МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
Юридический факультет
РЕФЕРАТ
на тему: ЦИФРОВЫЕ ФИНАНСОВЫЕ АКТИВЫ
Студентка группы ЮРOZ-642
Направление 40.04.01 «Юриспруденция»
Руководитель
Ростов-на-Дону
2023
1. ПРАВОВОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ ЦИФРОВЫХ ФИНАНСОВЫХ АКТИВОВ В РОССИИ И МИРЕ
Право, как регулятор общественных отношений должно быть способным адаптироваться к изменениям этих отношений, включая развивающиеся и традиционные явления, которые изменяются со временем. Современные цифровые технологии, которые стремительно развиваются, являются серьезным вызовом для законодателя. Сегодня становится все более очевидным, что стратегия невмешательства и негативного отношения к новым экономическим и правовым явлениям приведет только к тому, что наша страна отстанет от передовых зарубежных государств. В последние годы общественное внимание сместилось на осознание необходимости развития и правового регулирования цифровой экономики, что нашло отражение в принятии соответствующих федеральных законов [1, с. 16].
Создание законодательных инициатив в области внедрения передовых технологий имеет важное значение для экономической политики. По мере развития технологий меняется не только законодательство, но и взаимодействие между государством и бизнесом. Практическое использование институтов цифровой экономики зависит от формирования нормативных актов, направленных на административно-правовую цепочку правоприменения. Цифровые права являются нематериальными, однако для правовой науки важны не сами вещи, а их правовые характеристики. Это означает, что для гражданского оборота важны не сами объекты, а права на них. Важно отметить, что анализ цифровых прав имеет смысл только в рамках междисциплинарного подхода к юридической и экономической науке, который позволит установить единый подход к этой теме.
Категория объектов прав зависит от их возможности или невозможности использования для определенных юридических действий. Полезность или потребительская ценность являются признаками этих объектов, что позволяет сделать вывод о том, что цифровые активы, которые имеют имущественную ценность для субъекта, относятся к объектам гражданских прав. Ограничения их оборота следует из пункта 1 статьи 141 Гражданского кодекса РФ [2], который устанавливает, что их оборот возможен только в рамках конкретной информационной системы.
Виртуальные объекты - это новый вид категории в обществе, который возник в связи с информационным прогрессом. Виртуальная собственность обладает свойствами, характерными для обычных объектов прав, таких как возможность ее приобретения, отчуждения и также обладает потребительской ценностью. Взаимодействия между пользователями также имеют ценностную направленность [3, с. 33]. Однако законодательство не урегулировано в этой области, что приводит к правовой неопределенности. Фактически существующие общественные отношения имущественного характера не имеют правового статуса, так как понятие «виртуального объекта» не является общепринятым и необходимым для обращения, вследствие чего можно либо определить виртуальные объекты с помощью аналогии с объектами гражданских прав, описанным в статье 128 ГК РФ, либо уйти от его определения на уровне федерального закона.
Криптовалюта имеет некоторые уникальные характеристики, такие как децентрализация, анонимность и отсутствие гарантий, а ее правовое регулирование все еще находится в начальной стадии. Правовой статус криптовалюты определяется ее безличной природой. В соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, криптовалюту можно рассматривать как другое имущество, которое не требует особых правовых регламентов в Гражданском Кодексе Российской Федерации.
Каждое государство имеет свои особенности квалификации и использования цифровых активов. Из этого можно сделать вывод, что регуляторы разных юрисдикций могут по-разному воспринимать роль цифровых активов в системе объектов гражданских прав. Например, в некоторых странах криптовалюта признается валютой или товаром, тогда как в других ее рассматривают как средство платежа или обмена.
Анализ последних тенденций в законодательстве о цифровой сфере показывает, что все больше государств стремятся урегулировать эту область общественных отношений. Однако, на примере России, можно увидеть, что стремление создать иллюзию правового регулирования без должной проработки сферы, которая влияет на отношения, институты и экономику, было не самой удачной идеей. Как отметил Дмитрий Булычков, основная ценность закона о ЦФА законов заключается в его существовании как правовом поле для работы. Однако, директор по исследованиям компании MixBytes, Сергей Прилуцкий, указал на то, что повторение норм, относящихся к предыдущим бумажным активам, в законе о цифровых активах не слишком логично. С учетом наличия готовых инструментов, таких как блокчейн, для выпуска цифровых активов, можно было бы значительно упростить процедуры выпуска акций, закладных и векселей, а не усложнять их.
