Материал: Теории возникновения и эволюции денег

Вместе с тем В.М. Усоскин справедливо обращает внимание на поверхностный характер противоречий двух теоретических направлений денежного анализа экономики. "Представители каждой фракции в пылу спора намеренно упрощают картину, выхватывая и абсолютизируя отдельные черты денежного механизма. Современный процесс формирования денежной массы весьма сложен и находится под влиянием многообразных экономических сил, действующих в различных, подчас противоположных направлениях ... Кредитные каналы выпуска денег не гарантируют полного соответствия этого выпуска спросу хозяйства и не устраняют самостоятельности и автономности процессов в денежной сфере, их обратного влияния на конъюнктуру... несбалансированность денежного обращения является реальным фактом". [18]

Современные денежные системы сочетают в себе кредитную и бумажно-денежную природу, поскольку высока возможность государства как элемента экономической системы формировать спрос на деньги. Данное положение находит подтверждение в системе кредитования банковской системой государства, которое снижает взаимосвязь и взаимообусловленность между предложением денег и спросом на них. Государство использует кредитно-денежную и финансовую системы как источник финансовых ресурсов и как рычаг воздействия на состояние экономической активности. Нарушение кредитной основы современных денег ведет к нарушению оптимальных границ денежного обращения.

Одна из определяющих особенностей монетаристской теории заключается в придании деньгам основополагающей, первопричинной роли во влиянии на состояние экономической системы (монетарная теория цикла). Современные сторонники этой теории (М. Фридмен, А. Шварц, К. Бруннер) связывают колебания экономической конъюнктуры с изменениями денежной массы. Исходным пунктом монетаристской концепции цикла является, как отмечено выше, стабильная функция спроса на кассовые остатки. Далее устанавливается следующая причинно-следственная связь:

§   потребность в деньгах устойчива и не подвержена резким колебаниям под воздействием экономической конъюнктуры;

§   основным источником нарушения равновесия экономической системы являются сдвиги в предложении денег;

§   предложение денег может эффективно контролировать центральный (эмиссионный) банк.

В монетаристской концепции циклов первоочередное внимание уделяется статистической корреляции изменения количества денег (объема денежной массы) и других характеристик экономической системы (ВВП, потребительские расходы, товарные цены). Наличие такой корреляции рассматривалось монетаристами как свидетельство закономерности влияния денег на уровень экономической активности. В наиболее полном виде вышеприведенные положения представлены в книге Фридмсна М. и Шварца А. "Монетарная история Соединенных Штатов. 1867-1960 гг." (1963). Главная цель работы - обосновать идею определяющей роли денег в циклических колебаниях экономической конъюнктуры. Практическим подтверждением теории является статистический анализ ряда экономических показателей: денежной массы, дохода, цен и скорости обращения денег. Показатели состояния производственной сферы агрегированы в один показатель номинального денежного дохода. [5]

Важное место в монетаризме занимает вопрос о причинах и факторах изменения денежной массы. В частности, определяется, что изменение денежной массы, накапливаемой субъектами экономики, зависит от изменения следующих показателей:

§   - запаса денег повышенной силы (их величина равна сумме наличных денег, которые хранятся в частном секторе, и наличных, находящихся на банковской системе в качестве резервов). Этот запас в современном обществе может определять правительство (хотя и не обязательно);

§   - отношения запаса наличных денег частного сектора к общему количеству денег, которое определяется поведением частного сектора;

§   - отношения кассовых резервов банковской системы к общей сумме банковских депозитов (или обшей сумме активов банков в упрощенной модели).

Проблема состояла в том, чтобы выяснить, в какой степени каждая из указанных переменных влияла на динамику денежной массы в историческом аспекте.

Эти вопросы исследовал также Кейген (1965). Оба исследования дополняют друг друга: если первая работа является историческим исследованием, то работа Кейгена представляет собой преимущественно количественное исследование факторов, воздействующих на денежную массу. Вывод из этих исследований заключается в том, что в краткосрочном периоде (в рамках обычного делового цикла) денежная масса является эндогенной величиной, зависящей от изменений факторов воспроизводственного процесса.

Следовательно, в уравнении количественной теории изменения параметров правой части ведут к изменениям денежной массы в краткосрочном плане.

