Общее изменение - 3.91%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность активов - отмечалось по состоянию на 3 период - 24.97%.
Далее следовали: 4 период - 7.36%; 2 период - 3.87%; 1 период - 3.45%.
Рентабельность внеоборотных активов в 1 анализируемом периоде составляла - 4.99%. Во 2 периоде - 5.23%. В 3 периоде - 31.27%. В 4 периоде - 9.11%.
Общее изменение - 4.12%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность внеоборотных активов - отмечалось по состоянию на 3 период - 31.27%.
Далее следовали: 4 период - 9.11%; 2 период - 5.23%; 1 период - 4.99%.
Рентабельность оборотных активов в 1 анализируемом периоде составляла - 11.18%. Во 2 периоде - 14.81%. В 3 периоде - 124.07%. В 4 периоде - 38.26%.
Общее изменение - 27.08%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность оборотных активов - отмечалось по состоянию на 3 период - 124.07%.
Далее следовали: 4 период - 38.26%; 2 период - 14.81%; 1 период - 11.18%.
Рентабельность собственного капитала в 1 анализируемом периоде составляла - 2.88%. Во 2 периоде - 2.99%. В 3 периоде - 30.08%. В 4 периоде - 5.58%.
Общее изменение - 2.7%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность собственного капитала - отмечалось по состоянию на 3 период - 30.08%.
Далее следовали: 4 период - 5.58%; 2 период - 2.99%; 1 период - 2.88%.
Рентабельность инвестиций в 1 анализируемом периоде составляла - 2.77%. Во 2 периоде - 2.89%. В 3 периоде - 28.82%. В 4 периоде - 5.31%.
Общее изменение - 2.54%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность инвестиций - отмечалось по состоянию на 3 период - 28.82%.
Далее следовали: 4 период - 5.31%; 2 период - 2.89%; 1 период - 2.77%.
Рентабельность продаж в 1 анализируемом периоде составляла - 5.06%. Во 2 периоде - 4.58%. В 3 периоде - 24.01%. В 4 периоде - 5.65%.
Общее изменение - 0.59%.
Наибольшее значение показателя - Рентабельность продаж - отмечалось по состоянию на 3 период - 24.01%.
Далее следовали: 4 период - 5.65%; 1 период - 5.06%; 2 период - 4.58%.
Таблица 6
Факторный анализ рентабельности
|
Показатели |
1 период |
2 период |
3 период |
4 период |
|
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
|
|
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) |
21571144.0 |
26246603.0 |
37732203.0 |
53881364.0 |
|
|
Полная себестоимость реализованной продукции |
18867855.0 |
24314403.0 |
35693220.0 |
49390076.0 |
|
|
Прибыль от реализации (от продаж) |
2703289.0 |
1932200.0 |
2038983.0 |
4491288.0 |
|
|
Рентабельность реализованной продукции |
14.33 |
7.95 |
5.71 |
9.09 |
На основе данных табл.6 можно осуществить расчет влияния изменения цены и себестоимости продукции, используя метод цепных подстановок.
За счет изменения выручки от реализации рентабельность продаж во 2 периоде изменилась на 15.58%. За счет изменения себестоимости реализованной продукции в 1 и 2 периодах рентабельность продаж изменилась на -20.75%. Совокупное влияние двух факторов равно -5.17%.
За счет изменения выручки от реализации рентабельность продаж в 3 периоде изменилась на 28.2%. За счет изменения себестоимости реализованной продукции во 2 и 3 периодах рентабельность продаж изменилась на -30.16%. Совокупное влияние двух факторов равно -1.96%.
За счет изменения выручки от реализации рентабельность продаж в 4 периоде изменилась на 28.35%. За счет изменения себестоимости реализованной продукции в 3 и 4 периодах рентабельность продаж изменилась на -25.42%. Совокупное влияние двух факторов равно 2.93%.
3. Анализ отчета об изменениях капитала
Капитал предприятия является источником финансирования его деятельности. В данном разделе будет анализироваться информация о составе и движении собственного капитала предприятия.
Изменения собственного капитала могут происходить в следующих случаях: в процессе расчетов с собственниками по дивидендам и эмиссии акций; в результате формирования прибылей и убытков, не признаваемых в отчете о прибылях и убытках; накопленной (нераспределенной) прибыли; изменений в учетной политике.
В последующих параграфах будет произведен анализ состояния и движения собственного капитала в различных аспектах.
