной технологии, стиму-
лируя его продолжать выполнение работ. При этом необходимо инвестировать средства как в научные исследования по созданию новых технологий с использованием данной машиныИ, так и в основные фонды для расширения производства и новые технологии. Реальная эффективность предлагаемой технологии может быть оценена по результатам наблюдений за этой конструкцией в течение длительного времени. Это позволит более реалистично подойти к оценке затрат на ремонты в процессе эксплуатации.
48
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В пособии приведены примеры оценки экономических обосно- |
||||
ваний. Технико-экономическое обоснование инновационных решений |
||||
требует на предварительной стадии проведения технических расче- |
||||
С |
|
|
|
|
тов, экспериментов, лабораторных испытаний для всех конкурирую- |
||||
щих вариантов. Затем при положительных результатах выполняется |
||||
эконом ческое сравнение |
и |
выбор |
варианта для |
опытно- |
экспер ментального внедрения. |
Для включения в проектную доку- |
|||
ережения |
|
должны иметь |
нормативно- |
|
ментац ю нновац онные |
продукты |
|||
техническое утвержден е на соответствующих отраслевых или федеральных уровнях. Кроме экономической эффективности инновационные решен я рассматр ваются с точки зрения импортозамещения, ре-
работах ных конструкций, представленыАв [22,23].
сурсо- |
энергос |
, экологических свойств и безопасности |
как в процессе про зводства ра от, так и в период эксплуатации со- |
||
оружен я.Уч тывая высокую материалоемкость дорожных конструкций при обоснован проектных решений, рекомендуется проанализировать схемы поставок ресурсов, энергозатраты на транспортные перевозки. Исследования, связанные с оценкой энергоемкости дорож-
Разработанные предложения и рекомендации по использованию новых материалов, технологий, конструированию дорожных одежд, использованию геосинтетическихДматериалов и т.п. указывают ориентировочные сроки службы, предполагаемое снижение затрат при эксплуатации дороги. Часто разработчики ссылаются на зарубежные источники или лабораторные испытания. Эти показатели не всегда подкреплены наблюдениями за реальными объектами в различных кли-
1.Анализ реальных межремонтных сроковИсуществующих конструкций дорожных одежд и способов увеличения их долговечности.
2.Анализ современных проектных решений конструкций дорожных одежд в России и за рубежом.
3.Инновации в области проектирования дорожных конструкций с учетом новых материалов и технологий и их влияние на условия движения в межремонтный период и на межремонтные сроки.
49
4. Прогноз возникновения деформаций и разрушений дорожных конструкций, оценка их влияния на нормативы ремонта и содержания сооружений.
Трудности прогнозирования состояния сооружений связаны с недостаточной и неполной информацией, невыполнением работ по капитальному ремонту объектов в нормативные сроки. Рекомендуется использование оперативных данных о состоянии транспортных сооружен й, стат ст ческой отчетности, информации по отдельным объектам, данных обследований дорог.
Пр веденные пр меры позволяют получить общие представле- |
|
ния в области эконом ческих обоснований. Для выполнения конкрет- |
|
С |
|
ных расчетов в своей научной ра оте полезно ознакомиться с допол- |
|
номики. |
л тературой и текущей нормативной базой в области эко- |
|
|
нительной |
|
|
Би лиографический список |
|
бА |
1. Методические рекомендации по организации освоения инноваций при проектировании, строительстве, реконструкции, капитальном ремонте, ремонте и содержании автомо ильных дорог и искусственных сооружений на них в сис-
теме Федерального дорожного агентства.‒ М., 2007.
дорожном хозяйстве инноваций и достижений научно-технического прогресса. ОДМД / Министерство транспорта РФ, Росавтодор.– М., 2002. – 71 с.
3. Боброва, Т.В. Проектно-ориентированное управление производством работ на региональной сети автомобильных дорог : монография/ Т.В. Боброва Омск : Изд-во СибАДИ, 2006. – 334 с.
2. Руководство по оценке экономическойДэффективности использования в
4.Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов: Вторая редакция / М-во экон. РФ, М-во фин. РФ, ГК по стр-ву, архит. и жил. политике; Рук. авт. кол.: В.В. Коссов, В.Н. Лившиц, А.Г. Шахназаров.– М. : ОАО НПО «Изд-во «Экономика», 2000. – 421с.
5.ОДМ 218.4.023 2015. Методические рекомендации по оценке эффективности строительства, реконструкции, капитального ремонта и ремонта авто-И
мобильных дорог; Росавтодор. М., 2014. – 103с.
6.ОДМ 218.2.028 2012. Методические рекомендации по техникоэкономическому сравнению вариантов дорожных одежд. М., 2013. – 57с.
7.Дингес,Э.В. Методы оценки эффективности дорожных проектов : учеб. пособие / Э.В. Дингес, В.А. Гусейналиев. – М. : МАДИ, 2016. – 148 с.
50