На протяжении длительных временных интервалов и в случае крупных промышленных циклов эти исследователи денежную массу рассматривают как экзогенную величину, изменение которой - основная причина колебаний номинального дох ода субъектов экономики в долговременном плане и в периоды крупных колебаний производства. [19]

Публикация монетаристской версии причин делового цикла вызвала значительный резонанс в экономической литературе. Главным предметом критики стал вопрос об определяющей роли денег в механизме развития циклов и кризисов. С критическим анализом в данном направлении выступали Г. Крус, Дж. Тобин, У. Пул, Б. Хиггинс, М. Фридмен. Последний, в частности, указывает на опасность поспешного принятия на веру выводов о циклических колебаниях денежных факторов. Взаимозависимость денежной массы и реальной экономики должна описываться с помощью более сложных моделей, содержащих многие переменные величины и использующих нелинейные связи. деньги эволюция металлистический кейнсеанский

Длительный генезис теоретических концепций денежного анализа экономических систем выразился, таким образом, в трансформации количественной теории денег в двух разнополярных направлениях - монетаризме и кейнсианстве. [13]

Сравним общие моменты и принципиальные различия в вопросах о роли денег и факторах, формирующих спрос на деньги.

. Как кейнсианская теория, так и монетаризм основывают свой анализ на специальных уравнениях. Кейнсианская теория делает упор на совокупные расходы и их компоненты, постулируя, что совокупный объем расходов равен общей стоимости проданных товаров:

Са + Iр +Хn + G =GNP.

Основополагающим уравнением монетаризма является уравнение обмена MV=PQ. Левая часть уравнения () представляет собой общее количество расходов покупателей на приобретение объема произведенных благ. Правая часть () представляет собой общую выручку продавцов этого обмена. Согласно монетаристскому подходу общие расходы есть не что иное, как предложение денег, умноженное на скорость их обращения. Следовательно, () является монетаристским эквивалентом (Са +Iр +Xn + G). Обращается внимание на техническое различие между левой частью кейнсианского уравнения и левой частью монетаристского уравнения: первая показывает планируемые или предполагаемые расходы, а вторая отражает действительные расходы субъектов экономики.[15]

. Кейнсианское уравнение отводит деньгам второстепенную роль: изменение кредитно-денежной политики изменяет предложение денег, в свою очередь, изменение денежного предложения воздействует на процентную ставку, влияя тем самым на уровень инвестиций. Монетаристы видят в денежном предложении единственный важнейший фактор, определяющий уровень производства и цен. Расширение денежного предложения повышает спрос на все виды активов, а также на текущий объем производства.

. Принципиально расходятся взгляды представителей этих концепций по вопросу стабильности скорости обращения денег. Однако, как указывалось ранее, скорость денежного обращения никогда не рассматривалась как константа (постоянная величина). С позиций монетаристов факторы, воздействующие на скорость обращения денег, меняются постепенно и предсказуемо. Кроме того, скорость обращения денег не меняется в зависимости от их предложения. По мнению кейнсианцев, скорость обращения денег изменчива и непредсказуема: она меняется прямо пропорционально ставке процента и обратно пропорционально предложению денег.

Таким образом, монетаризм - это одно из направлений экономической мысли 20-ого столетия. Монетаризм создавался как альтернатива кейнсианскому подходу в экономике.

Заключение

В результате проделанной исследовательской работы сложилась целостная картина развития денежной теории, а также стало понятно откуда произошла и как развивалась денежная теория в целом, вплоть до сегодняшнего дня.

Современная денежная теория представляет собой кейнсианско-неоклассический синтез, который включает общие для обеих теорий элементы и достижения современной научной мысли.

Денежные системы прошли длительный путь развития от товарных денег к металлическим, а затем к вытеснению полноценных металлических денег бумажными деньгами и кредитными орудиями обращения, поэтому дальнейшее развитие денежной теории проходит в условиях перехода к бумажно-кредитным денежным системам, что стало одним из условий, сопутствующих переходу к государственно-монополистическому капитализму. Признаками этого исторического этапа стали:

§   развитие кредитных отношений;

§   создание мощных центральных банков;

§   развитие безналичного денежного оборота;

§   формирование развитой системы кредитных институтов и расширение возможностей кредитной эмиссии;

§   изменение структуры денежной массы, сокращение доли наличных денег и рост доли денег на депозитных счетах.

