Существует обширная классификация
видов международного кредита по различным признакам. Такое многообразие видов и
форм международного кредита обусловлено его широким распространением в сфере
международных экономических отношений. В последнее время распространяются новые
методы финансирования внешнеторговых сделок, среди которых ведущее место
принадлежит прямому банковскому кредитованию иностранных покупателей, так как
оно имеет ряд выгод как для кредитора, так и для заёмщика.
2. СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ РАЗВИТИЯ
МЕЖДУНАРОДНОГО КРЕДИТА В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ
Значение и необходимость международного кредита для государства определяется природой функционирования экономической системы в целом. Развитые страны, имея стабильный внутренний рынок капиталов, могут позволить себе покрывать бюджетный дефицит или дефицит платёжного баланса с помощью внутренних источников заимствования. Развивающиеся страны и страны с переходной экономикой, к которым относится и Республика Беларусь, вследствие неразвитости национальных рынков ссудных капиталов и денежно-кредитных систем вынуждены прибегать к международному кредитованию для решения экономических проблем.
Для Беларуси международный кредит имел большое значение в пореформенный период, когда экономика особо остро нуждалась в дополнительных средствах финансирования первоочередных социальных программ, реструктуризации производства, трансформации рынка. Производственный сектор использовал международный кредит как дополнительный источник для обновления основных фондов и устранения диспропорций между отраслями, что обеспечило стабильный рост производства в последующие годы.
Кредитные ресурсы в Республику Беларусь из-за рубежа привлекаются по двум основным направлениям: по линии международных экономических и финансово-кредитных организаций и фондов и на основе двусторонних (в том числе межправительственных) соглашений с отдельными государствами. Внешние кредитные ресурсы под гарантии правительства привлекаются и в рамках прямых соглашений белорусских субъектов хозяйствования с зарубежными компаниями и банками.
С 1992 года Республика Беларусь является членом следующих международных финансовых организаций:
Международный валютный фонд (МВФ);
Группа Всемирного банка;
Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) [18].
Стратегической целью данных международных финансовых организаций является координация международных валютно-кредитных и финансовых отношений, развитие сотрудничества и обеспечение целостности и стабильности противоречивого и сложного мирового хозяйства [13, с 5]. Сотрудничество с основными международными финансовыми организациями даёт Беларуси возможность использовать кредитные ресурсы для поддержания развивающейся экономики.
Группа Всемирного банка - это многостороннее кредитное учреждение, состоящее из пяти тесно связанных между собой организаций, входящих в систему ООН. Их общая цель - оказание финансовой помощи развивающимся странам за счёт развитых [13, с 6].
За период членства Республики Беларусь Советом исполнительных директоров Всемирного банка были одобрены 4 программы по сотрудничеству (1993, 1997, 1999 и 2002гг.), а также ряд кредитных соглашений по конкретным проектам, в связи с чем в страну поступили следующие кредитные ресурсы:
институциональный заём (июль 1993 г. - 8,3 млн долларов), обеспечивший организацию технической помощи, переобучение сотрудников, переоборудование основных министерств и ведомств;
реабилитационный заём (ноябрь 1993 г. - 120 млн долларов) - для поддержания платежного баланса страны, стабилизации белорусского рубля, закупки критически важных для народного хозяйства и населения товаров;
заём на развитие лесного хозяйства (май 1995 г. - 41,9 млн. долларов) - для совершенствования организации данного сектора экономики на рыночных принципах хозяйствования;
кредитный аванс на подготовку проекта энергосбережения на объектах социальной сферы (2000-2001 гг. - 1 млн долларов);
заём на проект “Модернизация инфраструктуры в социальной сфере Республики Беларусь” [18].
Кроме кредитной поддержки, со стороны Всемирного банка Республике Беларусь была оказана безвозмездная помощь за счет грантов, предоставленных из различных специальных фондов, на сумму более 15 млн долларов США [18].
Стратегия сотрудничества Всемирного банка с Республикой Беларусь на 2008-2011 финансовые годы предусматривает финансовое содействие Всемирного банка в инвестициях в социальную и коммунальную инфраструктуру, помощь в решении глобальных проблем. Также планируется продолжить поддержание инвестиционной программы Правительства по повышению энергоэффективности, качества систем водоснабжения, эффективности обращения с отходами и улучшения инфраструктуры в районах, пострадавших в результате катастрофы на Чернобыльской АЭС. В частности, 28 сентября 2010 года Совет исполнительных директоров Всемирного банка одобрил дополнительный заем для Беларуси в размере 30 млн долларов на финансирование проекта «Реабилитация районов, пострадавших в результате катастрофы на Чернобыльской АЭС» [18].
В конце 2009 года Всемирный банк утвердил заём на цели развития в размере 200 миллионов долларов США в поддержку экономической программы Правительства, направленной на устранение социальных последствий кризиса и углубление структурных реформ, которые обеспечивают основу для восстановления устойчивого экономического роста [18].
июля 2010 года подписано Соглашение о займе МБРР (член Группы Всемирного банка) в размере 42,51 млн долларов США и Соглашение о гранте Глобального экологического фонда (ГЭФ) в сумме 5,5 млн долларов США на цели указанного проекта [18].