3.1 Анализ собственного капитала
Таблица 7
Анализ собственного капитала
|
Показатели |
на начало 1 периода |
на конец 1 периода |
на конец 2 периода |
на конец 3 периода |
на конец 4 периода |
|
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
|
Уставный капитал |
1092729.0 |
1092729.0 |
1092729.0 |
1092729.0 |
1092728.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
-1.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
|
|
Добавочный капитал |
18845880.0 |
18836854.0 |
12801232.0 |
9106208.0 |
9070353.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
-9026.0 |
-6035622.0 |
-3695024.0 |
-35855.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
-0.048 |
-32.042 |
-28.865 |
-0.394 |
|
|
Резервный капитал |
186584.0 |
186584.0 |
186584.0 |
186584.0 |
186584.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
|
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
4243242.0 |
4544927.0 |
10895350.0 |
22939933.0 |
24404632.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
301685.0 |
6350423.0 |
12044583.0 |
1464699.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
7.11 |
139.726 |
110.548 |
6.385 |
|
|
Итого собственный капитал |
24368435.0 |
24661094.0 |
24975895.0 |
33325454.0 |
34754297.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
292659.0 |
314801.0 |
8349559.0 |
1428843.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
1.201 |
1.277 |
33.43 |
4.288 |
Максимум значения показателя - уставный капитал - приходился на - 9106208.0 тыс.руб. Затем находились:
Значение показателя - добавочный капитал демонстрировало отрицательную динамику и его максимум приходился на начало 1 периода - 18845880.0 тыс.руб. Далее следовали: конец 1 периода - 18836854.0 тыс.руб; конец 2 периода - 12801232.0 тыс.руб; конец 3 периода - 9106208.0 тыс.руб; конец 4 периода - 9070353.0 тыс.руб.
Наибольшее уменьшение значения показателя - добавочный капитал - приходилось на конец 2 периода - (-6035622.0) тыс.руб. Затем расположились: конец 3 периода - (-3695024.0) тыс.руб; конец 4 периода - (-35855.0) тыс.руб; конец 1 периода - (-9026.0) тыс.руб.
Уменьшение относительного значения показателя - добавочный капитал - было наибольшим на конец 2 периода - (-32.042)%. Далее расположились: конец 3 периода - (-28.865)%; конец 4 периода - (-0.394)%; конец 1 периода - (-0.048)%.
Значение показателя - резервный капитал - не изменялось и равнялось 186584.0 тыс.руб.
Значение показателя - нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) постоянно увеличивалось и его наибольшая положительная величина отмечалась на конец 4 периода - 24404632.0 тыс.руб. Затем расположились: конец 3 периода - 22939933.0 тыс.руб; конец 2 периода - 10895350.0 тыс.руб; конец 1 периода - 4544927.0 тыс.руб; начало 1 периода - 4243242.0 тыс.руб.
Положительное изменение значения показателя - нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) - было наибольшим на конец 3 периода - 12044583.0 тыс.руб. Далее расположились: конец 2 периода - 6350423.0 тыс.руб; конец 4 периода - 1464699.0 тыс.руб; конец 1 периода - 301685.0 тыс.руб.
Максимальное относительное изменение значения показателя - нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) - приходилось на конец 2 периода - 139.726%. Затем находились: конец 3 периода - 110.548%; конец 1 периода - 7.11%; конец 4 периода - 6.385%.
В течение анализируемых периодов значение показателя - итого собственный капитал постоянно возрастало и его максимальная положительная величина приходилась на конец 4 периода - 34754297.0 тыс.руб. Далее следовали: конец 3 периода - 33325454.0 тыс.руб; конец 2 периода - 24975895.0 тыс.руб; конец 1 периода - 24661094.0 тыс.руб; начало 1 периода - 24368435.0 тыс.руб.
Наибольшее положительное изменение значения показателя - итого собственный капитал - отмечалось на конец 3 периода - 8349559.0 тыс.руб. Затем расположились: конец 4 периода - 1428843.0 тыс.руб; конец 2 периода - 314801.0 тыс.руб; конец 1 периода - 292659.0 тыс.руб.
Относительное положительное изменение значения показателя - итого собственный капитал - было наибольшим на конец 3 периода - 33.43%. Далее расположились: конец 4 периода - 4.288%; конец 2 периода - 1.277%; конец 1 периода - 1.201%.
Показатель - удельный вес уставного капитала характеризовался отрицательной динамикой и его максимум приходился на начало 1 периода - 4.484%. Затем находились: конец 1 периода - 4.431%; конец 2 периода - 4.375%; конец 3 периода - 3.279%; конец 4 периода - 3.144%.