         В теоретических взглядах экономистов деньги перестали ассоциироваться с драгоценными металлами и перестали рассматриваться как технический инструмент обмена, экономящий труд и время на совершение транзакционных сделок. В денежной теории произошел переход от металлистической и номиналистической концепций к количественной теории, представители которой пытались установить взаимосвязь между количеством денег и параметрами развития экономики. Развитие этого научного направления ознаменовало формирование "доктрины управления деньгами", отраженной в исследованиях проблем денежного равновесия, монетаризме.

Главный результат развития денежной теории в XX в. - деньги стали рассматриваться как важный фактор общего процесса воспроизводства, как важный элемент народно-хозяйственной структуры и как орудие макроэкономического контроля.

В ходе написания курсовой работы мы пользовались современной научной литературой, информационными порталами, изучением схем и таблиц.

В результате проведения данной работы мы выяснили, что наиболее значимые направления, объединяющие взгляды разных ученых - шесть основных теоретических концепций денег: металлистическая, номиналистическая (теория бумажных денег), неоклассическая, количественная, кейнсеанская и монетаризм.

В заключении можно сказать, что достигнута главная цель работы - понимание законов в сфере денежного обращения и представление об истории денежной теории и эволюции. Эти знания являются самой главной предпосылкой грамотной кредитно-денежной политики, которая в данный момент так необходима в России.

Список использованных источников

1. Анисимов А.А. Макроэкономика. Теория, практика, безопасность: учебное пособие / А.А. Анисимов. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 599 с.

. Басовский Л.Е. Макроэкономика / Л.Е. Басовский. - М.: Инфра-М, 2013. - 202 с.

. Войтов А.Г. Экономическая теория: учебник для бакалавров / А.Г. Войтов. - М.: Дашков и К, 2012. - 391 с.

. Гатаулин А.М. Экономическая теория: микро- и макроэкономика: учебное пособие / А.М. Гатаулин. - М.: ФиС, 2010. - 432 с.

. Кейнс Дж. Общая теория занятости, процента и денег / Дж. Кейнс. - М.: Гелиос АРВ, 2012. - 352 с.

. Климов С.М. Экономическая теория / С.М. Климов, А.П. Селин, Т.А. Федорова. - М.: ИВЭСЭП, 2010. - 264 с.

. Кочеткова А.А. Экономическая теория: учебник для бакалавров / А.А. Кочеткова. - М.: Дашков и К, 2013. - 696 с.

. Кузнецов Б.Т. Макроэкономика / Б.Т. Кузнецов. - М.: Юнити-Дана, 2012. - 463 с.

. Ларионов И.К. Экономическая теория: учебник для бакалавров / И.К. Ларионов. - М.: Дашков и К, 2012. - 408 с.

. Маркова А.Н. История экономических учений / А.Н. Макарова. - М.: Юнити-Дана, 2012. - 471 с.

. Матвеева Т. Ю. Введение в макроэкономику: учебное пособие / Т. Ю. Матвеева. - М.: ГУ ВШЭ, 2012. - 512 с.

. Мизес Л. Теория денег и кредита / Л. Мизес. - М.: Социум, 2012. - 804 с.

. Мэнкью Н.Г. Принципы макроэкономики: учебник для вузов / Н.Г. Мэнкью. - М.: 4-е изд., 2010. - 592 с.

. Салихов Б.В. Экономическая теория / Б.В. Салихов. - М.: Дашков и К, 2014. - 732 с.

. Слагода В.Г. Экономическая теория: учебное пособие / В.Г. Слагода. - М.: Форум, 2013. - 368 с.

. Столяров В.И. Экономическая теория / В.И. Столяров. - М.: Академия, 2011. - 512 с.

. Харвей Дж. Современная экономическая теория: учебное пособие / Дж. Харвей. - М.: Юнити-Дана, 2012. - 730 с.

. Шаров А.Н. Эволюция денег при капитализме / А.Н. Шаров. - М.: Финансы и статистика, 2013. - 139 с.

. Шишкин А.Ф. Экономическая теория: учебник для вузов / А.Ф. Шишкин, Н.В. Шишкина. - М.: ВЛАДОС, 2010. - 816 с.

. Эриашвили Н.Д. Экономическая теория: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Н.Д. Эриашвили. - М.: Юнити-Дана, 2014. - 527 с.