С момента вступления Республики Беларусь в члены этой организации Всемирным банком выделено около 635,3 млн. долларов США на реализацию 10 проектов; около 13 национальных программ получили грантовую поддержку на общую сумму 18 млн долларов США [13, с. 7].
Кроме того, Всемирный банк предоставляет аналитическое и консультативное содействие правительству Республики Беларусь в таких областях, как инвестиционный климат, совершенствование управлением государственными финансами и поддержание макроэкономической и финансовой стабильности.
Европейский банк реконструкции и развития был создан 29 мая 1990 года в целях содействия преобразованиям в СССР и странах Центральной и Восточной Европы [24, с. 292]. После завершения периода напряжённости в регионе, связанном с вступлением постсоциалистических стран (в том числе и Беларуси) на путь экономических и политических реформ, появилась необходимость в региональной финансово-кредитной организации, ориентированной на поддержку этих государств. Деятельность ЕБРР направлена на решение двойной задачи: содействие переходу к демократии и рыночной экономике и поощрение предпринимательской деятельности в странах ЦВЕ и СНГ [13, с. 7].
ЕБРР начал свои операции в Беларуси в 1992 г. и сконцентрировал усилия в сфере поддержки общественной инфраструктуры банков, малых и средних предприятий. Главное направление деятельности ЕБРР в Беларуси - проектное финансирование.
Среди крупнейших проектов ЕБРР в Беларуси можно назвать следующие проекты: Региональная программа развития торговли; вложения в акции ОАО «Приорбанк»; энергетика; реконструкция автодорог; электросвязь [9].
Кроме того, за счёт кредитов, полученных в 2008 году от ЕБРР в рамках реализации программы по повышению энергоэффективности, в Минске ведется реконструкция подстанций напряжением 110 кВ ("Грушевская", "Долгиновская", "Брестская", "Каменная Горка") и напряжением 330 кВ ("Минск-Северная"), строительство ТЭЦ в Бресте и Минске, реконструкция Брестской, Барановичской, Витебской, Новополоцкой, Мозырской, Могилевской ТЭЦ и Бобруйской ТЭЦ-2 [9].
В 2009 году Совет директоров ЕБРР утвердил новую Стратегию по Беларуси. Учитывая по-прежнему сложный характер политических отношений в сотрудничестве Республики Беларусь с Евросоюзом и США, принятый документ в целом соответствует интересам Беларуси по расширению кредитно-инвестиционного сотрудничества. Новая стратегия предусматривает возможность участия ЕБРР в проектах в государственном секторе экономики, что ранее не рассматривалось.
В 2009 году ЕБРР реализовал в Беларуси ряд проектов по кредитованию негосударственного сектора экономики. В частности, ЕБРР одобрил проект «Беларусь: механизм финансирования белорусского финансового сектора» (50 млн долларов США на 2 года), предусматривающий поддержку малых и средних частных предприятий, инвестирование в акционерный капитал коммерческих банков и предоставление синдицированных кредитов. Первый кредитный договор был подписан в июле 2009 г. с ЗАО «МТБанк». Тогда же была подписана вторая часть кредитного договора для ОАО «Белгазпромбанк» на сумму 30 млн долларов США [9].
При содействии ЕБРР Беларусь была подключена к работе Экологического партнерства Северного измерения (ЭПСИ). Принято решение о выделении Республики Беларусь безвозмездного гранта в размере 5 млн. евро для реализации национальных проектов, связанных с очисткой сточных вод, впадающих в реки бассейна Балтийского моря [9].
ЕБРР одобрило 27 марта 2012 года финансирование проекта по реконструкции очистных сооружений в Витебске и внедрению биогазовых установок на очистных сооружениях в Барановичах и Слониме. В соответствии с проектом кредитного соглашения Европейский банк реконструкции и развития обязуется предоставить Беларуси кредит в размере 18,25 млн евро. Данные ресурсы будут дополнены 14 млн евро международной технической помощи, которую синдицирует сам банк. Ресурсы предоставляются на срок до 15 лет, включая отсрочку погашения основного долга на 3-4 года после подписания кредитного соглашения.
За период членства Беларуси в ЕБРР наша страна получила от банка ресурсы в размере около 839 млн евро. В том числе эти средства были направлены на реконструкцию автомобильной дороги Брест - Минск - граница России, на модернизацию Оршанской ТЭЦ, на развитие электросвязи, систем кредитования малого и среднего бизнеса. Беларусь получила в 2011 году от ЕБРР рекордное количество кредитных средств - 192 млн евро, что в 3,2 раза больше, чем в 2010-м. Средства были направлены на инвестирование проектов деревообработки, на поддержку предпринимательства, развитие Парка высоких технологий и другие направления[26].
Международный валютный фонд является центральным институтом среди всех международных финансовых организаций. Основными целями МВФ являются содействие международной валютной кооперации, обеспечение роса международной торговли, содействие стабильности валютных курсов, обеспечение членам доступа к ресурсам фонда для устранения нарушений в платёжном балансе.