Таблица 8
Структура собственного капитала (%)
|
Показатели |
на начало 1 периода |
на конец 1 периода |
на конец 2 периода |
на конец 3 периода |
на конец 4 периода |
|
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
|
Уставный капитал |
4.484 |
4.431 |
4.375 |
3.279 |
3.144 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
-0.053 |
-0.056 |
-1.096 |
-0.135 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
-1.182 |
-1.264 |
-25.051 |
-4.117 |
|
|
Добавочный капитал |
77.337 |
76.383 |
51.254 |
27.325 |
26.099 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
-0.954 |
-25.129 |
-23.929 |
-1.226 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
-1.234 |
-32.899 |
-46.687 |
-4.487 |
|
|
Резервный капитал |
0.766 |
0.757 |
0.747 |
0.56 |
0.537 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
-0.009 |
-0.01 |
-0.187 |
-0.023 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
-1.175 |
-1.321 |
-25.033 |
-4.107 |
|
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
17.413 |
18.43 |
43.623 |
68.836 |
70.22 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
1.017 |
25.193 |
25.213 |
1.384 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
5.84 |
136.696 |
57.797 |
2.011 |
|
|
Итого собственный капитал |
100.0 |
100.0 |
100.0 |
100.0 |
100.0 |
|
|
Абсолютные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
|
|
Относительные изменения |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
0.0 |
Максимум уменьшения значения показателя - удельный вес уставного капитала - приходился на конец 3 периода - (-1.096)%. Далее следовали: конец 4 периода - (-0.135)%; конец 2 периода - (-0.056)%; конец 1 периода - (-0.053)%.
Наибольшее относительное уменьшение значения показателя - удельный вес уставного капитала - приходилось на конец 3 периода - (-25.051)%. Затем расположились: конец 4 периода - (-4.117)%; конец 2 периода - (-1.264)%; конец 1 периода - (-1.182)%.
Значение показателя - удельный вес добавочного капитала постоянно уменьшалось и его наибольшая положительная величина отмечалась на начало 1 периода - 77.337%. Далее расположились: конец 1 периода - 76.383%; конец 2 периода - 51.254%; конец 3 периода - 27.325%; конец 4 периода - 26.099%.
Максимальное уменьшение значения показателя - удельный вес добавочного капитала - отмечалось на конец 2 периода - (-25.129)%. Затем находились: конец 3 периода - (-23.929)%; конец 4 периода - (-1.226)%; конец 1 периода - (-0.954)%.
Максимум относительного уменьшения значения показателя - удельный вес добавочного капитала - отмечался на конец 3 периода - (-46.687)%. Далее следовали: конец 2 периода - (-32.899)%; конец 4 периода - (-4.487)%; конец 1 периода - (-1.234)%.
В течение анализируемых периодов значение показателя - удельный вес резервного капитала постоянно уменьшалось и его максимальная положительная величина приходилась на начало 1 периода - 0.766%. Затем расположились: конец 1 периода - 0.757%; конец 2 периода - 0.747%; конец 3 периода - 0.56%; конец 4 периода - 0.537%.
Уменьшение значения показателя - удельный вес резервного капитала - было наибольшим на конец 3 периода - (-0.187)%. Далее расположились: конец 4 периода - (-0.023)%; конец 2 периода - (-0.01)%; конец 1 периода - (-0.009)%.
Максимальное относительное уменьшение значения показателя - удельный вес резервного капитала - приходилось на конец 3 периода - (-25.033)%. Затем находились: конец 4 периода - (-4.107)%; конец 2 периода - (-1.321)%; конец 1 периода - (-1.175)%.
В течение анализируемых периодов значение показателя - удельный вес нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) постоянно возрастало и его максимальная положительная величина приходилась на конец 4 периода - 70.22%. Далее следовали: конец 3 периода - 68.836%; конец 2 периода - 43.623%; конец 1 периода - 18.43%; начало 1 периода - 17.413%.
Наибольшее положительное изменение значения показателя - удельный вес нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) - отмечалось на конец 3 периода - 25.213%. Затем расположились: конец 2 периода - 25.193%; конец 4 периода - 1.384%; конец 1 периода - 1.017%.
Относительное положительное изменение значения показателя - удельный вес нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) - было наибольшим на конец 2 периода - 136.696%. Далее расположились: конец 3 периода - 57.797%; конец 1 периода - 5.84%; конец 4 периода - 2.011%.