В мировой научной общественности отсутствует общепринятый подход к регулированию цифровых финансовых активов, и мы считаем, что необходимо сначала определить доктринальный подход к этому вопросу [5, с. 535].
В научных трудах от российских и иностранных исследователей представлен подход, который определяет цифровые финансовые активы как любые финансовые инструменты, имеющие доступ в Интернете. Однако наша точка зрения заключается в том, что такой подход не является правильным. Например, классические ценные бумаги, которые часто торгуются онлайн, не могут считаться цифровыми финансовыми активами.
В законе о ЦФА [4] имеется несоответствие в определении цифровых финансовых активов, где родовым признаком является имущество, а видовым признаком - формирование цифровой формы уже существующего имущества при помощи шифровальных средств. Эти средства не могут создавать самостоятельно имущество, их способностью является формирование цифровой формы тем данным, которые характеризуют уже существующее имущество.
Кроме того, включение цифровых прав в список имущественных прав может привести к смешению их правовых режимов, а также вызвать проблему определения их отличий от других имущественных прав по квалифицирующим признакам. Поэтому мы считаем, что более предпочтительным является разработка отдельных правовых режимов для различных типов цифровых активов, которые могут быть закреплены в соответствующих федеральных законах, а не в Гражданском кодексе.
Мы предлагаем определение цифровых финансовых активов как финансовых активов, которые используют технологии блокчейн и имеют децентрализованный процесс эмиссии и цифровую форму представления. Такое определение помогает ограничить круг объектов, которые могут относиться к цифровым финансовым активам, в то время как блокчейн-платформы становятся основной площадкой для этих активов. Это может привести к расширению списка цифровых финансовых активов при появлении новых видов, но исключает объекты без кодового выражения, такие как бездокументарные ценные бумаги, которые имеют реквизиты, занесенные в реестре.
Некоторые виды токенов могут считаться наиболее распространенными и популярными цифровыми финансовыми активами, как объект инвестирования и доступа к управлению организации эмитента (подобно обычным акциям), криптовалюта, которая является основным и наиболее распространенным цифровым финансовым активом. Также, мы считаем, что в соответствии с поправками, внесенными в Гражданский кодекс, существуют и другие объекты, которые можно отнести к цифровым финансовым активам.
В Российской Федерации существует ограниченное законодательство, касающееся регулирования цифровых финансовых активов, что приводит к высокому уровню неопределенности и недостаточной комплексности правового режима. Последние попытки ужесточить оборот цифровых финансовых активов в КоАП и УК РФ вызывают различные мнения среди практиков и экспертов. Многие из них считают, что открытие доступа граждан к цифровым финансовым активам является наилучшим решением. Такой подход позволит не только привлечь новых инвесторов, но и сделать Россию одним из лидеров в мировом сообществе по развитию и популяризации цифровых финансовых активов.
Мы предлагаем несколько подходов к регулированию цифровых финансовых активов на основе анализа зарубежного законодательства. Первый подход характеризуется полным запретом оборота цифровых финансовых активов в таких государствах, как Китай, Эквадор и Индия. Второй подход позволяет свободно использовать и торговать цифровыми финансовыми активами (Канада, отдельные штаты США, Япония и Великобритания). Третий подход подразумевает частичное регулирование цифровых финансовых активов, когда они не имеют полного правового статуса, но облагаются налогами, и он применяется в Польше, Латвии и Болгарии. Наконец, четвертый подход не предусматривает никакого законодательного регулирования цифровых финансовых активов, и он используется в Чехии, Вьетнаме и Малайзии [6, с. 42].