Республика Беларусь стала членом МВФ в 1992 году и внесла взнос в счет причитающейся ей квоты, составляющей 280,4 млн СДР (около 393,4 млн долларов США). В настоящее время квота Беларуси в МВФ равна 386,4 млн СДР (около 542,1 млн долларов США), что составляет 0,16% от общего числа резервов МВФ [30, с. 45].
Членство в МВФ является одним из определяющих факторов международного финансово-экономического сотрудничества Республики Беларусь. МВФ проводит периодические консультации со всеми странами-членами, в ходе которых получает информацию об общем экономическом положении страны и ее экономической политике. Эти консультации также дают МВФ возможность рекомендовать правительствам стран-членов приемлемую для него экономическую политику.
С 1993 по 2009 гг. Республика Беларусь использовала ресурсы МВФ три раза для поддержки правительственных программ и экономических реформ (подробные данные приведены в приложении А). В дальнейшем Фонд прекратил выделение кредитов Беларуси из-за несоответствия экономической политики правительства Республики Беларусь рекомендациям Фонда. По состоянию на конец ноября 2002 года объем непогашенных кредитов и ссуд МВФ составлял 40,9 млн СДР [30, c. 47]. 1 февраля 2005 г. Беларусь полностью погасила свои обязательства перед МВФ по ранее полученным кредитам.
За счёт кредитов МВФ, привлекаемых для решения проблем с платёжным балансом, Беларусь стабилизирует торговый баланс, покрывает отрицательное сальдо по счетам и предпринимает меры для уравнивания экспортных и импортных потоков. Также кредитные ресурсы в 2008 году помогли увеличить золотовалютные резервы Беларуси.
Новый этап взаимодействия между Республикой Беларусь и МВФ начался в 2009 г. 12 января Совет Исполнительных директоров Фонда одобрил выделение Республике Беларусь финансовых ресурсов по программе stand-by. Первый транш кредита поступил в Беларусь в январе 2009 г., последний - в марте 2010 года. Общая стоимость программы составила около 3,5 млрд долларов США [16]. Эта программа позволила поддержать стабильность на валютном рынке, обеспечить устойчивость финансовой системы [22]. Кроме того, международные денежные поступления помогли смягчить последствия мирового финансового кризиса и содействовали дальнейшему поступательному развитию экономики Беларуси.
На сегодняшний день сложившаяся ситуация на валютном рынке Беларуси, а также растущий дефицит внешнеторгового баланса вынуждают белорусское правительство снова предпринимать активные действия по привлечению стабилизационного международного кредита. Планируется, что полученные средства помогут решить проблемы с валютным курсом и частично компенсируют негативное воздействие отрицательного сальдо внешней торговли на экономику страны.
Традиционно сотрудничество с Фондом продолжает реализовываться в сфере предоставления Республике Беларусь технического и консультационного содействия в области совершенствования подходов к формированию денежно-кредитной и бюджетно-налоговой политики, поддержанию финансовой стабильности. Международные денежные поступления позволяют во многом смягчить последствия глобального экономического кризиса и способствовать поступательному развитию экономики. Вместе с тем Республика Беларусь не стремится привлечь кредитные ресурсы любой ценой. Во главу угла неизменно ставится экономическая целесообразность и соответствие предлагаемых условий экономическим нуждам и потребностям нашей страны [16]. Взаимодействие с Фондом по указанным направлениям способствует адекватной оценке макроэкономической ситуации в Беларуси, а также позволяет согласованно решать структурные задачи по укреплению экономического роста.
Кроме заимствования у международных финансовых организаций, Республика Беларусь заключает межправительственные договоры на получение долгосрочных кредитов от других стран. Основным кредитором выступает Россия, так как это ближайший стратегический партнёр, с которым Беларусь связывают тесные отношения в рамках интеграционных объединений. В настоящее время задолженность Беларуси перед Россией составляет 41,3% от валового внешнего долга страны. С использованием российского кредита в 2007 году началась модернизация Минской ТЭЦ-2, а в 2009 году - Минской ТЭЦ-5. Строительство новой АЭС в городе Островец также планируется начать с привлечения российского кредита в размере 6 млрд долларов США сроком на 25 лет.
июня 2011 года было принято решение о выделении Беларуси 3 млрд долларов кредита из Антикризисного фонда ЕврАзЭС. Полученные средства планировалось направить на стабилизацию валютного рынка и строительство инфраструктуры новой АЭС. В 2011 году Беларусь получила первые два транша: в июне - 800 млн долларов, в декабре - 440 млн долларов. В 2012 году ожидается получение третьего транша[3].
Ещё одним крупным кредитором Республики Беларусь является Китай. В конце 2009 года была достигнута договорённость с Китаем об открытии кредитной линии для Беларуси на 15 млрд долларов США, из них 1 млрд. долл. США пройдёт по линии льготного кредитования. Китай предоставил деньги Беларуси на 20 лет с отсрочкой первого платежа на 5 лет, при этом часть ресурсов из китайских государственных средств выделена под 3% годовых [19]. С помощью китайских кредитов было создано производство легковых автомобилей, а также производство рефлекторов и автомобильных фар в Минской области.