В отличие от некоторых иностранных государств, которые имеют различные правовые основы для регулирования криптоактивов, нет единого, унифицированного подхода к регулированию в международных организациях, таких как Европейский Союз. Однако, в России планируется запретить все операции с криптоактивами и ввести ответственность за их использование. Это неприемлемо, и напротив, следует поступить иначе, смягчая регулирование и используя международный опыт для введения более гибких и прогрессивных норм регулирования.
Хотя пока еще много вопросов о правовом регулировании цифровой сферы остается без ответа, мы настоятельно призываем к тщательному регулированию криптовалют, так как в условиях цифровизации экономики они обладают выгодами для государства, включая налогообложение, борьбу с теневой экономикой, модернизацию и упрощение расчетов. Сейчас налоговое регулирование цифровых финансовых активов не определено Законом о ЦФА. Нам кажется, что в условиях сложной экономической ситуации страны, необходимо установить режим налогообложения, который способствовал бы развитию рынка цифровых финансовых активов и повышал бы привлекательность инвестиционного климата в стране, в конечном итоге увеличивая налоговые сборы от операций с такими активами.
Предлагается ввести специализированный налоговый режим для цифровых финансовых активов. В рамках этого режима может использоваться схема, аналогичная для регулирования налогов на ценные бумаги, что может стимулировать рынок. Специальный режим предусматривает отсутствие НДС на сделки и операции, связанные с выпуском, оборотом и погашением цифровых финансовых активов. Более того, такие меры могут применяться к операциям по выпуску и обороту различных цифровых прав, которые удостоверяют или устанавливают права и включают право на получение товаров или услуг.
На данный момент мы наблюдаем, что государство скорее стремится контролировать экономические взаимоотношения, перешедшие в виртуальное пространство, вместо того, чтобы на самом деле способствовать созданию благоприятной среды для развития цифрового рынка.
Определив, какие юридические категории относятся к криптовалютам и какое правовое регулирование должно применяться к майнингу и ICO, государство может установить и систематизировать правила и обеспечить порядок. Вопрос о том, заинтересован ли рынок в такой регулировке, остаётся философским, однако, как суверенное государство, оно не может игнорировать существование криптовалют, а их нерегулирование будет молчаливым признанием альтернативы национальной платежной единице.
В результате проведенного исследования можно сделать следующие выводы:
1. В мире существуют значительные различия в правовых подходах к регулированию цифровых финансовых активов, а также в уровне проработанности такого регулирования;
2. Российская Федерация только начинает развивать правовое пространство для эффективного функционирования цифровых финансовых активов;
3. Для достижения успеха в развитии данного направления, законодателю необходимо:
a) углубленно регулировать данную область, не ограничиваясь поверхностными изменениями;
b) не игнорировать международную практику регулирования;
c) использовать научные изыскания как отечественных, так и зарубежных авторов, запросить официальные мнения правоведов и юристов, чтобы получить полную картину системного регулирования цифровых финансовых активов;
d) продолжать внедрять системные и продуманные изменения во всех сферах, связанных с цифровыми отношениями [7].
2. ПРОБЛЕМАТИКА И РАЗВИТИЕ ПРАВОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ОБОРОТА ЦИФРОВЫХ ФИНАНСОВЫХ АКТИВОВ В СЕТИ ИНТЕРНЕТ
Сегодня, повышенный интерес к цифровым финансовым активам в развитых странах требует создания единых правил регулирования процессов, происходящих в данной сфере. Информационно-правовое регулирование в этой сфере состоит из двух направлений: регулятивного и правоохранительного. За последние пять лет, регулятивные нормативные информационно-правовые акты были введены практически во всех ведущих государствах-участниках глобального информационного сетевого пространства. Однако, специальных актов, определяющих информационно-правовой режим противодействия нарушениям в сфере цифровых финансовых активов, на сегодняшний день гораздо меньше, и они действуют национально, что ограничивает их эффективность в достижении высокого уровня регулирования. В настоящее время, ключевыми вопросами информационной безопасности являются вопросы информационно-правового регулирования оборота цифровых финансовых активов в сети Интернет. Регулирование данной сферы зависит от решений государственной власти и их инициатив.